Mercado de Vehículos Nuevos Situación Actual ‰

Indicadores del Mercado de Autos Nuevos Ventas Totales 2009 76,932 (-17%) Ventas Vehículos Ligeros 2009 48,775 (-12%) Ventas Vehículos Comerciales 2009 17,539 (-21%) Ventas Vehículos Pesados 2009 10,618 (-30%) Fuente: ARAPER, Empresas del sector

El mercado de vehículos nuevos esta compuesto por el segmento de automóviles, camionetas y vehículos pesados -el de mayor importancia- y el segmento de vehículos menores como motocicletas y mototaxis.

Mercado de Vehículos Nuevos ‰

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En los últimos años el mercado de vehículos nuevos en el Perú mostró un significativo crecimiento. Así, entre el 2006 y el 2008 las ventas casi se triplicaron, pasando de 32,876 a 92,539 unidades, marcando un nuevo récord, según estadísticas de la Asociación de Representantes Automotrices del Perú (ARAPER). Sin embargo, la incertidumbre asociada a la crisis financiera internacional generó durante el 2009 una ostensible caída en las ventas de vehículos nuevos a nivel mundial. A pesar de ello, el mercado peruano (-17%) fue uno de los menos afectados en Latinoamérica, comparado con las caídas reportadas en México (-31%), Chile (-28), Ecuador (-20%) y Argentina (-18%), según información de la Asociación Latinoamericana de Distribuidores de Automotores (ALADDA). El mercado de vehículos nuevos en el Perú se caracteriza por ser relativamente pequeño, considerando el tamaño de su población y el nivel de ingresos. Así, durante el 2009 las ventas en Perú (76,932 unidades) se situaron por debajo de las de Ecuador (92 mil), Chile (172 mil), Colombia (185 mil) Argentina (507 mil) y Brasil (3 millones), según ALADDA. Otra de las características es el elevado nivel de antigüedad del parque automotor. Así, los 1.6 millones de vehículos que existen en el país tienen una antigüedad promedio de 17 años, según cifras de la Asociación Automotriz del Perú (AAP). Dicha antigüedad es una de las más altas de Latinoamérica, lo que se explica porque el Perú es uno de los pocos países de la región que permite el ingreso de vehículos usados. Cabe anotar que en los últimos años los consumidores vienen prefiriendo la compra de autos nuevos en lugar de usados pues vienen valorando, en mayor medida, la seguridad, la garantía y el servicio post-venta (mantenimiento y repuestos). Así, durante el 2009 ingresaron al país 37,284 vehículos usados, equivalente al 36% de la importación total de vehículos (31% en 2008). Es importante resaltar que desde el 2006 la nacionalización de vehículos nuevos supera a la de usados. La venta de vehículos ligeros nuevos soporta aún una alta carga tributaria (30%). Así, la importación de vehículos que utilicen gasolina, GLP o GNV está gravada con un arancel de 9% y con un Impuesto General a las Ventas (IGV) de 19%. No obstante, los vehículos clasificados como bienes de capital -camiones y camionetas pick up- gozan de 0% de arancel El mercado presenta una intensa competencia, teniendo en cuenta que existen más de 60 marcas formalmente registradas, aunque las diez primeras concentran el 76% del mercado, según estadísticas de ARAPER. Cabe anotar que a fines del 2009 hicieron su ingreso las británicas MG y Mini Cooper así como la italiana Iveco. Lima concentró alrededor del 80% de las ventas de vehículos nuevos durante el 2009 comparado con el 20% colocado en provincias (17% en el 2008). Los mercados más importantes en el interior fueron Arequipa, Trujillo, Chiclayo, Cusco, Huaraz, Piura, Huancayo y Cajamarca. Durante el 2009 se vendieron 76,932 vehículos nuevos, mostrando una caída de 17% respecto al 2008, según ARAPER. Este comportamiento obedeció principalmente a las menores ventas de vehículos comerciales y pesados ante la caída en la demanda de sectores exportadores -como el minero y agrícola- como consecuencia de la crisis financiera mundial. Por su parte, en el segmento de vehículos ligeros la caída fue menor, pues si bien la incertidumbre en torno a la evolución de la economía afectó la demanda, existe una creciente sustitución de vehículos importados de segundo uso por vehículos importados nuevos -en algunos casos equipados con GNV-, tendencia que se vio reforzada por la caída de precios, en particular durante el primer semestre (1S09). Además si bien el crédito vehicular se endureció durante el 1S09 -debido a la mayor percepción de riesgo- las condiciones se empezaron a normalizar durante el 2S09. Es importante precisar que durante el 1S09 se observó una estrategia agresiva de precios y promociones por parte de los representantes de las distintas marcas con el fin de liquidar su stock de unidades del 2008. En ese sentido, mientras que la importación de vehículos nuevos el 2008 ascendió a 101,701 unidades, las ventas fueron de sólo 92,539 vehículos, por lo que quedaron en stock cerca de 10,000 unidades, las cuales se terminaron de vender en el 1S09. Una vez liquidado el exceso de inventarios, los precios -que cayeron hasta 20%- empezaron a recuperarse a partir del 2S09.

