PUNTOS IMPORTANTES DEL PLAN

Guía para entender su Programa de Jubilación de

Trinity Health

Para participantes anteriores del Plan 403(b) de Mercy

UN MEJOR ENTENDIMIENTO DEL PROGRAMA DE JUBILACIÓN DE TRINITY HEALTH El Programa de Jubilación de Trinity Health fue diseñado para proveer beneficios jubilatorios que cumplan con las diversas necesidades de nuestros trabajadores. Éste es un programa para empleados de todos los niveles saláriales, apoya la misión, valores morales y características culturales claves de Trinity Health y es fácil de entender. También es una parte muy importante de su paquete de beneficios. Junto con sus ahorros personales, el Programa de Jubilación de Trinity Health le ofrece las herramientas necesarias para construir una jubilación financieramente segura. Estas herramientas incluyen el Plan de Pensión de Trinity Health, el Plan de Ahorros para la Jubilación de Trinity Health, las contribuciones añadidas 403(b) del empleador y el Seguro Social. Al tomar ventaja de todas estas herramientas, tanto usted como Trinity Health trabajan juntos para asegurar financieramente su futuro.

TOME EN CUENTA EL INGRESO TOTAL PARA SU JUBILACIÓN El ingreso para su jubilación es la cantidad de ingreso que usted necesitará para mantener su estilo de vida actual cuando se jubile. Expertos en jubilación estiman que esta cantidad debe ser aproximadamente 75% de su salario final. ¿Cómo puede asegurar que usted tendrá un ingreso adecuado para su jubilación cuando se retire? Usted da el primer paso tomando ventaja de todos los recursos financieros, incluyendo el Programa de Jubilación de Trinity Health, para crear fuentes de ingreso balanceadas durante su jubilación.

Fuentes de Ingreso Total para su Jubilación

Fuentes de ingreso proveídas por Trinity Health

Plan de Pensión

Cuenta de Contribuciones Añadidas en el Plan de Pensión Plan 403(b) de contribuciones añadidas del empleador y crédito de intereses

Fuentes de ingreso proveídas por Usted Seguro Social Constituido por sus contribuciones y las de Trinity Health

Contribuciones al Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación

Otros ahorros personales (ejem. CDs, fondos mutuos, cuentas bancarias, bienes raíces, etc.)

LO QUE USTED NECESITA SABER ACERCA DE SU PLAN DE PENSIÓN El Plan de Pensión es un componente del Programa de Jubilación que le recompensa financieramente en el momento de su jubilación por su duro trabajo y su compromiso de largo plazo con Trinity Health. A través del Plan de Pensión, usted recibe un ingreso mensual de jubilación basado en su compensación y en sus años de servicio (su beneficio de pensión). A usted le pertenece totalmente su beneficio de pensión después de haber cumplido cinco años de servicio para propósitos de la pertenencia, o cumplir 65 años de edad mientras es empleado por Trinity Health. Cuando usted tenga pertenencia completa, puede empezar a recibir los beneficios de su pensión a la edad de 65 años o puede elegir recibir una pensión reducida empezando a la edad de 55 años (jubilación temprana). Si se jubila temprano, el beneficio que usted recibe será reducido cinco porciento por cada año que usted reciba su beneficio antes de la edad de jubilación normal (65 años de edad). Trinity Health hace las contribuciones necesarias al fondo de pensión. No se requiere ni se permite que los empleados hagan ningún tipo de contribución a este fondo para recibir el beneficio de pensión. Esta tabla le ofrece los puntos más importantes del Plan de Pensión. Para mayor información, usted puede: • consultar el resumen descriptivo del plan del Programa de Jubilación (conocido en inglés como Summary Plan Description o SPD), • visitar la página electrónica del Programa de Jubilación de Trinity Health en el https://retirementprogram.trinity-health.org, o • comunicarse con el representante del Departamento de Recursos Humanos de su localidad. A través del Internet, Trinity le ofrece un programa interactivo llamado "Trinity Advantage Pension Estimator" o TAPE, el cual le ofrece el acceso directo a estimaciones de su beneficio de pensión. Los beneficios mensuales proyectados son proveídos para empleados entre 55 a 65 años de edad, y asumen un empleo continuo con Trinity Health hasta la edad indicada. El acceso a TAPE está disponible a través de la dirección electrónica de Trinity Health en el https://retirementprogram.trinity-health.org.

