Objetivo El presente trabajo pretende reflejar la importancia que ha tenido en el desarrollo económico de Alemania, Italia, Francia, Reino Unido, Canadá, Estados Unidos y Japón, el haber conformado el Grupo de los Ocho. Para ello, se realizó una estimación econométrica de mínimos cuadrados ordinarios, donde se intenta destacar la significatividad de dicha variable. Un poco de historia El Grupo de los Ocho (G−8) tuvo su origen el 25 de marzo de 1973, cuando George Schultz, en ese entonces Secretario del Tesoro de los Estados Unidos, invitó a los Ministros de Finanzas de Francia, Reino Unido y Alemania a una reunión informal en la biblioteca de la Casa Blanca. Los cuatro discutieron acerca de la situación financiera internacional y acordaron seguir con esas reuniones en el futuro e invitar a Japón a participar también. En esa época, la prensa bautizó el trabajo conjunto de los ministros como el Grupo de los 5 o G−5. En 1974, cuando dos de los originales cuatro ministros de Finanzas −el francés Valery Giscard d'Estaing y el alemán Helmut Scmidt− lograron liderar sus respectivos gobiernos, propusieron formalizar las reuniones y realizarlas a nivel de líderes de gobierno en vez de ministeriales. El resultado del acuerdo fue la primera reunión que tuvo lugar en Chateau de Rambouillet, Francia, en noviembre de 1975. El tema central fue lograr un sistema monetario internacional bajo la premisa de los tipos de cambio fijos del sistema de Bretton Woods en 1973. Los integrantes de esta primera reunión oficial fueron los lideres de Francia, Alemania, Italia, Japón, Reino Unido y los Estados Unidos. Canadá se integró al grupo un año más tarde. A partir de entonces, los Jefes de Estado se han reunido anualmente para acordar las principales acciones económicas y políticas en relación a sus naciones y a la comunidad internacional. La reunión anual es una importante oportunidad para discutir los principales temas internacionales y responder, efectivamente, a las fuerzas potenciales del sistema internacional. Los lideres también dan una orientación a la comunidad internacional a través de la gestión de prioridades, establecimiento de políticas comunes o patrones de cooperación para desafíos transnacionales, siendo una guía para las organizaciones internacionales. Las pasadas reuniones trataron temas macroecoómicos, comercio internacional, instituciones internacionales y relaciones con países en desarrollo. Además se incluyeron cuestiones microeconómicas como el desempleo y las autopistas de la información; cuestiones globales tales como el medioambiente, el crimen, las drogas; y temas relacionados con los derechos humanos, seguridad nacional y control de armas. Con el final de la Guerra Fría, Rusia comenzó a participar de las reuniones. En la última reunión en Denver, Rusia participó en la mayoría de las discusiones, planteando su rol crítico y acordando importantes desafíos a nivel global y políticos. El modelo econométrico Hemos desarrollado un modelo donde se ha adoptado el supuesto de que el nivel de ingreso real es una buena aproximación al grado de desarrollo de un país, dejando de lado consideraciones de carácter distributivo. En este sentido, nuestra variable explicada o dependiente es el Producto Bruto Interno Real, a precios internacionales de 1985, (PBIRCORR). Como variables explicativas o independientes se tomaron las siguientes: • CONSUMO: porcentaje de participación del consumo en el producto bruto interno real, a precios 1

internacionales de 1985. • GASTOGOB: porcentaje de participación del gasto del sector público en el producto bruto interno real, a precios internacionales de 1985. • INVERSIO: porcentaje de participación de la inversión en el producto bruto interno real, a precios internacionales de 1985. • OPEN: (Exportaciones + Importaciones) / Producto Bruto Interno Real. • POBLACIO: población, en miles de habitantes. • PRECIOS: nivel general de precios. • G7: es una variable dummy que mide la pertenencia al G−7, con valores de 0 = no pertenece al G−7, y de 1 = pertenece al G−7. Por otra parte, el análisis de corte transversal se realizó para los años 1950 a 1992, para cada uno de los países miembros; excluyendo del análisis a Rusia, ya que en dicho período sufrió importantes transformaciones políticas e institucionales que otorgan una alta heterogeneidad a los datos disponibles. Asimismo, los datos utilizados en la estimación de Alemania corresponden, únicamente, a la República Federal Alemana. Resultados obtenidos Los resultados alcanzados para cada uno de los distintos países se presentan en el Anexo I. Cabe destacar que en todos los casos el grado de explicación del modelo es alto, dado que en ninguno de ellos el coeficiente de determinación (R2) es inferior al 90%. Además, el estadístico F, arroja valores significativos para un nivel de confianza del 95%. A nivel de análisis general, la variable G7 ha sido significativa en cinco de los siete países miembros (72%), todos menos Francia y Japón, lo cual nos brinda una primera aproximación a la importancia de pertenecer a este grupo de interés, como vía alternativa de fomento del desarrollo en estas economías. Si se realiza un análisis a nivel de bloques económicos, es posible detectar algunos comportamientos característicos. En primer lugar, para el caso del bloque de América del Norte (Canadá y Estados Unidos) la relevancia de la variable G7 es clara por su grado de significación, aunque es curioso el comportamiento inverso que mantiene para Estados Unidos (coeficiente de −2795.873). Si se analiza el bloque económico europeo (Alemania, Francia, Italia y Reino Unido), el comportamiento de la variable analizada es bastante homogéneo con excepción de Francia donde G7 no es significativa para la determinación del producto bruto interno. En cualquier caso, para el resto de las economías europeas el grado de significación alcanza un nivel de confianza superior al 95%. Por último, el caso de Japón queda fuera de análisis ya que el modelo adoptado no es relevante para explicar la evolución del producto bruto interno puesto que de las 8 variables utilizadas, seis de ellas no fueron significativas, entre las que se encuentra la pertenencia al Grupo de los Siete. Conclusiones La incidencia de los grupos de interés en el desarrollo de las economías es tratado por diferentes autores de forma exhaustiva, llegando a un consenso general en el que el resultado es beneficioso para los integrantes de estos grupos. Es así, como en el presente trabajo se intentó medir este grado de significatividad de forma empírica a través de un sencillo modelo econométrico, obteniéndose resultados que van en el mismo sentido. Del análisis resulta que para el caso particular del G−7, cinco de sus miembros han fomentado su crecimiento económico en la participación en este grupo, entre otras variables. Por otra parte, es interesante destacar que el grado de influencia sobre el crecimiento económico de dicha 2

