ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

IDENTIFICAR, ANALIZAR Y CALIFICAR ÁREAS FÍSICAS QUE CUMPLAN CON LAS CONDICIONES TÉCNICAS, COMERCIALES, AMBIENTALES Y SOCIALES, DE NAVEGACIÓN MARINA, DE INFRAESTRUCTURA PORTUARIA Y DE TRANSPORTE DE GAS, PARA LA IMPORTACIÓN DE GAS NATURAL LICUADO –GNL- AL PAÍS A TRAVÉS DE UNA PLANTA DE REGASIFICACIÓN Y DETERMINAR EL ESQUEMA DE ORGANIZACIÓN INDUSTRIAL MÁS ADECUADO PARA LA CONSTRUCCIÓN Y OPERACIÓN DE ESTA INFRAESTRUCTURA

Agenda 

   

 



Escenarios del Gas natural en Colombia  Oferta  Demanda Configuraciones alternativas para responder a la escasez Posibles puertos para instalar la infraestructura Flexibilidad: solución transitoria Selección de alternativa  Localización  Configuración Una alternativa de transición Evaluación del proyecto  Ahorro Social – Precio de capacidad para sustentabilidad  Criterios básicos para viabilidad del proyecto Implementación del proyecto

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Configuración y localización del proyecto

Escenarios de oferta Escenario

Periodo 2012 a 2018

Periodo 2018 a 2030

Escenario A: Agotamiento paulatino Variante A2

Toma en consideración la resolución 122 Reducción asociada a indisponibilidad de 15%

La producción evoluciona de acuerdo con la curva planteada por la UPME en el informe en el plan de abastecimiento y suministro de 2009.

Escenario B: Descubrimiento y desarrollo de reservas entre 4 y 6 TCF entre 2012 y 2030.

Toma en consideración la resolución 122

A partir de 2018 la producción crece el 2% anual. Alternativamente, el crecimiento de la oferta de gas puede originarse en importaciones por gasoducto desde Venezuela.

Escenario C: Descubrimiento y desarrollo de reservas entre 9 y 17 TCF entre 2012 y 2030

Toma en consideración la resolución 122

A partir de 2018 la producción potencial podría crecer un 10% anual. Parte de la oferta de gas puede originarse en importaciones por gasoducto desde Venezuela. La tasa de crecimiento propuesta en este escenario permitirá la construcción de una planta de licuefacción para 2025

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Escenarios de Oferta Producción Diaria de Gas (MPCD) 3500 3000 2500 2000 1500 1000 500 0

Escenario A

Escenario  B

Escenario C

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Escenarios de demanda Escenario

Descripción

Escenario I

Proyecciones de demanda del escenario medio del informe actualizado de la UPME (Diciembre 2011) para todos los segmentos de consumo en condiciones hidrológicas normales. El adicional de consumo para generación termoeléctrica resultante del efecto del evento El Niño se estimó en base al adicional real del último evento en el período más crítico (292 MPCD).

Escenario II

Proyecciones de demanda del escenario medio del informe actualizado de la UPME para todos los segmentos de consumo en condiciones hidrológicas normales, excepto la generación de electricidad. La demanda de gas natural de las plantas de generación térmica fue calculada con base en simulaciones realizadas utilizando el programa SDDP (Stochastic Dual Dynamic Programming). Se asumió una evolución del parque de generación consistente con los resultados de las subastas realizadas para el cargo por confiabilidad, que incorpora generación hidroeléctrica y a carbón. Para determinar el despacho de generación térmica en un año con evento Niño, se asumió una cronología con aportes hidrológicos con 95% de probabilidad de ser superados.

Escenario III

Proyecciones de demanda del escenario alto del informe de la UPME para todos los segmentos de consumo, en condiciones hidrológicas normales. Para representar el efecto de El Niño se utilizó un consumo adicional de 295 MPCD que, según Itansuca & Freyre, representa en 2016 el adicional para alcanzar la demanda potencial total de gas natural para plantas de generación térmica

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Escenario Base 

El escenario que se propuso adoptar como base para la elaboración de todos los estudios es el designado como escenario A de oferta y I de demanda. Este escenario asume una oferta resultante de la declinación en la producción de gas natural en Colombia y supone que no se dispondrá de importaciones por gasoducto desde Venezuela.



Para la demanda considera las proyecciones del escenario medio de demanda de la UPME, asignando a la demanda termoeléctrica en los años con evento “El Niño” un consumo adicional de 292 MPCD.