Elegibilidad

La participación es automática a partir de su fecha de empleo. Trinity Health paga todos los costos del Plan de Pensión.

Pertenencia

Las contribuciones hechas al Plan de Pensión le pertenecerán, después de haber cumplido cinco años de servicio con Trinity Health ó 65 años de edad. (Un año de servicio para propósitos de la pertenencia equivale a 1,000 ó más horas de servicio en cada año calendario.)

Servicio para propósitos de sus beneficios

Como participante en el plan, usted recibe un año de servicio para propósitos de sus beneficios por cada año en el cual usted tiene 1,800 horas de servicio. Se da servicio parcial para propósitos de sus beneficios por menos de 1,800 horas de servicio. El servicio para propósitos de sus beneficios es el multiplicador que se usa para calcular su pensión.

Edad de Jubilación Normal

65 años

Beneficio por Jubilación Temprana

Como participante en el Plan de Pensión, usted es elegible de recibir su beneficio de jubilación temprana si tiene 55 años de edad o más, con cinco años de servicio para propósitos de pertenencia. Por favor tome nota que su beneficio final será reducido cinco porciento por cada año que usted reciba su beneficio antes de la edad de jubilación normal (65 años).

Fórmula de Beneficio a la Edad de Jubilación Normal

A continuación se encuentra la fórmula usada para determinar los beneficios de jubilación normal a la edad de 65 años con pagos mensuales de por vida. 1.0% de la compensación final promedia (hasta la mitad del promedio de cinco años del salario base del Seguro Social o SSWB por Social Security Wage Base) multiplicado por el servicio para propósitos de los beneficios ganado después del 31 de diciembre de 2001 MÁS 1.5% de la compensación final promedia (en exceso de la mitad del promedio de cinco años del salario base del Seguro Social o SSWB por Social Security Wage Base) multiplicado por el servicio para propósitos de los beneficios (a un máximo ajustado de 35 años) ganado después del 31 de diciembre de 2001 MÁS Su beneficio de pensión acumulado bajo el plan anterior hasta el 31 de diciembre de 2001, multiplicado por un factor de pago ajustado Consulte el resumen descriptivo del plan para un ejemplo del uso de esta fórmula.

Compensación Final Promedia

El promedio de los últimos cinco años calendarios de su compensación más alta durante toda su carrera en Trinity Health* dividido por 12. * A partir de 1997, W2 es usado para los empleados anteriores de Mercy.

Compensación

Todos sus salarios, incluyendo el pago de horas extras, diferenciales de turno, de servicio ("on-call") y de compensación variable de un empleador participante, más cualquier cantidad que usted elija contribuir al Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación o la cual sea excluida del ingreso bajo un plan de remuneraciones opcionales accesorias (conocido como "Section 125 cafeteria plan"). La compensación es limitada a $200,000 en el 2003, y puede ser ajustada a la inflación en años futuros. La compensación no incluye puntos como: pago de despedida, pago total de vacaciones acumuladas o tiempo libre pagado en el momento de la terminación de su empleo, gastos de mudanza, concesiones por alojamiento, reembolso de pagos de matrícula por servicios de reubicación laboral, y otros tipos específicos de compensación enumerados en el resumen descriptivo del plan y el documento del Plan de Pensión. Para la fórmula de beneficios de pensión, el multiplicador de pago para Trinity Health será 2,080 dividido por las horas actuales de servicio (pero no menos de 1, o más de 10.40). La compensación será anualizada para todos los empleados que ganan menos de 2,080 horas de servicio. Cuando calculamos las contribuciones diferidas y las añadidas hechas por el empleador en el Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación, la compensación incluirá el pago total de vacaciones acumuladas o el tiempo libre pagado en el momento de la terminación del empleo.

