3. Precios del sector lácteo en Chile A continuación se presentan los precios relevantes para el sector lácteo nacional1, hasta el mes de junio de 2016: a) precios al productor por región y país, b) precios CIF de los principales insumos (urea, superfosfato triple (SFT) y maíz), c) precios CIF de productos lácteos a Chile (leche en polvo entera (LPE), leche en polvo descremada (LPD), mantequilla y queso gouda) y d) precios FOB de productos lácteos (leche en polvo entera, leche condensada y queso gouda).

a. Precio al productor En el mediano plazo se observa una tendencia al alza en los precios nominales pagado a productor, pero con un comportamiento estacional, cuyos precios mínimos se registraron en los meses de verano y máximos a fines de otoño y los meses de invierno. Además se observa en los dos últimos ciclos una tendencia a la baja en los precios.

Evolución del precio nominal promedio ponderado del litro de leche pagado a productor en Chile 260 240

$/L

220 200 180 160 140

jun./10 ago./10 oct./10 dic./10 feb./11 abr./11 jun./11 ago./11 oct./11 dic./11 feb./12 abr./12 jun./12 ago./12 oct./12 dic./12 feb./13 abr./13 jun./13 ago./13 oct./13 dic./13 feb./14 abr./14 jun./14 ago./14 oct./14 dic./14 feb./15 abr./15 jun./15 ago./15 oct./15 dic./15 feb./16 abr./16 jun./16

120

Fuente: FEDELECHE con información de ODEPA

1

Estos precios fueron obtenidos del Informe mensual de la industria láctea que realiza Odepa: “Avance de elaboración y recepción” y de información obtenida desde Lexis Nexis.

Elaborado por Fedeleche F.G. con información de Lexis Nexis

En el primer semestre de 2016, el precio promedio nacional pagado a productor, fue de $205,65 (pesos de agosto de 2016), precio $20,57 inferior al pagado a productor en el primer semestre de 2015. En junio de 2016 el precio promedio real pagado a productor fue de $215,87 (pesos de agosto 2016), precio $21,37 inferior al pagado en el mismo mes del año 2015 y $0,6 superior al pagado en el mes de mayo del año 2016. Cuadro 4. Precio Real por Litro pagado a Productor por Región, ($ agosto 2016) M es