variable mantiene comportamientos distintos, dependiendo del bloque económico que se analice. Además, es importante resaltar la carencia del modelo a la hora de tener en cuenta características particulares de cada país, hecho que podría explicar el bajo grado de ajuste a la única economía oriental analizada: Japón. Finalmente, el siguiente gráfico muestra la evolución del Producto Bruto Interno para cada uno de los países considerados durante el período de años analizados. Como podemos observar la tasa de crecimiento de dicha variable se incrementa después de la entrada en vigor del Grupo de los Siete en el año 1975. Si bien es cierto que dicho crecimiento no se debe pura y exclusivamente a este factor, la participación en el mismo ha venido contribuyendo al desarrollo de las economías que lo componen. ANEXO I • Alemania LS // Dependent Variable is PBIRCORR Sample: 1950 1992 Included observations: 43 Variable Coefficient Std. Error T−Statistic Prob. C 80877.84 28274.87 2.860414 0.0072 CONSUMO −224.6130 329.6853 −0.681295 0.5003 G7 3336.791 1733.294 1.925115 0.0626 GASTOGOB −1594.783 350.2980 −4.552646 0.0001 INVERSIO −836.0558 165.2350 −5.059798 0.0000 OPEN 252.7659 85.67784 2.950189 0.0057 POBLACIO 0.151424 0.256925 0.589371 0.5595 PRECIOS 3.883749 21.86321 0.177639 0.8601 R−squared 0.951369 Mean dependent var 6417.419 Adjusted R−squared 0.939926 S.D. dependent var 5783.375 S.E. of regression 1417.503 Akaike info criterion 14.69707 Sum squared resid 68316655 Schwartz criterion 15.06569 Log likelihood −368.0013 F−statistic 83.14254 Durbin−Watson stat 0.726427 Prob(F−statistic) 0.000000 • Canadá

3

LS // Dependent Variable is PBIRCORR Sample: 1950 1992 Included observations: 43 PBIRCORR=C(1)+C(2)*CONSUMO+C(3)*GASTOGOB+C(4)*G7 +C(5)*INVERSIO+C(6)*OPEN+C(7)*POBLACIO+C(8)*PRECIOS Coefficient Std. Error T−Statistic Prob. C(1) 8775.778 30950.35 0.283544 0.7785 C(2) −572.1355 334.0681 −1.712632 0.0959 C(3) −1828.218 632.2970 −2.891391 0.0066 C(4) 1972.490 1303.801 1.512877 0.1396 C(5) 127.7541 302.1304 0.422844 0.6751 C(6) 29.74865 120.4849 0.246908 0.8065 C(7) 1.359877 0.206894 6.572824 0.0000 C(8) −41.50840 75.69815 −0.548341 0.5870 R−squared 0.945241 Mean dependent var 7463.605 Adjusted R−squared 0.932356 S.D. dependent var 6641.938 S.E. of regression 1727.467 Akaike info criterion 15.09259 Sum squared resid 1.01E+08 Schwartz criterion 15.46121 Log likelihood −376.5050 F−statistic 73.36211 Durbin−Watson stat 0.589960 Prob(F−statistic) 0.000000 • Francia LS // Dependent Variable is PBIRCORR Sample: 1950 1992 Included observations: 43 Variable Coefficient Std. Error T−Statistic Prob. C −38369.13 32505.67 −1.180383 0.2460