Opciones de Pago (después de la jubilación)

Existen diferentes opciones de pago disponibles cuando usted se jubila de Trinity Health. Formas normales de pagos mensuales: • Si usted es soltero(a): Opción de Renta Vitalicia • Si usted está casado(a): Opción Mancomunada y de Supervivencia de 50%, con su cónyuge como beneficiario Formas opcionales de pagos mensuales: • Opción de Renta Vitalicia • Renta vitalicia con diez años garantizados • Opción de renta vitalicia mancomunada y de supervivencia de 50% o 100% (beneficiario puede ser su cónyuge u otra persona)

Opciones de Pago (después de la jubilación) (continuación)

Opción de recibir un pago en suma global: Si le pertenece totalmente su beneficio y el valor total de la suma global de su pensión es menos de $10,000, usted puede elegir un pago total único en suma global que le será pagado cuando termine su empleo. Si a usted le pertenece completamente su Cuenta de Contribuciones Añadidas en el Plan de Pensión, ésta puede ser pagable como un pago de suma global sin importar la cantidad en el momento de terminar su empleo. Adicionalmente, si el valor de su pago total es $5,000 o menos, solamente será hecho un pago de la suma global.

Beneficio en Caso de Fallecimiento (antes de la jubilación) (continuación)

Si usted fallece antes de jubilarse de Trinity Health, su cónyuge o beneficiario es elegible de recibir un beneficio de fallecimiento con tal de que usted haya ganado cinco años de servicio para propósitos de pertenencia en el momento de su fallecimiento. Si usted fuese casado en el momento de su fallecimiento, su cónyuge puede elegir: • una anualidad inmediata, o • un pago de suma global (equivalente al valor del 50% del beneficio mancomunado y de supervivencia pagable a la fecha de jubilación más temprana del participante). Si usted fuese soltero en el momento de su fallecimiento, su beneficiario (si hay) recibiría un: • pago inmediato en suma global (equivalente al valor del 50% del beneficio mancomunado y de supervivencia, asumiendo que su beneficiario sea de su misma edad y el beneficio sea pagable a su edad de jubilación más temprana). Beneficios en casos de fallecimiento antes de jubilación permiten pagos de suma global aún si la cantidad es superior a $10,000.

Beneficio por Incapacidad

Existe también un beneficio por incapacidad en el Plan de Pensión si usted llega a ser incapacitado mientras está trabajando para Trinity Health. Para recibir un beneficio de incapacidad, usted tiene que haber acumulado cinco años de servicio para propósitos de la pertenencia, estar recibiendo un beneficio por incapacidad del Seguro Social, y haber recibido la aprobación del Comité de Beneficios.

Jubilación gradual (oportunidad de trabajar después de su jubilación)

Trinity Health le permite trabajar después de que sus beneficios de jubilación inicien. • Si es menor de 65 años, usted puede trabajar hasta 1,300 horas en un año calendario después de una terminación genuina de empleo. (Una terminación genuina equivale a por lo menos 120 días fuera del sistema de nómina de Trinity Health.) Si las horas exceden 1,300, los beneficios serán suspendidos y no iniciarán de nuevo hasta que termine de trabajar definitivamente con Trinity Health o cumpla 65 años, el que se cumpla primero. • Si es mayor de 65 años, usted puede empezar a recibir beneficios de jubilación y continuar trabajando sin limitaciones en el número de horas que usted trabaje.

LO QUE USTED NECESITA SABER ACERCA DE SU CUENTA DE CONTRIBUCIONES AÑADIDAS EN EL PLAN DE PENSIÓN La Cuenta de Contribuciones Añadidas en el Plan de Pensión (Match Account, en inglés) es una cuenta segregada de la contabilidad que se encuentra dentro de su Plan de Pensión, que se usa para mantener un récord de las contribuciones del empleador y los créditos de intereses. La Cuenta de Contribuciones Añadidas es acreditada trimestralmente con contribuciones añadidas del empleador e intereses. En el momento de su jubilación usted puede escoger tomar el dinero en su Cuenta de Contribuciones Añadidas como un pago de suma global o como un pago de beneficio mensual. Después de haber cumplido tres años de servicio para propósitos de la pertenencia ó 65 años de edad mientras está empleado por Trinity Health, las contribuciones añadidas hechas por su empleador le pertenecerán totalmente.