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La caída de precios registrada y la competencia existente en el mercado generó que los márgenes con los que trabajen los distribuidores disminuyan hasta niveles de 2%, cuando usualmente se sitúan entre 3% y 5% de las ventas totales. A nivel desagregado, las ventas de vehículos ligeros ascendieron a 48,775 unidades (-12%), las de vehículos comerciales alcanzaron 17,539 unidades (-21%) y las de vehículos pesados ascendieron a 10,618 unidades (-30%). La línea de vehículos ligeros -automóviles, station wagon, van familiar y SUV (camionetas 4x4 y 4x2)- fue la de menor contracción. Al interior de está línea resaltó la demanda de automóviles compactos de hasta 1500c.c., en particular los de menor precio -entre US$9 mil y US$12 mil- y equipados con Gas Natural Vehicular (GNV), los cuales vienen siendo demandados por los segmentos socioeconómicos “B” y “C”. Por su parte las ventas de SUV estuvieron concentradas en los vehículos del rango inferior de precios -entre US$18 mil y US$22 mil- Estos precios corresponden básicamente a camionetas 4x2, que ya ostentan el 40% de este segmento versus el 60% de las 4x4. La línea de vehículos comerciales -camionetas pick up, panel y furgón así como microbús y minibus- registró una importante caída explicada en parte por las menores ventas de las camionetas pick up (-29%) ante la menor demanda de empresas de los sectores minería y agroindustria, que en años anteriores impulsaron este segmento. Asimismo, se observó una menor demanda de camionetas panel y furgón (-26%) ante la postergación de la renovación de flotas por parte de las empresas del sector comercio que utilizan estos vehículos para labores de distribución. Dentro de la venta de flotas destacaron 293 camionetas pick up 4x4 Nissan Frontier y 393 camionetas SUV Nissan Xtrail adquiridas por la Policía Nacional para ser utilizados como patrulleros. La línea de vehículos pesados -camiones, ómnibus y tractos- fue la que registró la mayor caída debido, por un lado, al aplazamiento de las decisiones de inversión de empresas -básicamente del sector minero- y, por otro, a las condiciones más estrictas de la banca para financiar este tipo de vehículos como consecuencia de la crisis financiera internacional. El segmento que más cayó fue el de tractocamiones con capacidad de carga mayor a 16 toneladas (-62%). Por su parte, el segmento de camiones cayó en menor medida (-22%) producto, en parte, a la mayor demanda de gobiernos regionales y locales que adquirieron camiones y volquetes para rehabilitar carreteras, en el marco del programa de impulso fiscal. Por último, las ventas de ómnibus retrocedieron en sólo 9% dado que si bien se observó menores renovaciones de flota por parte de empresas de transporte interprovincial, esto fue parcialmente compensado por el dinamismo en la demanda de empresas de transporte urbano. Dentro de la venta de flotas destacan los 39 buses Mercedes Benz adquiridas por la empresa de transporte urbano ETUCHISA y 63 buses de la misma marca adquiridos por la empresa Orión. Durante el 2009 la participación de mercado fue liderada por Toyota (21.2% del total), seguida de Hyundai (12.8%), Nissan (10.1%), Kia (7.7%), Suzuki (7.1%), Chevrolet (5.2%), Volkswagen (4.6%), Mitsubishi (3.7%), Honda (2.4%) y Mercedes Benz (1.5%), según estadísticas de ARAPER. En los últimos dos años las marcas coreanas -Hyundai y Kia- vienen ganando participación en desmedro de las japonesas -Toyota, Nissan, Suzuki y Honda-. Dicha evolución estuvo explicada por los menores precios de las primeras, favorecidas por la depreciación del won frente al dólar en contraste con la apreciación del yen. Asimismo, la crisis financiera internacional acentuó la demanda de vehículos de menor precio. Esto último también fue aprovechado por las marcas chinas que alcanzaron una participación de 11% durante el 2009 (3% en el 2007). Otro de los factores que ha impulsado las ventas es la mayor oferta crediticia. Así, a diciembre del 2009 el saldo de los créditos vehiculares de empresas bancarias ascendió a US$384 millones (+13%), según información de Asbanc. Cabe anotar que durante el 2010 alrededor del 30% de los vehículos nuevos fue financiado por el sistema bancario, según fuentes del sector. No obstante, a partir del 2S09 se observó una flexibilización de parte de los bancos, lo que se reflejó en el mayor número de Expomotores realizados, a través de las alianzas estratégicas entre los bancos y los concesionarios. Así, a partir de julio se empezaron a desembolsar 1,200 créditos mensuales en promedio, comparados con los 1,000 del 1S09. El monto promedio de los créditos fluctúa alrededor de US$17,500 por unidad y los bancos financian en promedio entre el 80% y 100% del valor del vehículo. De otro lado, el plazo promedio de financiamiento es de 48 meses, aunque últimamente los plazos se han flexibilizado en algunos casos hasta 60 meses. Es importante resaltar que el 69% del stock de créditos vehiculares se desembolsaron en dólares (81% en el 2008). El costo del crédito vehicular en el Perú es uno de los más bajos de Sudamérica. Así, las tasas de interés de los créditos vehiculares, se situaron en alrededor de 9% en el 2009 (el costo efectivo bordea el 14%). Esta tasa está por debajo de las vigentes en Chile (15.1%), Argentina (15.8%), Colombia (16.5%) y Venezuela (18.1%), según fuentes bancarias. Las bajas tasas estarían explicadas no sólo por la intensa competencia sino también por la calidad de la cartera. Así, la tasa de morosidad de los créditos vehiculares se situó en 1.46% en diciembre del 2009, según información de Asbanc.