M etropolitana Variación 2016 1 6 /1 5

2015

2015

Bío-Bío Variación

2016

1 6 /1 5

2015

Araucanía Variación 2016 1 6 /1 5

2015

Los Ríos Variación 2016 1 6 /1 5

2015

Los Lagos Variación 2016 1 6 /1 5

País 2015

2016

Variación 1 6 /1 5

Enero

243,22 217,11

-10,7%

234,60 213,76

-8,9%

230,36 202,69

-12,0%

218,48 183,91

-15,8%

220,47 189,20

-14,2%

217,91 191,87

-12,0%

F ebrero

240,74 218,71

-9,2%

231,92 221,62

-4,4%

221,20 202,99

-8,2%

225,11 192,55

-14,5%

214,95 191,00

-11,1%

217,46 196,97

-9,4%

M arz o

242,02 223,98

-7,5%

232,94 227,82

-2,2%

225,26 209,32

-7,1%

236,93 201,70

-14,9%

224,17 200,74

-10,5%

224,46 205,92

-8,3%

Abril

243,63 250,06

2,6%

239,98 246,21

2,6%

227,50 226,57

-0,4%

239,97 207,92

-13,4%

230,94 209,20

-9,4%

229,08 216,69

-5,4%

M ayo

266,52 248,48

-6,8%

252,46 244,85

-3,0%

242,39 221,99

-8,4%

249,49 204,07

-18,2%

237,07 209,71

-11,5%

236,99 215,27

-9,2%

Junio

264,35 253,66

-4,0%

251,45 247,64

-1,5%

248,19 221,55

-10,7%

248,60 202,15

-18,7%

236,98 208,90

-11,8%

237,24 215,87

-9,0%

Julio

264,66

250,20

255,27

239,52

230,25

234,25

Agosto

255,51

240,42

248,41

237,32

218,46

224,44

Septiem bre

216,16

215,83

217,85

225,95

209,40

205,60

Octubre

214,38

210,56

202,67

219,99

195,06

196,39

N oviem bre

213,64

210,36

202,42

215,45

195,13

195,57

Diciem bre

211,77

208,95

202,38

213,01

186,45

Prom edio ene-jun

250,01 235,05

-6,0%

240,15 233,00

-3,0%

231,37 213,21

-7,8%

235,29 197,54

-16,0%

226,21 199,85

190,48 -11,6%

226,22 205,65

-9,1%

Fuente: FEDELECHE con información de ODEPA

En regiones, los precios promedios reales presentaron comportamientos similares a la tendencia nacional, pero con diferentes magnitudes. En comparación con junio de 2015, las regiones de Los Ríos, Los Lagos y La Araucanía registraron las mayores caídas en sus precios, correspondiendo a $46,45, $28,07 y $26,64, respectivamente. Luego en la Región Metropolitana el precio bajó $10,69 y la región del Bío-Bío $3,82.

b. Precio de insumos En el mediano plazo, se observa que a fines del año 2011 se registraron precios más altos para la urea, el SFT y el Maíz, después comienza una tendencia a la baja que continua hasta fines de 2015 e inicios de 2016, llegando a precios en torno a los 260 dólares por tonelada en el caso de la urea, 330 dólares por tonelada para el SFT y 180 dólares por tonelada en el caso del maíz para consumo animal.

Elaborado por Fedeleche F.G. con información de Lexis Nexis

Evolución del precio de importación de úrea, superfosfato triple y maíz 700 Úrea

600

SFT

Maíz

US$ / T

500 400 300 200 100

jun./16

mar./16

dic./15

sep./15

jun./15

mar./15

dic./14

sep./14

jun./14

mar./14

dic./13

sep./13

jun./13

mar./13

dic./12

sep./12

jun./12

mar./12

dic./11

sep./11

jun./11

mar./11

dic./10

sep./10

jun./10

0

Fuente: FEDELECHE con información de Lexis Nexis

En el primer semestre de 2016, el precio promedio registrado para la urea, superfosfato triple y el maíz para consumo animal, fue inferior al precio promedio registrado el mismo periodo de 2015. El precio de la urea registró la mayor caída de 95 dólares por tonelada, luego el superfosfato triple con un descenso de 79 dólares por tonelada y el maíz para consumo animal con una baja de 18 dólares por tonelada. En junio de 2016, los precios de estos insumos comparados con los precios del mismo mes de 2015, en el caso de la urea y el SFT registraron una baja de 85 y 83 dólares por tonelada, respectivamente. Mientras que el precio del maíz para consumo animal registró un alza de 11 dólares por tonelada. Cuadro 5. Precio Importación Urea, Superfosfato Triple (SFT) y Maíz, CIF (US$/T) Urea Mes Enero Febrero Marzo Abril Mayo Junio Julio Agosto Septiembre Octubre Noviembre Diciembre Promedio ene-jun

2015

2016

368 360 367 356 342 333 342 330 339 323 306 300 354

308 263 243 246 249 247

Variación 16/15 -16,4% -26,8% -33,9% -31,0% -27,2% -25,6%

259

-26,8%

Superfosfato Triple Variación 2015 2016 16/15 424 351 -17,2% 416 327 -21,5% 380 328 -13,5% 402 306 -23,9% 394 311 -21,0% 401 387 382 400 400 388 403 325 -19,5%