LO QUE USTED NECESITA SABER ACERCA DE SU PLAN 403(b) DE AHORROS PARA LA JUBILACIÓN Este componente del Programa de Jubilación le permite hacer contribuciones voluntarias antes de impuestos al Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación. Cuando usted hace contribuciones antes de impuestos, Trinity Health le proveerá una contribución añadida del 100% sobre los primeros $500 que usted contribuya al Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación. Adicionalmente, si usted aporta más de $500, Trinity Health igualará el 50% de las contribuciones adicionales del empleado hasta un porcentaje anual máximo de su compensación basado en su locación (o $500, el que sea mayor). El porcentaje máximo incluye la contribución añadida inicial de $500. Recuerde, para recibir las contribuciones añadidas del empleador, usted debe contribuir al Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación. Usted puede comunicarse con su Departamento de Recursos Humanos o con Diversified al 1-800-394-5240 para saber más acerca del porcentaje de contribuciones añadidas que recibirá de Trinity Health. Cuando usted participa en el Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación, las contribuciones añadidas hechas por su empleador son acreditadas a la Cuenta de Contribuciones Añadidas en el Plan de Pensión. La tabla a continuación le ofrece los puntos más importantes del Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación. Para mayor información usted puede: • referirse al resumen descriptivo del plan del Programa de Jubilación (conocido en inglés como Summary Plan Description o SPD), • ingresar en la página electrónica del Programa de Jubilación de Trinity Health en el https://retirementprogram.trinity-health.org, • visitar el representante local de Diversified del Plan de Ahorros, o • comunicarse con un Representante de Servicios Consultivos para Participantes llamando a Diversified al 1-800-394-5240, de lunes a viernes, de 8:00 a.m. a 9:00 p.m., Hora del Este.

Elegibilidad

Su participación será efectiva inmediatamente a partir de su fecha de empleo.

Cómo Inscribirse

Usted puede inscribirse en cualquier momento llamando al teléfono gratuito de Diversified Investment Advisors al 1-800-394-5240, ingresando en la página electrónica en el https://retirementprogram.trinity-health.org o por medio de una reunión con un representante de Diversified del Plan de Ahorros en su lugar de trabajo. Comuníquese con su Departamento de Recursos Humanos para mayor información acerca de cómo hacer una cita con un representante.

Sus Contribuciones al Plan

Usted puede elegir hacer contribuciones de reducción de salario de 1% a 50% de su compensación. También puede designar una cantidad fija en dólares (un mínimo de $5 por período de pago). También aplica un límite del Servicio de Rentas Internas (IRS) de $12,000 en el 2003 (ajustado anualmente para la inflación). (Si usted tiene 50 años de edad o más o si tiene por lo menos 15 años de servicio con Trinity Health, puede ser elegible de hacer una contribución adicional para ponerse al día. Para mayor información, por favor consulte el resumen descriptivo del plan.) Si en la actualidad usted tiene un plan de jubilación calificado con un empleador previo, usted puede transferir o reinvertir dicha cuenta al Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación en cualquier momento. Usted puede suspender sus contribuciones en cualquier momento. También puede incrementar o reducir la cantidad de sus contribuciones en cualquier momento. Usted decide cómo serán invertidas sus contribuciones, escogiendo de las opciones de inversión ofrecidas en el Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación. Las opciones son dadas en su Cuadernillo de Herramientas Para Tomar Decisiones en la Carpeta de Inscripción y en la página electrónica en el https://retirementprogram.trinity-health.org.

Contribuciones Añadidas del Empleador

Las contribuciones añadidas hechas por Trinity Health igualan el 100 porciento de los primeros $500 de sus contribuciones, más una contribución añadida de 50 porciento en las contribuciones que exceden $500, hasta un porcentaje máximo de contribuciones añadidas de su compensación anual cubierta (o $500, el que sea mayor). Tome nota: La máxima contribución añadida de Trinity Health cambia dependiendo de la locación. Consulte con su Departamento de Recursos Humanos acerca de las contribuciones máximas de su locación. Las contribuciones añadidas del empleador son acreditadas trimestralmente en la Cuenta de Contribuciones Añadidas en el Plan de Pensión y ganan una tasa de interés fija, la cual es establecida al comienzo de cada año.