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Mercado de Motocicletas y Mototaxis ‰ ‰ ‰

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El mercado de vehículos menores, que comprende motocicletas, mototaxis y motofurgones, se estima que factura alrededor de US$220 millones anuales, según Honda de Perú. En el Perú 3 de cada 100 personas posee una motocicleta, ubicándose entre los tres países con el más bajo nivel de penetración en Latinoamérica, de acuerdo a la misma fuente. El parque de vehículos menores en el país está compuesto por 500 mil motocicletas y 245 mil mototaxis, concentradas básicamente en Lima, Loreto, Lambayeque, Piura, Ucayali, San Martín y Madre de Dios, según cifras del Ministerio de Transportes y Comunicaciones (MTC). La industria local ensambló 15,552 unidades de motocicletas durante el 2009, 20% más respecto al 2008. Cabe recordar que la producción local de motocicletas y mototaxis registró un crecimiento de 48% en el 2008, luego que en enero de ese año Honda del Perú -filial de la japonesa Honda- inaugurara una moderna planta de ensamblaje de motocicletas en Iquitos, con una capacidad de producción de 25 mil unidades anuales, en la cual invirtió US$3 millones. Además la empresa cuenta con una planta de ensamblaje de mototaxis, también en Iquitos, la cual tiene una capacidad de producción de 12 mil unidades anuales. La industria local está compuesta, además de Honda, por 72 microempresas a nivel nacional que se dedican al ensamblaje de motocicletas, mototaxis y motofurgón, las cuales se ubican en Puno, Lima, Lambayeque y Ucayali, según información del Ministerio de la Producción. Durante el 2009 se importaron 163,782 unidades, 27% menos que en el 2008, pero superior a las 152,377 del 2008. El 82% de las importaciones de motocicletas provino de China, seguida de India con el 14% y Brasil con el 1%. Cabe anotar que las motocicletas importadas pagan un arancel de 9% mientras que las partes y piezas –insumos que son usados para ensamblar motocicletas- no pagan aranceles y están exoneradas del IGV a la importación. La caída de la demanda registrada en el 2009 estuvo explicada por la acentuada desaceleración del consumo, lo que limitó la adquisición de motocicletas para uso particular -los precios llegaron a caer 10% en el 1S09 pero se recuperaron en el 2S09-. Asimismo, la demanda de motocicletas para uso comercial se contrajo, luego que en los años anteriores se viera impulsada por las ventas dirigidas a los servicios de entrega a domicilio (delivery) de farmacias, restaurantes, empresas de mensajería, entre otros. Sin embargo, la venta de mototaxis se habría mantenido estable debido a la mayor demanda de transporte público en los conos de Lima y en las regiones. Otro de los factores que ha impulsado la venta de estos vehículos es su bajo consumo de combustible -alrededor de 200 Km por galón- en especial en un ciclo en el cual los precios del petróleo se ubican por encima de su promedio histórico. Además presentan costos de operación y mantenimiento sustancialmente menores respecto de los automóviles. El 80% de la venta de motocicletas nuevas corresponde a clientes nuevos y el 20% es por renovación. Actualmente compiten alrededor de 120 marcas en el mercado peruano, estimándose que durante el 2009 40 marcas -la mayoría de ellas chinas- salieron del mercado debido a la menor demanda. La marca líder es la japonesa Honda que vendió cerca de 38 mil unidades en el 2009, 5% menos que en el 2008. Otras marcas importantes son la hindú Bajaj, la japonesa Yamaha y las chinas RTM y Wan Xin. Estas cinco marcas concentraron el 60% de las importaciones.

Análisis FODA Fortalezas & & & & & &

Sostenida mejora del nivel de ingreso de la población en los últimos años. Mayor acceso a créditos vehiculares en el sistema financiero y bajos ratios de morosidad (alrededor del 1%). Mayoría de marcas consolidadas en el mercado peruano ofrece eficiente servicio de post venta (mantenimiento). Caída del tipo de cambio Sol/Dólar abarata el precio de los vehículos nuevos en términos de soles. Eliminación de ISC para importación de autos nuevos que utilicen gasolina, GLP y GNV, excepto diesel. Instalación de planta de ensamblaje de motocicletas en Iquitos permitiría una gradual sustitución de importaciones.

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Oportunidades & & & & & &

Mercado pequeño en relación a otros países de la región (en Chile se venden 172 mil autos y en Colombia 185 mil). Alto potencial de crecimiento (las ventas podrían alcanzar las 150 mil unidades anuales). Creciente importancia de las ingresos provenientes por servicios y repuestos ante aumento de parque automotor. Antigüedad del parque automotor (17 años en promedio) genera oportunidades de ventas por renovación. Suscripción de TLCs con Corea y China abarataría el costo de vehículos procedentes de dichos países. Prohibición de importación de vehículos usados si Tribunal Constitucional falla a favor del Ministerio de Transportes.