4

CONSUMO 754.7994 355.8447 2.121148 0.0413 G7 −1322.054 1742.120 −0.758876 0.4532 GASTOGOB −1025.231 462.7719 −2.215413 0.0335 INVERSIO −628.3341 278.0364 −2.259899 0.0303 OPEN 41.79304 114.0036 0.366594 0.7162 POBLACIO 1.594856 0.228191 6.989130 0.0000 PRECIOS 35.34595 25.98208 1.360397 0.1827 R−squared 0.933751 Mean dependent var 6164.860 Adjusted R−squared 0.918164 S.D. dependent var 5410.177 S.E. of regression 1547.693 Akaike info criterion 14.87281 Sum squared resid 81442070 Schwartz criterion 15.24143 Log likelihood −371.7797 F−statistic 59.90232 Durbin−Watson stat 0.589898 Prob(F−statistic) 0.000000 • Italia LS // Dependent Variable is PBIRCORR Sample: 1950 1992 Included observations: 43 Variable Coefficient Std. Error T−Statistic Prob. C −113275.3 32910.73 −3.441895 0.0015 CONSUMO 853.3801 226.1571 3.773396 0.0006 G7 4763.338 1096.012 4.346064 0.0001 GASTOGOB −640.1420 699.2134 −0.915517 0.3664 INVERSIO 500.4665 240.5331 2.080656 0.0451 OPEN −449.4100 105.0653 −4.277434 0.0001 POBLACIO 1.518490 0.303302 5.006528 0.0000 PRECIOS 33.40733 25.36279 1.317179 0.1966

5

R−squared 0.945692 Mean dependent var 5295.977 Adjusted R−squared 0.932914 S.D. dependent var 4959.751 S.E. of regression 1284.624 Akaike info criterion 14.50021 Sum squared resid 56108836 Schwartz criterion 14.86883 Log likelihood −363.7688 F−statistic 74.00762 Durbin−Watson stat 1.517184 Prob(F−statistic) 0.000000 • Japón LS // Dependent Variable is PBIRCORR Sample: 1950 1992 Included observations: 43 Variable Coefficient Std. Error T−Statistic Prob. C 14553.47 46940.76 0.310039 0.7584 CONSUMO 144.5531 365.1086 0.395918 0.6946 G7 890.6832 2319.061 0.384071 0.7033 GASTOGOB 53.89083 632.2873 0.085232 0.9326 INVERSIO −227.2767 339.1030 −0.670229 0.5072 OPEN −155.7347 163.9284 −0.950017 0.3488 POBLACIO 0.374347 0.160460 2.332966 0.0257 PRECIOS 59.93629 33.50885 1.788670 0.0826 R−squared 0.903528 Mean dependent var 5556.140 Adjusted R−squared 0.880829 S.D. dependent var 5825.412 S.E. of regression 2011.003 Akaike info criterion 15.39654 Sum squared resid 1.38E+08 Schwartz criterion 15.76517 Log likelihood −383.0400 F−statistic 39.80417 Durbin−Watson stat 0.500010 Prob(F−statistic) 0.000000 • Reino Unido

6

LS // Dependent Variable is PBIRCORR Sample: 1950 1992 Included observations: 43 Variable Coefficient Std. Error T−Statistic Prob. C −127634.9 19454.57 −6.560662 0.0000 CONSUMO 733.2982 186.0585 3.941224 0.0004 G7 4040.063 962.7190 4.196513 0.0002 GASTOGOB −404.4376 317.5687 −1.273544 0.2115 INVERSIO −72.36165 180.0986 −0.401789 0.6904 OPEN 38.63024 62.21638 0.620901 0.5388 POBLACIO 1.487392 0.265528 5.601637 0.0000 PRECIOS 21.12547 21.69849 0.973592 0.3371 R−squared 0.954199 Mean dependent var 5720.093 Adjusted R−squared 0.943423 S.D. dependent var 4845.247 S.E. of regression 1152.489 Akaike info criterion 14.28312 Sum squared resid 45159842 Schwartz criterion 14.65175 Log likelihood −359.1015 F−statistic 88.54353 Durbin−Watson stat 0.855853 Prob(F−statistic) 0.000000 • Estados Unidos LS // Dependent Variable is PBIRCORR Sample: 1950 1992 Included observations: 43 Variable Coefficient Std. Error T−Statistic Prob. C −179345.9 49722.65 −3.606926 0.0010 CONSUMO 1712.234 489.0880 3.500870 0.0013 G7 −2795.873 1918.935 −1.456992 0.1540

7

GASTOGOB 488.8677 562.8197 0.868604 0.3910 INVERSIO 781.3695 449.1139 1.739802 0.0907 OPEN 791.2220 254.6089 3.107597 0.0037 POBLACIO 0.073314 0.032910 2.227695 0.0324 PRECIOS −57.97312 24.98456 1.985631 0.0953 R−squared 0.929207 Mean dependent var 8460.209 Adjusted R−squared 0.915049 S.D. dependent var 6770.141 S.E. of regression 1973.250 Akaike info criterion 15.34112 Sum squared resid 1.36E+08 Schwartz criterion 15.66878 Log likelihood −382.8483 F−statistic 65.62889 Durbin−Watson stat 0.518598 Prob(F−statistic) 0.000000 El estadístico F (F−stastic) mide el grado de ajuste que tienen en su conjunto las variables independientes respecto a la variable dependiente.

G −7

8