Titularidad

La titularidad se refiere a la parte de su cuenta que le pertenece a usted. Sus contribuciones de reducción de salario (incluyendo las contribuciones de reinversión o de transferencias que usted podrá haber hecho al Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación), más las ganancias sobre ellas, siempre le pertenecen 100%. Las contribuciones añadidas de su empleador, más las ganancias sobre ellas, le pertenecerán según lo siguiente: Años de Servicio* Menos de 3 años 3 ó más

Porcentaje Pertenecido 0% 100%

*Usted tiene que trabajar al menos 1,000 horas en un año calendario para acumular un año de servicio para propósitos de pertenencia. Tome nota: Los empleados tienen pertenencia total a la edad de jubilación normal (65 años de edad), si siguen siendo participantes activos. Los empleados contratados antes o en el 31 de diciembre de 2001, pueden estar sujetos a diferentes tablas de pertenencia. Para mayor información, por favor comuníquese con su Departamento de Recursos Humanos. Préstamos para participantes

Usted puede pedir prestado de su Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación usando su cuenta como seguridad. Usted puede tomar prestado hasta la mitad de la cuenta de las aportaciones diferidas del empleado incluyendo reinversiones, sin sobrepasar $50,000. Otras restricciones pueden aplicar. • La cantidad mínima de préstamo es de $500. • Puede tener sólo un préstamo pendiente en cualquier momento. • El interés del préstamo es la tasa de interés preferencial (Prime Rate), más 1%. • El plazo del préstamo puede ser de uno a cinco años para propósitos generales, o hasta 15 años para la compra de su residencia principal. • Al iniciar su préstamo, se deducirá un cargo único de $75 de su cuenta. • Los pagos de préstamo que usted hace son deducidos de su nómina mientras sea un empleado activo.

Transferencias

Las transferencias entre opciones de inversión pueden ser hechas en cualquier momento. Para mayor información, por favor comuníquese con Diversified al 1-800-394-5240 o ingrese en la página electrónica en el https://retirementprogram.trinity-health.org.

Honorarios del Plan

Participantes con un balance de cuenta deben pagar un honorario anual de $12, el cual será deducido de la cuenta del empleado una vez por año en enero. Adicionalmente, existe un honorario de administración de inversión en cada fondo. Estos honorarios son diferentes en cada fondo y se describen en el prospecto de los fondos.

Cuenta Auto-dirigida (PCRA)

Diversified Investment Advisors tiene una alianza con Charles Schwab & Co., Inc. para proveerle con un surtido amplio de opciones de inversión autodirigidas, incluyendo acceso a más de 2,000 fondos mutuos. La Personal Choice Retirement Account® ("PCRA") está diseñada para participantes quienes: • son inversionistas experimentados • desean tener más control sobre sus inversiones para la jubilación; y • desean una selección más amplia de opciones de inversión. Existe un honorario anual de $50 por la cuenta PCRA, el cual será retirado de su cuenta cada año en enero. Se permite transferir de Diversified a la cuenta PCRA con Schwab, los balances en las cuentas de las contribuciones diferidas del empleado y de reinversión. Las inversiones en la cuenta PCRA son restringidas a fondos mutuos. Si le interesa establecer una cuenta PCRA, puede obtener información adicional llamando a Diversified al 1-800-394-5240 o asistiendo a una reunión con el representante de Diversified en su lugar de trabajo.

Acceso a su cuenta

Los fondos pueden ser retirados de su Plan 403(b) de Ahorros de la Jubilación bajo las siguientes circunstancias: • Terminación de Empleo. Al terminar su empleo, usted puede recibir el valor en el mercado de su cuenta y el valor en el mercado de sus cuentas pertenecidas hechas por su empleador. • Muerte. • Distribuciones durante empleo. Bajo ciertas circunstancias especificadas en el Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación, usted puede retirar durante su empleo con Trinity Health la cantidad que corresponde a sus contribuciones. Consulte "Acceso a su Cuenta como Empleado Activo" a continuación.