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Debilidades ' ' ' ' '

Competencia desleal de vehículos usados nacionalizados a través de Zofratacna (hasta 2010) y Ceticos (hasta 2012). Elevada carga tributaria (30% en el caso de los vehículos ligeros; 9% de arancel y 19% de IGV). Alta sensibilidad a los ciclos económicos (en el 2009 la economía se estancó y la venta de vehículos cayó 17%). Intensa competencia (más de 60 marcas) obliga a las empresas a operar con reducidos márgenes (2-5%) Acciones de amparo en el Poder Judicial vulneran la prohibición de importaciones de vehículos usados.

Amenazas ' ' ' ' '

Aprobación proyecto de ley que dispone la conversión a GNV de vehículos importados usados más allá del 2012. Recaída de la economía mundial que impacte sobre el PBI local y afecte negativamente expectativas de consumidores Importación de autos chinos viene presionando hacia la baja los precios en el mercado. Incremento del robo de vehículos nuevos eleva primas de aseguradoras y costo de vehículos por instalación de GPS. Incursión de pequeños importadores de marcas chinas sin servicios post venta podría afectar imagen de autos nuevos

Perspectivas ‰ ‰

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Las ventas de vehículos nuevos alcanzarían un nivel récord de 100,000 unidades durante el 2010, lo que representaría un crecimiento de 30% respecto al 2009, según nuestros estimados. Este comportamiento estaría sustentado en el incremento en la demanda de vehículos ligeros ante la mejora en la confianza del consumidor, en la recuperación de la demanda de vehículos comerciales y pesados en la medida que las empresas vienen retomando sus planes de inversión -postergados en el 2009 debido a la crisis financiera internacional-, en la realización del Motorshow -se realiza cada 2 años-, en la mayor disponibilidad y flexibilidad del crédito vehicular, en el aumento del portafolio de marcas, en el lanzamiento de nuevos modelos y en la apertura de nuevos concesionarios. De otro lado, la recuperación de la demanda, que se viene registrando desde el tercer trimestre del 2009, viene permitiendo que los precios de venta recuperen los niveles alcanzados en el 2008. Cabe anotar que durante el primer trimestre del 2010 las ventas de vehículos nuevos ascendieron a 25,157 unidades, mostrando un aumento de 45% respecto al 1T09. Sólo en marzo las ventas totalizaron 9,885 unidades, lo que constituyó un nuevo récord mensual para el sector. En términos desagregados, resaltaría el dinamismo en la venta de vehículos ligeros, en especial con motores hasta 1500 c.c. –de bajo consumo de gasolina- y que vienen siendo demandados por los segmentos socioeconómicos “B” y “C”. Asimismo, continuaría el dinamismo en la demanda de vehículos equipados para el uso de GNV, en especial para brindar el servicio de taxi. También estimamos que el segmento SUV retome su dinamismo ante la mayor demanda de los segmentos “A” y “B”, previéndose que continúe la tendencia de mayores ventas de 4x2, de menor precio en comparación a las 4x4. Por su parte, las ventas de vehículos comerciales registraría un crecimiento por encima del promedio del sector, puesto que existiría una demanda embalsada luego de la postergación de la renovación de flotas durante el 2009. La demanda estaría concentrada en el segmento de camionetas pick up por parte de empresas de los sectores minería y construcción y, en menor medida, las camionetas paneles y furgonetas utilizadas por las empresas de distribución minorista. Otro factor que impulsaría las ventas es el menor tiempo de renovación de flotas, de cada 6 ó 7 años a cada 4 ó 5 años. Finalmente, la venta de vehículos pesados -sin considerar ómnibus- mostraría una evolución positiva debido a la mayor demanda de camiones y tractocamiones provenientes del sector minero, agroindustrial, logística, entre otros. Asimismo, se espera que el sector público -en especial los gobiernos regionales y locales del sur del país- incremente su demanda de camiones y volquetes para la reconstrucción de carreteras afectadas por fenómenos climáticos. En el caso de los ómnibus, se prevé que el crecimiento estaría liderado por la recuperación de la demanda de empresas de transportes de pasajeros interprovinciales y que continúe el dinamismo en las adquisiciones de las empresas de transporte urbano. Respecto a esto último, el hecho que algunas municipalidades estén otorgando concesiones de rutas hasta por 10 años, viene facilitando el financiamiento bancario contribuyendo a la renovación del parque de ómnibus. A mediano plazo, el potencial de ventas de vehículos nuevos alcanza las 150 mil unidades anuales, según estimados de la Asociación Automotriz del Perú (AAP). Dicho estimado toma como referencia una renovación anual del 10% del parque automotor, lo que permitiría a su vez ir reduciendo la antigüedad promedio del parque automotor a 10 años. Para lograr dichas cifras este gremio plantea la eliminación del arancel a la importación del vehículos nuevos, implementar el anunciado programa del Bono de Chatarreo y prohibir la importación de autos usados.