El escenario base es, por lo tanto, conservador en cuanto a la demanda, ya que no considera la evolución del parque generador y también en relación con la oferta, ya que no asume ni la opción de importación por gasoducto, ni el desarrollo de nuevas reservas.



A los efectos de la estimación de necesidades de gas en el período, se ha representado la ocurrencia de un evento “El Niño” cada cinco años a partir del 2015. El primer año con déficit de suministro en esas condiciones es el 2015-16; los siguientes eventos Niños están representados en los años 2019-20, 2024-25 y 2029-30

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Escenario Base Año

   2011-2012 2012-2013 2013-2014 2014-2015 2015-2016 2016-2017 2017-2018 2018-2019 2019-2020 2020-2021 2021-2022 2022-2023 2023-2024 2024-2025 2025-2026 2026-2027 2027-2028 2028-2029 2029-2030

Oferta de gas (Resolución 122) MM PCD 1.244 1.376 1.272 1178 1.096 1.088 1.057 1.000 949 955 916 878 842 807 774 742 712 683 655

Demanda de Gas Escenario medio de UPME MM PCD 819 876 888 878 930 1.018 1.013 980 1.015 1.051 1.065 1.082 1.118 1.131 1.148 1.173 1.200 1.246 1.260

Consumo adicional diario en período Niño MM PCD

Déficit diario

MM PCD

Requerimiento Cantidad Stock tomando de importación requerida como capacidad anual de barcos de almacenamiento un barco FSRU MM PCA Unidades Días

292

-126

-23.255

8

43,9

292

-358 -96 -149 -204 -276 -616 -374 -431 -488 -563 -897

-130.615 -35.058 -54.422 -74.314 -100.576 -224.895 -136.601 -157.242 -177.992 -205.532 -327.223

47 13 19 27 36 80 49 56 64 73 117

7,8 29,2 18,8 13,8 10,2 4,5 7,5 6,5 5,7 5,0 3,1

292

292

8 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Otros escenarios: déficits - superávits 

Necesidades de gas mínima y máxima de todos los escenarios (MMPCD)  2.000  1.500

MMPCD

 1.000

III‐A2 II ‐ C

 500  ‐  ‐500  ‐1.000  ‐1.500

9 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Configuraciones del GNL –Soluciones FSRU: Barco Itinerante que descarga y vuelve a buscar GNL en muelle. FSRU: Barco Itinerante que descarga y vuelve a buscar GNL mar afuera

FLEXIBILIDAD

+

-

FSRU: Barco permanente abastecido por otro barco en muelle FSRU: Barco permanente abastecido por otro barco mar afuera FSRU(tipo barcaza) Barcaza permanente abastecido por otro barco mar afuera FSU: Barco Itinerante que descarga en puerto y vuelve a buscar GNL, con vaporizador:en Tierra FSU: Barco Itinerante que descarga en puerto y vuelve a buscar GNL, con vaporizador:en Muelle FSU: Barco permanente que descarga en puerto y vuelve a buscar GNL, con vaporizador:en Muelle FSU: Barco permanente que descarga en puerto y vuelve a buscar GNL, con vaporizador:en Tierra Regasificación en Tierra

+ MAS

- MENOS COSTOS HUNDIDOS 10

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Zonas Portuarias seleccionadas

Riohacha Dibulla Ciénaga Punta de Piedra Bahía de Cartagena Morrosquillo - San Antero Urabá Cupica Buenaventura

11 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

CONFIGURACION DE INSTALACION PORTUARIA PARA RECEPCION DE GNL GAS TO ON SHORE FACILITIES

LNG TO ON SHORE FACILITIES

12 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

ALTERNATIVA FLEXIBLE CON BARCAZA DE REGASIFICACION

13 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

SITIOS POTENCIALES PARA INSTALACIÓN PORTUARIA DE G.N.L. En general, los sitios para las instalaciones marinas de GNL no están asociadas con desarrollos portuarios comerciales, y son desarrollos “green field / blue sea” BUQUE DE DISEÑO = Tanquero GNL 138.000 M3 CALADO =11,50 mts. ESLORA = 285 mts MANGA = 44,5 mts Características Marinas para determinación de sitios potenciales para puertos 1. BATIMETRIA 2. ABRIGO 3. VIENTOS 4. OLEAJE 5. MAREAS 6. CORRIENTES 7. DISTANCIA DE SEGURIDAD Y RIESGO TRÁNSITO DE BUQUES 8. CARACTERÍSTICAS GEOLÓGICAS 9. HURACANES 10. SISMICIDAD