Acceso a su Cuenta como Empleado Activo (Distribuciones durante empleo)

Préstamos. Usted puede pedir prestado del Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación, usando su cuenta como seguridad. Usted puede pedir prestado hasta la mitad del balance de su cuenta diferida del empleado incluyendo reinversiones, sin sobrepasar $50,000. Retiros por apuro financiero. Si usted tiene alguna necesidad financiera inmediata y cuantiosa, y le faltan otros recursos razonablemente disponibles para cumplir con esa necesidad, puede que usted sea elegible para recibir un retiro por apuro financiero. Usted puede retirar las contribuciones de reducción de salario del empleado. Usted tendrá que solicitar todos los préstamos de participante por los cuales usted está elegible antes de realizar un retiro por razones de apuro financiero. Distribuciones durante empleo a la edad de 59 años y medio. Después de cumplir los 59 años y medio de edad, usted puede solicitar una distribución durante empleo de su balance pertenecido en el Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación (sin incluir la Cuenta de Contribuciones Añadidas del Plan de Pensión.) Otras restricciones pueden aplicar. Para mayor información, por favor refiérase al resumen descriptivo del plan.

LO QUE USTED NECESITA SABER ACERCA DEL SEGURO SOCIAL Cuando usted trabaja en los Estados Unidos, automáticamente contribuye al Seguro Social. Los beneficios que usted recibe están basados en sus ingresos y las contribuciones que usted hace mientras está trabajando. Trinity Health también contribuye a su nombre una cantidad igual a la cantidad que usted contribuye al Seguro Social.

LO QUE USTED NECESITA HACER AHORA Una vez que usted tenga un buen entendimiento de las fuentes de ingreso para su jubilación, puede empezar a planear su futuro financiero. Para ayudarle a dar el primer paso, comuníquese con el representante de Diversified en su lugar de trabajo para obtener el Paquete de Cuidado para la Jubilación (Retirement Care Kit) para determinar cuánto debería contribuir al Plan 403(b) de Ahorros para la Jubilación para lograr sus metas jubilatorias. Si desea un análisis detallado y una asesoría personalizada de planeación para la jubilación, usted puede tener acceso en inglés a una herramienta de planeación jubilatoria conocida como RetiretekSM. (Una vez que usted ingrese a su cuenta en la página electrónica del Programa de Jubilación de Trinity Health, por favor seleccione la opción "Retirement Planning").

PREGUNTAS Para información más detallada, por favor refiérase al resumen descriptivo del plan (conocido en inglés como Summary Plan Description o SPD) del Programa de Jubilación de Trinity Health o visite la página electrónica del Programa de Jubilación de Trinity Health en el https://retirementprogram.trinityhealth.org. También puede comunicarse con el representante de Diversified del Plan en su lugar de trabajo, o llamar a Diversified al 1-800-394-5240 de lunes a viernes, de 8:00 a.m. a 9:00 p.m. Hora del Este para hablar con un Representante de Servicios Consultivos para Participantes.

Esta información está diseñada únicamente para señalar los puntos importantes del Programa de Jubilación. Para mayor información, el resumen descriptivo del plan (conocido en inglés como Summary Plan Description o SPD) se encuentra disponible para el Programa de Jubilación. Hemos hecho todo lo posible para suministrarle un resumen certero del programa. Si existe algún conflicto entre este material y los documentos aplicables al Plan, los documentos del Plan gobernarán. Adicionalmente, nadie con excepción del Patrocinador del Plan o el Administrador oficial del Plan puede cambiar las estipulaciones del Plan. Las promesas o representaciones verbales no se pueden hacer cumplir ni pueden cambiar las estipulaciones del Plan. Si usted tiene cualquier pregunta acerca de la información en estos Puntos Importantes del Plan o acerca de los Planes, usted debería comunicarse con la Oficina del Plan de Pensión (Pension Plan Office) al 1-800-793-4733. Estos representantes del Plan son la única fuente de información adicional acerca de los Planes. Finalmente, Trinity Health reserva su derecho de cambiar o terminar los Planes o cualquiera de sus estipulaciones en cualquier momento.

DIVERSIFIED INVESTMENT ADVISORS

4 Manhattanville Road, Purchase, New York 10577 www.divinvest.com 8003-M(b)-S (3/04)