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Cabe anotar que a partir del 1° de febrero del 2009 a los vehículos gasolineros de más de 3,000 centímetros cúbicos (cc) ensamblados en EE.UU. (Jeep, Dodge, Chrysler) se les ha eliminado el pago del arancel de 9%, como resultado de la implementación del Tratado de Libre Comercio (TLC) con dicho país. Por su parte, la reducción del arancel para los vehículos de menos de 3,000cc se realizará de manera progresiva en los próximos ocho años. En lo que se refiere al Bono del Chatarreo, éste es un mecanismo que permitirá el retiro de los vehículos con más de 20 años de antigüedad del parque automotor. El bono sería por un valor de US$2,500 y servirán para adquirir vehículos nuevos convertidos al uso del Gas Natural Vehicular (GNV). Se espera que la partida inicial ascienda a US$50 millones, lo que permitirá financiar la adquisición de hasta 20,000 vehículos nuevos que consuman GNV. De otro lado, el Ministerio de Transportes y Comunicaciones (MTC) ha interpuesto una denuncia ante el Tribunal Constitucional (TC) para que el Poder Judicial se inhiba de dictar fallos en torno a la importación de vehículos usados. Cabe anotar que si bien existe una ley que limita la importación de vehículos usados -sólo puede importarse vehículos a gasolina y diesel, con antigüedades máximas de cinco y dos años, respectivamente- las medidas cautelares dadas por el Poder Judicial permiten, en la práctica, nacionalizar vehículos con una antigüedad mayor a la señalada por ley. De fallar el TC a favor del MTC se espera eliminar definitivamente la importación de autos usados que no cumplan con la ley. A nivel empresarial, Toyota del Perú planea incrementar sus ventas gracias la ampliación de su red de concesionarios. Durante el 2009 la empresa invirtió S/.45 millones en la apertura de 12 nuevos locales de concesionarios tanto en Lima como en Cajamarca, Jaén, Tarapoto, Bagua, Cusco, Huánuco y Arequipa. De esta manera la marca japonesa cerró el 2009 con 41 locales a nivel nacional. Para el 2010 la empresa estima vender 22,000 vehículos, 35% más que en el 2009, para lo cual planea aumentar su presupuesto de publicidad a US$1.5 millones, lo que contribuiría también a contrarrestar la pérdida de imagen ocasionada por los recall (revisión de unidades ante defectos de fabricación) de la casa matriz. Por último Toyota lanzará el modelo Yaris con GNV y GLP para empezar a competir en este segmento de mercado. El Grupo Gildemeister -que comercializa la marca coreana Hyundai, la estadounidense Ford, la japonesa Mazda, la sueca Volvo, la británica Land Rover, la hindú Mahindra y las chinas Zotye y JinBei- planea inaugurar 13 concesionarios integrales a nivel nacional durante el 2010, que se sumarán a los 30 concesionarios con lo que ya cuenta la empresa, 16 de ellos en provincias. Así durante el primer cuatrimestre la empresa