14

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VALORACIÓN DE CARACTERÍSTICAS MARINAS CARACTERISTICAS

R EV ISIO N 3

MARÍTIMAS

D IC . 1. 2 0 11

% PONDERAC ION

PUNTAJE TOTAL

COSTA CARIBE BAHIA DE

GOLFO DE

BARRANQUILLA

SANTA

CARTAGENA MORROSQUILLO / PUNTA PIEDRA

MARTA

COSTA PACIFICA

DIBULLA

RIOHACHA

URABÁ

BUENAVENTURA

BAHÍA CÚPICA

10 0 %

78

79

64

71

59

50

78

68

75

15%

9,95

6

4

9,13

7,8

1

7,8

5,82

10

18,0%

5,7

8,7

5

6,82

3

3

8,7

10

10

OLEAJE

18%

9,5

7,7

6,1

5,69

3

3

7,7

10

9,9

MAREAS

4%

10

10

10

10

10

10

10

5

5

CORRIENTES

3%

8

8

5

7

5

5

8

5

8

6%

5

10

10

8

10

10

10

5

10

15%

7

8

7

7

8

8

6

5

4

HURACANES

6%

7

9

6

5

4,0

4,0

9

10

10

SISMICIDAD

15%

8

7

8

7

7

8

6,6

2

1

BATIMETRIA VIENTOS

DISTANCIA DE SEGURIDAD Y RIESGO DE TRÁNSITO OTROS BUQUES CARACTERÍSTICAS GEOLÓGICAS

0-4

5-7

8-10

15 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Valoración aptitud portuaria Costa

Puerto

Características Marinas

Características Terrestres

Puntaje Total

Océano de salida

ATL – Caribe

Golfo de Morrosquillo

79

79

158

Atlántico

ATL – Caribe

Bahía de Cartagena

78

63

141

Atlántico

ATL – Caribe

Golfo de Urabá

78

62

140

Atlántico

ATL – Caribe

Barranquilla

64

73

137

Atlántico

ATL – Caribe

Riohacha

50

85

135

Atlántico

ATL – Caribe

Área Santa Marta

71

62

133

Atlántico

ATL – Caribe

Área Dibulla

59

68

124

Atlántico

PAC

Bahía Cupica

75

33

108

Pacífico

PAC

Bahía Buenaventura

68

37

105

Pacífico

Fueron descartados los puertos a mar abierto (Riohacha, Dibulla y Barranquilla Off Shore) ya que para el cumplimiento de los criterios requeridos asociados a los vientos. el oleaje y el abrigo sería necesaria la construcción de grandes protecciones con rompeolas en roca, con costos adicionales de gran escala. El área de Santa Marta también fue descartada, ya que tiene la limitante de la no existencia de zona costera disponible para cualquier instalación de GNL.

16 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Localizaciones preseleccionadas

Costa Atlántica Golfo de Urabá – Necocli Golfo de Morrosquillo – San Antero Bahía de Cartagena Costa Pacifica Bahía Cupica Buenaventura

17 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Costos de inversión y mantenimiento de puertos Sitio de construcción

Inversión requerida en MM USD

Costos OPEX Anuales

Costa Atlántica Golfo de Urabá – Necocli Golfo de Morrosquillo – San Antero Bahía de Cartagena

Características Terrestres

MM , USD

79 86

4,7

63

97

4,3

62

33

1,9

73

Costa Pacifica

85

Bahía Cupica

32

1,6

62

Buenaventura – Puerto Solo

44

4,9

68

Buenaventura – Agua Dulce

88

9,1

33

Buenaventura – Rio Dagua

137

10,0

37

18 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Evaluación de riesgos en puertos Riesgo Natural la vida del terminal Sitio de construcción

Sismo

Huracán

Sedimentación

Erosión de costas

Inundación en tierra

Oleaje extremo

Total

Golfo de Urabá

5

0

3

4

4

2

18

Bahía de Cartagena

2

2

2

2

4

0

12

Golfo de Morrosquillo

3

0

3

3

3

2

14

Bahía Cupica

7

0

0

0

3

0

10

Buenaventura

6

0

5

0

4

0

15

Costa Atlántica

Costa Pacifica

Riesgo de operación durante la vida del terminal Sitio de construcción

Tránsito en terminal de GNL

Otros Buques

Total

Golfo de Urabá

2

4

6

Bahía de Cartagena

5

5

10

Golfo de Morrosquillo

4

4

8

Bahía Cupica

2

0

2

Buenaventura

4

4

8

Costa Atlántica

Costa Pacifica

19 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Valoración criterios ambientales Criterios ambientales  Aire 

