Proyecciones Económicas 2016

para la Agricultura Ema Budinich Gerente de Estudios de la SNA

Seminario organizado por la Cámara de Comercio de Santiago 3 de noviembre de 2015

Proyecciones Económicas para la Agricultura

¿De dónde venimos? • Tendencias del PIB Silvoagropecuario • Evolución de la Competitividad del sector • La situación de los principales rubros

¿Cómo se ve el futuro? • Proyecciones iniciales para 2016 • Perspectivas de los agricultores

Tendencias del PIB Silvoagropecuario y Agroindustrial PIB Silvoagropecuario Estimación 2015 y Proyección 2016

PIB Silvoagropecuario y Alimentos y Bebidas (tasa anual móvil)

Silvoagropecuario

Alimentos y bebidas

10,5%

12%

4,6% 8%

5,7%

2,7% 4,5%

0,3%

4% 0,4%

0,2%

0%

-2,6%

-0,8%

-4,3%

-4%

Fuente: Banco Central.

15 I

III

14 I

III

13 I

III

12 I

III

11 I

III

10 I

-8%

2009

-5,6% 2010

2011

2012

2013

2014

2015 *

2016 *

Fuente: Banco Central. 2015: ESTIMACIÓN Depto. Estudios SNA

Estimación de PIB: estimaciones oficiales al primer semestre: corrección a la baja Tendencias de crecimiento: levemente al alza. Cierre del año 2015: entre 4 y 5%

Competitividad Indices base 2003-2006=100) Fruticultura

Cultivos

140 120

100 80 60 40

Fuente: Depto. Estudios SNA con información de Banco Central, ODEPA, INE

Comparando con promedio 2003-3006:

• Cultivos: recién supera en 8% el nivel de hace una década • Fruticultura: aún está 32% por debajo del promedio de referencia.

Crecimiento estimado 2015, por rubros Estimación 2015 (*) PIB Silvoagropecuario

4,3%

Cultivos anuales

14,3%

Hortalizas

4,1%

Frutas

5,7%

Viñas Pecuario Forestal

23,0% -2,5% 0,5%

Fuente: Depto. Estudios SNA.

Crecimiento para este año 2015: entre 4 y 4,5% Bajo nivel de comparación 2014: problemas climáticos (heladas) Cultivos: leve aumento de superficie sembrada, aumentos de rendimientos Frutales: exportaciones en recuperación, problemas en algunos mercados (Europa, Asia) Forestal: precios a la baja, demanda frenada Hortalizas: consumo interno frenándose, precios afectados por oferta contraestación

Cultivos anuales Principales cultivos anuales

trigo avena maíz grano maiz semilla raps arroz papa

% var. últ. Temporada superficie rendimientos 3,3 5,7 -33,7 4,1 27,3 6,8 -69,6 -2,3 31,9 11,9 5,9 14,6 3,2 -12,3

% var. siembra 2015/16 * 7,7 -3,9 -23,5 31,6 -5,1 4,2 0,0

Fuente: INE y estimaciones Depto. Estudios SNA.

Crecimiento de cultivos anuales 2015: estimado +14% Fundamentos: • Aumentos de superficie y de rendimientos. Excepciones: avena y semilleros de maíz (menor • •

demanda externa) Zona sur: ciclo de altas temperaturas y falta de lluvias en verano. Caídas de producción en zona centro norte, para producción de contra-estación

Proyección 2016: -4% por reducción de superficie sembrada (-2,2%), precios externos muy bajos .

Producción pecuaria Producción pecuaria (Indice 2005-2009=1)

Bovinos

Aves

Cerdos

Leche

1,30 1,20 1,10 1,00 0,90 0,80

2010

2011

2012

2013

2014

2015 *

Fuente: Depto. Estudios SNA con información de ODEPA.

Crecimiento de PIB ganadería: estimado 2015: -2,5% Fundamentos:

• Ganadería bovina: sequía, liquidación de ganado lechero, aumento de producción de •

carne a costa de pérdida de masa. Limita producción próximo año. Carnes blancas: comienza leve recuperación en carnes de ave.