inauguró 3 concesionarios en Chiclayo, Ica e Ilo. Nissan Maquinarias -representante de la marca japonesa Nissan y la francesa Renault- prevé vender 10,500 vehículos durante el 2010, 35% más que en el 2009, para lo cual cuenta con 24 concesionarios. En el mediano plazo la empresa planea introducir en el país la marca china ZNA -en donde Nissan Motor Co. tiene el 50% el de participación- y el Nissan Leaf, un vehículo eléctrico que planea competir en el segmento de vehículos híbridos con el Toyota Prius. De otro lado, la empresa invertirá S/.4 millones en la construcción de un nuevo centro de distribución de repuestos -el mismo que estará ubicado en San Martín de Porres- lo que permitirá aumentar el espacio para atención al público en otros locales. El grupo español SK Bergé -representante en nuestro país de la coreana Kia, las italianas Fiat y Alfa Romeo, la china Chery y la británica MG- planea vender 9,000 unidades de la marca Kia durante el 2010, 50% más que las registradas en el 2009. Para ello Kia tiene previsto lanzar cuatro nuevos modelos -una SUV y tres sedanes- y adicionar cuatro nuevos concesionarios a nivel nacional, que se sumen a los 10 de Lima y a los existentes en las 8 principales ciudades del interior del país. Cabe anotar que la empresa está bien posicionada en el segmento de vehículos a GNV, en donde el modelo Río ocupa el primer lugar en ventas. De otro lado, el grupo proyecta vender 800 unidades de la marca Fiat, 54% más que en el 2009, impulsadas por las ventas de vehículos comerciales. Euromotors -representante de las marcas alemanas Volkswagen, Audi, Porsche y de la española Seat- planea invertir US$8 millones en ampliar su red de concesionarios en el país. Así, la empresa tiene previsto inaugurar dos nuevos concesionarios en Lima y evalúa las plazas de Tacna, Puno y Madre de Dios. La empresa cuenta actualmente con 6 concesionarios en Lima y 8 en provincias. Durante el 2010 la empresa espera vender 5,000 vehículos Volkswagen lo que representaría un incremento de 42% respecto al 2009. Derco -empresa representante de la japonesa Suzuki, de la estadounidense Chevrolet y de las chinas Great Wall, Hafei, Changan, JAC, FAW y Foton- planea vender 7,000 unidades de Suzuki y 6,500 de Chevrolet durante el 2010, lo que representaría aumentos de 28% y 63%, respectivamente, en relación al 2009. La empresa lanzó en abril el Suzuki Celerio con el fin de competir en los modelos compactos de bajo precio. Braillard -distribuidor exclusivo de la marca francesa Peugeot- proyecta vender 900 vehículos durante el 2010, lo que representaría un incremento de 58% respecto al 2009. La empresa sustenta sus estimados en la mayor demanda de vehículos comerciales (furgonetas) y en la introducción de un modelo SUV (4x4), del cual planea vender 150 unidades. Además Peugeot viene evaluando importar vehículos para taxi equipados con GNV.