Velocidad de vientos m/s  Uso reglamentario del suelo según Planes de  Ordenamiento  Suelo  Aptitud del recurso costero para fines portuarios  (POFP)  Grado de Complejidad de las estructuras marinas  Cambio en la temperatura del agua  Agua  Susceptibilidad al deterioro de la calidad del agua  Inundabilidad  Tipo y calidad del paisaje  % de Intervención Antrópica  Paisaje  Presencia de Cubiertas Vegetales de Bosques  Nativos  Presencia de Cubiertas Vegetales Con Arboretum  Secundario  Presencia de Bosques Halohidrófilos  Flora  Presencia de Especies Endémicas   Presencia de Especies No Endémicas  amenazadas  Fauna  Presencia de áreas protegidas  Presencia de ecosistemas estratégicos  Ecosistemas  Cultural  Presencia de comunidades étnicas  Social  Presencia de centros poblados cercanos  Conflictividad por cercanía a rutas de navegación  Socioeconómico  domésticas  Incremento en la población local 

Factor de  Puerto  Agua  Ponderación  Solo  Dulce 

Rio  San  Cienaga  Dagua  Antero Honda

0,03 

1 

1 

1 

3 

5 

0,12 

5 

5 

5 

5 

3 

0,05 

3 

3 

3 

3 

5 

0,05  0,03  0,02  0,02  0,04  0,02 

5  1  5  1  1  1 

5  1  5  1  1  1 

5  3  5  1  1  1 

3  5  1  3  3  5 

5  1  3  3  3  5 

0,05 

5 

5 

5 

5 

5 

0,02 

3 

5 

5 

3 

3 

0,06  0,03  0,03  0,06  0,06 

1  1  1  5  3  1  1 

1  1  1  5  3  1  3 

1  1  1  5  3  1  5 

3  3  1  5  3  3  1 

5  3  1  5  1  1  1 

1 

1 

3 

5 

1 

3 

3 

3 

1 

5 

0,10  0,02 0,12  0,07 

20 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Valoración criterios ambientales Criterios ambientales  Aire 

Velocidad de vientos m/s  Uso reglamentario del suelo según Planes de  Ordenamiento  Suelo  Aptitud del recurso costero para fines portuarios  (POFP)  Grado de Complejidad de las estructuras marinas  Cambio en la temperatura del agua  Agua  Susceptibilidad al deterioro de la calidad del agua  Inundabilidad  Tipo y calidad del paisaje  Paisaje  % de Intervención Antrópica  Presencia de Cubiertas Vegetales de Bosques  Nativos  Presencia de Cubiertas Vegetales Con Arboretum  Flora  Secundario  Presencia de Bosques Halo hidrófilos  Presencia de Especies Endémicas   Fauna  Presencia de Especies No Endémicas  amenazadas  Presencia de áreas protegidas  Ecosistemas  Presencia de ecosistemas estratégicos  Cultural  Presencia de comunidades étnicas  Social  Presencia de centros poblados cercanos  Grado de conflictividad por cercanía a las rutas de  Socioeconómica  navegación domésticas  Incremento en la población local  Calificación Ponderada (Orden de elegibilidad) 

Factor de  Puerto  Agua  Ponderación  Solo  Dulce 

Rio  San  Ciénaga  Dagua  Antero Honda

0,03 

0,03 

0,03 

0,03 

0,09 

0,15 

0,12 

0,60 

0,60 

0,60 

0,60 

0,36 

0,05 

0,15 

0,15 

0,15 

0,15 

0,25 

0,05  0,03  0,02  0,02  0,04  0,02 

0,25  0,03  0,10  0,02  0,04  0,02 

0,25  0,03  0,10  0,02  0,04  0,02 

0,25  0,09  0,10  0,02  0,04  0,02 

0,15  0,15  0,02  0,06  0,12  0,10 

0,25  0,03  0,06  0,06  0,12  0,10 

0,05 

0,25 

0,25 

0,25 

0,25 

0,25 

0,02 

0,06 

0,10 

0,10 

0,06 

0,06 

0,06  0,03  0,03  0,06  0,06  0,10  0,02 

0,06  0,03  0,03  0,30  0,18  0,10  0,02 

0,06  0,03  0,03  0,30  0,18  0,10  0,06 

0,06  0,03  0,03  0,30  0,18  0,10  0,10 

0,18  0,09  0,03  0,30  0,18  0,30  0,02 

0,30  0,09  0,03  0,30  0,06  0,10  0,02 

0,12 

0,12 

0,12 

0,36 

0,60 

0,12 

0,07 

0,21 

0,21 

0,21 

0,07 

0,35 

2,60 

2,68 

3,02 

3,52 

3,06 

21 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Inversiones por puerto 

El siguiente cuadro muestra las inversiones a ser realizadas para la concreción del proyecto de GNL



El cuadro muestra opciones flotantes en línea con lo dicho anteriormente.