PIB ganadería: proyección 2016: 4%

Producción frutícola Volumen exportado

Valor exportado

(miles de toneladas)

Frutas frescas

(mill.US$)

Frutas procesadas

3.000

Frutas frescas

Frutas procesadas

EXPORTACIONES DE FRUTAS Ritmo de crecimiento anual, por períodos

6.000

valor exportado

volumen 2.000

4.000

1.000

2.000

10,7%

7,1% 5,9% 4,4%

3,9%

0

0,0%

2010

Crecimiento de PIB frutícola: estimado 2015: entre 5 y 6% En un escenario externo con depreciación de monedas, precios a la baja. Proyección 2016: entre 10 y 12% … pero con incertidumbre, por eventuales efectos adversos del clima sobre calidad de la fruta.

2011-2015

Fuente: Depto. Estudios SNA con información de ODEPA.

2000

2001-2010

1990

1991-2000

2010

2011-2015

2000

2001-2010

1990

1991-2000

0

Proyecciones de crecimiento 2016, por rubros Proyección 2016 (*) PIB Silvoagropecuario

Cultivos anuales

5,7%

-4,1%

Hortalizas

4,0%

Frutas Viñas

12,1% 2,0%

Pecuario

4,1%

Forestal

3,9%

Fuente: Depto. Estudios SNA.

Frutales y viñas: recuperación del bajo nivel de la temporada pasada (efecto heladas) Cultivos: menores siembras (incertidumbre climática) Producción pecuaria: recuperación moderada, foco a la exportación. Forestal: crecimiento moderado (mejores expectativas en mercado externo) Demanda interna más débil (para hortalizas, carnes, lácteos)

Las contingencias climáticas Déficit de precipitaciones en la Zona Central (a fines de septiembre 2015) 31% 26% 16%

11%

Valparaíso

RM

O'Higgins

Maule

Fuente: Dirección Meteorológica de Chile.

La temporada 2014/2015 se vivió la peor sequía en casi 100 años. Daños a calidad de la fruta y praderas del sur. Efectos: menores retornos exportación, caída producción, liquidación de masa ganadera. Región de Coquimbo: pérdida del 50% de las hectáreas productivas. En actual Ciclo Agrícola, a pesar de fenómeno Niño, se acumula déficit importante de precipitaciones en la zona central, donde la actividad agrícola depende del riego.

Situación de los mercados externos Devaluación de monedas

Retornos de exportaciones

(% var. últimos 12 meses)

%var. 1er. semestre 2015

-5%

-5%

América Latina 21% de las exportaciones

65%

-5%

55%

-11%

Asia 31% de las exportaciones

-13%

-25% frutas frescas

vinos

celulosa madera aserrada.

Fuente: Banco Central.

76%

salmón

cobre

Real

Peso colombiano

12%

15%

Yen

Won

4% Yuan

Fuente: Banco Central.

Retornos de exportación a la baja. Devaluación de monedas de economías emergentes. Problemas puntuales en mercados relevantes Para sustituidores de importaciones, precios internacionales a la baja, compensados sólo parcialmente por mejor dólar

Rublo

Expectativas de invertir en el sector hace 3 años

hace 2 años

hace 1 año

hoy

46% 41%

38% 34%

32%

30%

29%

20% 14%

11%

16%

11% 8%

Los está realizando normalmente

Los ha postergado

Decidió no realizarlos

Fuente: SNA, Encuesta ENAGRO.

Agricultores: creciente incertidumbre para invertir Hoy la mayoría de los productores declara haber postergado sus inversiones o decidido no realizar sus proyectos.

No tiene pro

Proyecciones Económicas para el Agro

En síntesis: Se espera recuperación del sector agrícola en 2016 Disponibilidad hídrica algo mejor, pero clima muy variable Recuperando la competitividad Con buenas perspectivas futuras en mercados externos. Pero clima adverso para invertir:

• Preocupaciones sobre reformas en discusión (marco jurídico •

de aguas, reformas laborales, seguridad pública…) Falta de Agenda que apunte a elevar productividad.