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Altos Andes -perteneciente al Grupo Euromotors y representante de la marca coreana Ssang Yong y las chinas Lifan y Haima- estima vender 400 unidades de la marca Lifan durante el 2010, 13% más que lo registrado el año anterior. Para ello, recientemente lanzaron un nuevo compacto de bajo consumo de combustible y planean lanzar una camioneta y una minivan en lo que resta del año. En lo que se refiere a las marcas chinas, se prevé que éstas se acerquen al 15% de participación de mercado, sustentada en su estrategia de bajos precios. En ese sentido, se estima que existen cerca de 60 marcas chinas y que otras 6 harían su ingreso en el 2010, según Altos Andes. No obstante, una de las limitaciones para que continúen ganando participación de mercado es que sólo el 50% de las marcas chinas ofrecen el servicio de post venta. Global Motors Perú -representante en el Perú de la marca china Yuejin-, planea vender 500 camiones durante el 2010, 74% más que en el 2009. Cabe anotar que a mediados del 2009 el Grupo Sandoval se hizo del 100% de las acciones de la empresa -antes sólo poseía el 50%- tras adquirir la participación de su socio chileno. Durante el 2009 la empresa invirtió US$2.5 millones en un nuevo local en Lima, el cual incluye un taller de mantenimiento. Tracto Camiones USA -empresa representante de la marca estadounidense International- planea instalar dos locales en provincias -uno en Arequipa y otro en Trujillo- que se sumarán a los dos que ya posee en Lima. Cabe recordar que en el 2009 la empresa invirtió US$5 millones en la instalación de un local para mantenimiento en Lima y tiene previsto iniciar a mediados del 2010 la construcción de su local en Arequipa. Durante el 2010 Tracto Camiones USA planea aumentar la venta de camiones entre 15% y 20% e incrementar la participación de ómnibus a diesel dentro de sus ventas totales. En el mercado de vehículos menores, la producción local de motocicletas y mototaxis alcanzaría 21 mil unidades, 40% más respecto al 2009, según estimados de la Sociedad Nacional de Industrias (SNI) En lo que se refiere a la importación de vehículos menores, éstas bordearían las 200 mil unidades, lo que representaría un incremento de 20% respecto al 2009, según nuestros estimados. Honda del Perú planea ensamblar 20 mil motocicletas en su planta de Iquitos, la cual tiene una capacidad de 25 mil unidades en un solo turno. Dependiendo de la evolución de la demanda, la empresa evaluará la construcción de una segunda nave que permita incrementar su capacidad de producción a 50 mil motocicletas anuales. La división de vehículos menores de la empresa cerró con una facturación de alrededor de US$60 millones en el 2009. Crosland -empresa que comercializa las marcas Bajaj, Kawasaki y Yumbo- planea inaugurar dos nuevos locales en Lima y lanzar seis nuevos modelos de motocicletas durante el 2010. Cabe recordar que durante el 2009 la empresa abrió dos nuevos locales, en Chiclayo y Trujillo.