Las inversiones indicadas están calculadas hasta 2018 y hasta 2030, a fin de poder analizar los costos que estarían expuestos a quedar hundidos como consecuencia del escenario de oferta número III. COSTOS DE INVERSION  (2012 a 2018) Costa

Escenario

ATL Bahía de Cartagena AMB Bahias de Cartagena y Buenaventura ATL Golfo de Morrosquillo PAC Bahía Buenaventura ATL Golfo de Urabá PAC Bahía Cúpica COSTOS DE INVERSION  (2012 a 2030) Costa

Escenario

ATL AMB ATL PAC ATL PAC

Bahía de Cartagena Bahias de Cartagena y Buenaventura Golfo de Morrosquillo Bahía Buenaventura Golfo de Urabá Bahía Cúpica

Costo Puerto

33,0 114,0 97,0 81,0 86,0 32,0

Costo Puerto

33,0 114,0 97,0 81,0 86,0 32,0

VP Inversión en  instalaciones  específicas, con  opción FSRU

91,4 182,8 91,4 91,4 91,4 91,4 VP Inversión en  instalaciones  específicas, con  opción FSRU

91,4 182,8 91,4 91,4 91,4 91,4

VP Inversión en  VP Inversión  Inversión en ampliación  instalaciones  en conexión  de gasoductos a 2018) específicas, con  al sistema opción FSU

190,4 380,8 190,4 190,4 190,4 190,4

13,3 129,1 18,3 115,8 139,1 430,2

446,0 192,4 621,7 581,4 621,7 581,4

VP Inversión en  VP Inversión  Inversión en ampliación  instalaciones  en conexión  de gasoductos específicas, con  al sistema opción FSU

190,4 380,8 190,4 190,4 190,4 190,4

13,3 129,1 18,3 115,8 139,1 430,2

634,2 273,6 817,2 1014,6 817,2 1014,6

Costo total con  FSRU

583,8 618,3 828,4 869,6 938,2 1135,0

Costo total con  FSRU

772,0 699,5 1023,8 1302,8 1133,7 1568,2

Costo total  con FSU

Orden de mérito

682,8 816,3 927,4 968,6 1037,3 1234,0

Costo total  con FSU

1 2 3 4 5 6

Orden de mérito

871,0 897,5 1122,9 1401,8 1232,7 1667,2

1 2 3 5 4 6

22 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Inversiones por puerto (apertura de las inversiones en gasoductos) 

Costos y ampliaciones de gasoductos. Según el caso 20 o 36 pulgadas. Gasoducto

Sincelejo-Jobo

Costo de las ampliaciones (MM USD) 2015

2020

2025

-

-

-

31

III-Barranquilla-Cartagena

20

29

I-Barranquilla-Cartagena I-La Mami-Barranquilla

-

La Mami - Barranquilla

-

2030

5

22 -

3 -

23 -

Gasoducto

2015 5

Sincelejo-Jobo

2

III-Barranquilla-Cartagena

2

I-Barranquilla-Cartagena

2020

-

I-La Mami-Barranquilla

17

La Mami - Barranquilla

-

2030

13

19 -

2025

-

20

16 36

-

Ampliación requerida (km)

14 -

8 3

1

2

1

-

15 -

10 23

11

Ballena - La Mami

-

40

Ballena - La Mami

I - Ballena-Barrancabermeja

129

25

14

11

I - Ballena-Barrancabermeja

83

16

9

26 7

II-Ballena-Barrancabermeja

96

22

11

9

II-Ballena-Barrancabermeja

62

14

7

6

III Ballena-Barrancabermeja

84

25

14

9

III Ballena-Barrancabermeja

54

16

9

6

IV- Ballena-Barrancabermeja

99

17

11

8

IV- Ballena-Barrancabermeja

64

11

7

5

2

Barrancabermeja-Payoa

-

-

Barrancabermeja-Sebastopol

-

-

Vasconia-Belleza

-

-

-

1

Barrancabermeja-Payoa

13 7

3

-

-

Barrancabermeja-Sebastopol

-

-

Vasconia-Belleza

-

-

19

11

5

Belleza-Porvenir

6

29

24

11

Belleza-Porvenir

9

43

35

17

Vasconia-Mariquita

1

17

13

6

Vasconia-Mariquita

2

25

19

9

Mariquita-Guandalay

21

20

8

5

Mariquita-Guandalay

32

30

12

7

Guandalay-Neiva

131

Mariquita_Pereira

-

Guandalay-Neiva

88

3

3

1

7

15

222

154

173

807

961

1.134

Mariquita_Pereira

-

-

Total

586

Total acumulado

586

4 -

4

2

10

22

23 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Costos de operación y mantenimiento para la infraestructura 