Fuente: FEDELECHE con información de Lexis Nexis

Elaborado por Fedeleche F.G. con información de Lexis Nexis

Maiz Consumo Animal Variación 2015 2016 16/15 207 182 -12,1% 213 177 -17,0% 205 181 -11,4% 202 177 -12,3% 191 192 203 5,7% 190 185 195 180 179 192 204 185 -9,0%

c. Precios de Importación de productos lácteos En el mediano plazo se presenta una cierta inestabilidad en los precios de estos cuatro productos importados, observándose más claramente en el caso de la mantequilla. Además, a partir de principio de 2014, en los cuatro productos se registró una caída de los precios promedio de importación. A fines del periodo la LPE y LPD registraron una caída más pronunciada de sus precios llegando hasta los niveles más bajos de los últimos cinco años. En el último periodo los precios se han mantenido en torno a los 2.600 dólares por tonelada en el caso de LPE, los 2.100 dólares por tonelada para la LPD, los 3.000 dólares por tonelada para la mantequilla y el queso gouda en torno a los 2.700 dólares por tonelada.

Evolución del precio de importación de la LPE, LPD, mantequilla y queso gouda (CIF US$/T) 6.500 LPE

6.000

LPD

Mantequilla

Queso Gouda

5.500 5.000 US$ / T

4.500

4.000 3.500 3.000 2.500

2.000

jun./16

mar./16

dic./15

jun./15

sep./15

mar./15

dic./14

sep./14

jun./14

dic./13

mar./14

sep./13

jun./13

mar./13

dic./12

jun./12

sep./12

mar./12

dic./11

sep./11

jun./11

dic./10

mar./11

jun./10

sep./10

1.500

Fuente: FEDELECHE con información de Lexis Nexis

En el primer semestre de 2016, comparado con el mismo periodo de 2015, los precios de los productos importados: leche en polvo entera, leche en polvo descremada, queso gouda y mantequilla registraron una caída. El mayor descenso lo registró el queso gouda que bajó 988 dólares por tonelada. La segunda mayor caída la registró la leche en polvo descremada descendiendo 752 dólares por tonelada. Luego la leche en polvo entera cayó 747 dólares por tonelada y finalmente la mantequilla bajó 648 dólares por tonelada. En junio de 2016 y en comparación con el mismo mes del 2015, los precios promedios de importación de estos productos cayeron. La leche en polvo entera registró la mayor caída, de 898 dólares por tonelada, seguido por la caída de 805 dólares por tonelada en el precio de

Elaborado por Fedeleche F.G. con información de Lexis Nexis

queso gouda y la baja de 726 dólares por tonelada de la leche en polvo descremada. Finalmente, el precio de la mantequilla cayó en 666 dólares por tonelada. Cuadro 6. Precios de Importación LPE, LPD, Mantequilla y Queso Gouda, CIF (US$/T) Mes Enero Febrero Marzo Abril Mayo Junio Julio Agosto Septiembre Octubre Noviembre Diciembre Promedio ene-jun

Leche en Polvo Entera Variación 2016 16/15 3.190 2.756 -13,6% 3.051 3.463 2.586 -25,3% 3.316 2.543 -23,3% 3.644 2.630 -27,8% 3.199 2.301 -28,1% 3.042 3.086 2.728 2.057 2.470 2.628 3.311 2.563 -22,6% 2015

Leche en Polvo Descremada Variación 2015 2016 16/15 3.471 2.018 -41,9% 2.879 2.149 -25,4% 2.700 2.164 -19,9% 2.720 2.129 -21,7% 2.575 2.102 -18,4% 2.817 2.091 -25,8% 2.504 2.549 2.124 2.155 2.268 2.089 2.860 2.109 -26,3%

Mantequilla 2015

2016

3.583 4.080 3.477 3.842 3.643 3.613 3.591 3.791 3.397 2.910 2.786 3.725

3.126 2.863 3.060 3.291 3.143 2.977

Variación 16/15 -20,1% -25,0% -5,3% -18,2% -18,3%

3.077

-17,4%

2015 3.969 4.455 3.386 3.431 3.317 3.261 3.214 2.973 3.052 3.035 3.019 2.971 3.637