Conclusiones y/o recomendaciones ‰

El mercado de autos nuevos registró una evolución negativa en el 2009 luego de registrar ventas récord durante el 2008. No obstante, la caída fue menor a la reportada en otros mercados latinoamericanos, afectados también por la crisis financiera mundial. Este comportamiento obedeció principalmente a las menores ventas de vehículos comerciales y pesados ante la caída de la inversión privada. Por su parte, en el segmento de vehículos ligeros, la caída fue menor pues si bien la incertidumbre en torno a la evolución de la economía afectó la demanda, existe una creciente sustitución de vehículos importados de segundo uso por vehículos importados nuevos. La contracción de la demanda, y el exceso de inventarios, generó una caída de precios y agresivas promociones, lo que presionó a la baja los márgenes de las empresas del sector, en particular durante el primer semestre del 2009. No obstante, a partir del segundo semestre del 2009 se viene experimentando una significativa recuperación de la demanda, registrándose incluso en marzo del 2010 niveles de ventas récord para el sector. Lo anterior estaría sustentado en el aumento en la demanda de vehículos ligeros ante la mejora en la confianza del consumidor, en la recuperación de la demanda de vehículos comerciales y pesados en la medida que las empresas vienen retomando sus planes de inversión -diferidos en el 2009 debido a la crisis financiera internacional-, en la mayor disponibilidad del crédito vehicular, en el aumento del portafolio de marcas, en el lanzamiento de nuevos modelos y en la apertura de nuevos concesionarios. Estas razones, junto al Motorshow programado para noviembre, permitirían alcanzar un nuevo récord de ventas durante el 2010, una recuperación del precios de los vehículos a niveles pre-crisis y que las empresas del sector retomen sus márgenes usuales de rentabilidad.

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