El siguiente cuadro muestra los costos de operación y mantenimiento anual a ser incurridas por el sistema de gas como consecuencia de la expansión del sistema.



Se supone que los barcos no son adquiridos sino alquilados. La adquisición de un FSU o un FSRU modifica las inversiones y los gastos operativos. Un barco FSRU tiene un costo estimado de USD 250.000.000 (138.000 m3) y un barco FSU tiene un costo estimado de USD 200.000.000 (138.000 m3)

COSTOS DE OPERACIÓN Y MANTENIMIENTO AÑO NIÑO Costa

Escenario

Costo Puerto

ATL Bahía de Cartagena 1,3 AMB Bahias de Cartagena y Buenaventura 3,1 PAC Golfo de Morrosquillo 3,9 PAC Bahía Buenaventura 1,8 ATL Golfo de Urabá 3,4 PAC Bahía Cúpica 1,3 COSTOS DE OPERACIÓN Y MANTENIMIENTO AÑO NO NIÑO Costa

Escenario

ATL AMB PAC PAC ATL PAC

Bahía de Cartagena Bahias de Cartagena y Buenaventura Golfo de Morrosquillo Bahía Buenaventura Golfo de Urabá Bahía Cúpica

Costo Puerto 1,3 3,1 3,9 1,8 3,4 1,3

Costo FSRU 84,4 86,7 84,4 84,4 84,4 84,4

Costo FSRU 68,0 70,3 68,0 68,0 68,0 68,0

Costo FSU 48,3 53,1 48,3 48,3 48,3 48,3

Costo FSU 4,8 9,5 4,8 4,8 4,8 4,8

Costo de  Costo de  Costo  Costo total  conexión  ampliación de  total con  con FSRU al sistema gasoductos 2018 FSU 0,3 12,7 98,7 62,6 2,6 5,5 97,8 64,2 0,4 16,3 105,0 68,9 2,3 20,3 108,8 72,7 2,8 16,3 107,0 70,9 8,6 20,3 114,6 78,5 Costo  Costo de  Costo de  Costo total  total con  conexión  ampliación de  con FSRU FSU al sistema gasoductos 2018 0,3 12,7 82,3 19,0 2,6 5,5 81,4 20,7 0,4 16,3 88,6 25,3 2,3 20,3 92,4 29,1 2,8 16,3 90,6 27,3 8,6 20,3 98,2 34,9

Orden de  mérito 1 2 3 5 4 6 Orden de  mérito 1 2 3 5 4 6

24 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Inversiones hundidas por efecto del cambio de escenario – diferentes configuraciones 

El siguiente cuadro de inversiones hundidas supone que las reservas de gas descubiertas no son suficientes para la exportación vía GNL o no están en la zona donde se desarrollan las nuevas reservas.

INVERSIONES HUNDIDAS (2012‐2018) Costa

Escenario

Costo Puerto

ATL Bahía de Cartagena AMB Bahias de Cartagena y Buenaventura ATL Golfo de Morrosquillo PAC Bahía Buenaventura ATL Golfo de Urabá PAC Bahía Cúpica INVERSIONES HUNDIDAS (2012‐2030) Costa

Escenario

ATL AMB ATL PAC ATL PAC

Bahía de Cartagena Bahias de Cartagena y Buenaventura Golfo de Morrosquillo Bahía Buenaventura Golfo de Urabá Bahía Cúpica

VP Inversión en  instalaciones  específicas, con  opción FSRU

91,4 182,8 91,4 91,4 91,4 91,4

Costo Puerto

VP Inversión en  instalaciones  específicas, con  opción FSRU

91,4 182,8 91,4 91,4 91,4 91,4

VP Inversión en  VP Inversión  instalaciones  Inversión en ampliación  en conexión  específicas, con  de gasoductos a 2018) al sistema opción FSU

190,4 380,8 190,4 190,4 190,4 190,4

13,3 129,1 18,3 115,8 139,1 430,2

0,0 0,0 0,0 135,4 0,0 135,4

VP Inversión en  VP Inversión  instalaciones  Inversión en ampliación  en conexión  específicas, con  de gasoductos al sistema opción FSU