Queso Gouda Variación 2016 16/15 2.974 -25,1% 2.696 -39,5% 2.556 -24,5% 2.632 -23,3% 2.578 -22,3% 2.456 -24,7%

2.649

-27,2%

Fuente: FEDELECHE con información de Lexis Nexis

d. Precios de exportación de productos lácteos En el mediano plazo, se observan dos periodos claros, en el primero una tendencia al alza en los precios promedio de la LPE y el queso gouda, tendencia que se mantiene hasta inicios del 2014. Luego a mediados de ese año comienza una fuerte caída de los precios de exportación de estos dos productos llegando incluso a los valores más bajos de los últimos cinco años, quedando en torno a los 2.300 dólares por tonelada en el caso del precio de la LPE y los 3.100 dólares por tonelada para el queso gouda. Por otro lado, el precio de exportación de la leche condensada se mantiene relativamente estable en el tiempo, con una leve tendencia a la baja que se acentúa el primer trimestre de 2016 quedando en torno a los 1.400 dólares por tonelada.

Elaborado por Fedeleche F.G. con información de Lexis Nexis

Evolución del precio de las exportaciones de LPE, Leche Condensada y Queso Gouda (FOB US$/T)

6.000 LPE

5.500

Leche Condensada

Queso Gouda

5.000 4.500

US$ / T

4.000 3.500

3.000 2.500 2.000 1.500 jun./16

mar./16

dic./15

sep./15

jun./15

mar./15

dic./14

jun./14

sep./14

mar./14

dic./13

sep./13

jun./13

dic./12

mar./13

sep./12

jun./12

mar./12

dic./11

sep./11

jun./11

mar./11

dic./10

jun./10

sep./10

1.000

Fuente: FEDELECHE con información de Lexis Nexis

El primer semestre de 2016 comparado con el mismo periodo de 2015, los precios promedio de exportación de estos productos registraron una caída. La mayor de ellas fue del queso gouda que cayó 1.209 dólares por tonelada, luego el precio de la leche en polvo entera bajó 918 dólares por tonelada y finalmente el precio de la leche condensada descendió 297 dólares por tonelada. Cuadro 7. Precios de Exportación FOB (US$/T) Mes Enero Febrero Marzo Abril Mayo Junio Julio Agosto Septiembre Octubre Noviembre Diciembre Promedio ene-jun

Leche en Povo Entera Variación 2015 2016 16/15 3.765 2.590 -31,2% 4.882 2.513 -48,5% 2.544 2.255 -11,4% 2.589 2.174 -16,0% 2.823 2.165 -23,3% 2.943 2.750 2.540 2.102 2.142 3.105 3.258 2.340 -28,2%

Leche Condensada Variación 2015 2016 16/15 1.841 1.509 -18,0% 1.780 1.352 -24,0% 1.710 1.447 -15,4% 1.724 1.426 -17,2% 1.743 1.464 -16,0% 1.656 1.471 -11,1% 1.767 1.806 1.818 1.790 1.556 1.540 1.742 1.445 -17,1%

Fuente: FEDELECHE con información de Lexis Nexis

Elaborado por Fedeleche F.G. con información de Lexis Nexis

2015 4.624 4.577 4.297 3.868 4.202 4.096 3.904 3.785 3.700 3.450 3.357 3.126 4.278

Queso Gouda Variación 2016 16/15 3.196 -30,9% 3.199 -30,1% 2.973 -30,8% 3.059 -20,9% 3.120 -25,8% 2.865 -30,1%

3.069

-28,3%

El mes de junio de 2016 comparado con el mismo mes de 2015, los precios promedio de exportación de la leche condensada y el queso gouda registraron una caída. El precio del queso gouda registró la mayor caída (1.232 dólares por tonelada) y en segundo lugar el precio de la leche condensada que descendió 185 dólares por tonelada. Por otro lado, en el caso de la leche en polvo entera, en el mes junio no se registraron exportaciones.

Elaborado por Fedeleche F.G. con información de Lexis Nexis