190,4 380,8 190,4 190,4 190,4 190,4

13,3 129,1 18,3 115,8 139,1 430,2

0,0 0,0 0,0 380,4 0,0 380,4

Costo total con  FSRU

104,7 311,9 109,7 342,6 230,5 657,0

Costo total con  FSRU

104,7 311,9 109,7 587,5 230,5 901,9

Costo total  con FSU

Orden de mérito

203,7 509,9 208,7 441,6 329,5 756,0

Costo total  con FSU

1 5 2 4 3 6

Orden de mérito

203,7 509,9 208,7 686,5 329,5 1000,9

1 4 2 5 3 6

25 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Conclusiones: Localización 









Los elementos de juicio considerados apuntan a la conveniencia de la localización de la planta en la Bahía de Cartagena, dado que no solo es la opción más conveniente en cuanto a inversión en el escenario base, sino también aquella que presenta menos riesgo de no recuperación del capital invertido en caso de darse los escenarios alternativos de oferta. Por lo tanto, en principio ésa es la ubicación propuesta para la instalación de regasificación de GNL. La segunda opción más conveniente corresponde a la instalación de dos terminales de regasificación, una en Cartagena y otra en Buenaventura. Además de su mayor costo total, esta solución aumenta la inversión en instalaciones portuarias, que podrían resultan innecesarias en caso del descubrimiento de reservas adicionales o de importación de gas por gasoducto desde Venezuela. Su ventaja es la reducción de la necesidad de inversión en ampliación de la capacidad de los gasoductos que vinculan la Costa con el Interior, para el escenario base. Sin embargo, esa ampliación de capacidad sería de todas formas necesaria en los escenarios de oferta B y C, si las nuevas reservas se localizan en la costa Atlántica. La opción de dos plantas expondría a desadaptación una mayor cantidad de activos, y el desarrollo del sistema de transporte probablemente resulte inadecuado para los escenarios B o C de la oferta, por lo que en todo caso podría dejarse como variante a ser confirmada una vez se tenga información adicional sobre la oferta de gas. Por lo tanto, entendemos que la localización en Bahía de Cartagena es la más robusta para el conjunto de escenarios posibles de ser enfrentados.

26 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Solución de transición: Barcaza 

La situación descrita en los escenarios analizados muestra la conveniencia de orientar la solución inicial hacia una alternativa de mínimo plazo e inversión reducida, que permita recibir GNL en un carrier convencional.



Esa alternativa corresponde a colocar las instalaciones de regasificación sobre una barcaza, utilizando como almacenamiento flotante (no estacionario) de GNL el propio carrier, que permanecería en puerto en tanto descarga. Esta configuración minimiza la inversión inicial y los riesgos de inversiones hundidas al tiempo que permite enfrentar eventos Niños anteriores al año 2019, dando tiempo para considerar la alternativa definitiva más conveniente en virtud de la evolución de la situación de reservas y de la importación por gasoducto desde Venezuela.



De acuerdo con los déficits diarios estimados para períodos Niño, la capacidad de regasificación o vaporización recomendada para la barcaza es de 250 MPCD.

27 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Alternativa: FSRU 

Es importante señalar que la opción de la barcaza está básicamente enfocada a permitir superar los eventos Niño.



Dado que no existe una capacidad de almacenamiento permanente/ estacionaria, en principio no brinda respaldo ante contingencias no programadas (intempestivas) del sistema de producción y transporte.



Sí puede anticiparse la llegada de un “carrier” y por lo tanto disponerse de una alternativa de provisión de gas ante mantenimientos programados que afecten la producción o el transporte, y en este sentido se mejora la confiabilidad ya que además de reducir las restricciones en mantenimiento programado, es esperable que como resultado de una mejor posibilidad de gestión del mantenimiento programado se obtenga una reducción de las incidencias intempestivas.



Si se desea disponer de una capacidad de almacenamiento permanente, la alternativa adecuada es la configuración de un FSRU estacionario en muelle, con capacidad de almacenamiento de al menos 138 mil metros cúbicos y capacidad de vaporización de 400 MPCD.

28 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Conclusiones : Barcaza- una alternativa de transición 

El siguiente cuadro expone los costos de la alternativa de transición para el periodo 2012 a 2018 que permite posponer la decisión de una inversión con mayores riesgos de hundimiento de capital. Puerto de Cartagena

Puerto

Inversiones Costos de operación y  mantenimiento todos los años NO  niño Costos de operación y  mantenimiento en los años Niño Inversiones hundidas



Barcaza de  vaporización

VP Inversión en  Total  conexión al  regasificación sistema

Inversión en  ampliación de  gasoductos a  2018)

Costo total

33,0

130,0

9,1

172,1

446,0

618,1

1,2

2,4

0,2

3,8

12,7

16,5

3,0 0,0

44,4 40,0

0,2 9,1

47,6 49,1

12,7 0,0

60,2 49,1

Como alternativa se exponen estos mismos costos para el caso de instalación de un FSRU. En donde asumimos la compra de un barco, esto implica que no se pagan los costos de alquiler de los FSU para hacer el almacenamiento en los años Niños. Puerto de Cartagena

Inversiones Costos de operación y  mantenimiento todos los años NO  niño Costos de operación y  mantenimiento en los años Niño Inversiones hundidas

Barcaza de  vaporización

Puerto

VP Inversión en  Total  conexión al  regasificación sistema

Inversión en  ampliación de  gasoductos a  2018)

Costo total

33,0

370,0

9,1

412,1

446,0

858,1

1,2

16,4

0,2

17,8

12,7

30,5

3,0 0,0

16,4 85,0

0,2 9,1

19,6 94,1

12,7 0,0

32,3 94,1

29 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Resumen 

El costo de inversión en la infraestructura de regasificación es estimado en:  



USD 172,000,000, con un grado de precisión de ± 30%, para la solución barcaza, y de USD 412,000,000 con un grado de precisión de ± 30%, para la solución FSRU

El monto de inversión asociadas al sistema de transporte para el periodo 2012 a 2018 es de USD 586,000,000, con un grado de precisión de ± 30%. Este monto fue estimado para definir la localización de la planta y su desembolso es igualmente necesario si se desarrollan reservas.

30 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Evaluación del proyecto

Linea de tiempo escenario base 2014 Aprobaciones de licencias ambientales y concesión portuaria

2012 Negociación de contratos de suministro con proveedores de GNL

2012

2012 Constitución de la Sociedad que impulsará el negocio

2018 Caída de la producción de Ballena

2017 Comisionamiento de FSRU

2013/14

2015

2015 Inicio de operaciones de la Barcaza 2013 Contratación de EPC y comisionamiento de la barcaza

2020 a 2025 FSRU más Barcaza

2019

2019 Entrega de FSRU

2025

2030

2028 Segundo terminal. ( FSRU o Regas en Tierra , venta de Barcaza

32

3

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Evolución de la infraestructura en los diversos escenarios  2.000  1.500

MMPCD

 1.000

2025 Plantas de licuefacción de Tierra

III‐A2 II ‐ C 2019 venta de Barcaza

 500  ‐

2019 FSRU

 ‐500  ‐1.000

2015 Inicio de operaciones de la Barcaza

2025 Segundo FSRU o Regas en Tierra. Venta de Barcaza

2020 a 2025 FSRU más Barcaza

 ‐1.500

33 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Plazos licencia ambiental

PROYECTO CONSTRUCCIÓN Y OPERACIÓN DE PUERTO PARA MANEJO DE GNL EN BAHÍA DE CARTAGENA

Estudios ambientales CRONOGRAMA DEL PLAN DE TRABAJO CON TIEMPOS DE TRÁMITE ACTIVIDAD

Sem anas 1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60

0. Consulta sobre necesidad del DAA 1. Organización Operativa 2. Descripción proyecto. Diseño ingeniería básica 3. Caracterización área de influencia 4. Demanda, uso, aprov. y/o afec. recursos naturales 5. Evaluación ambiental 6. Zonificación de manejo ambiental del proyecto 7. Plan de manejo ambiental 8. Programa de seguimiento y monitoreo del proyecto 9. Plan de contingencia 10. Plan de abandono y restauración final 11. Plan de inversión del 1% (*) 12. Proceso de consulta previa 13. Edición final del documento del EIA 14. Entrega del documento del EIA al cliente 15. Tramite Otorgamiento Licencia Ambiental Grupo de actividades Actividades a cargo de Consultores

34 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Plazos concesión portuaria

PROYECTO CONSTRUCCIÓN Y OPERACIÓN DE PUERTO PARA MANEJO DE GNL EN BAHÍA DE CARTAGENA

Trámite de la solicitud de Concesión Portuaria ante la Agencia Nacional de Infraestructura ANI CRONOGRAMA DEL PLAN DE TRABAJO CON TIEMPOS DE TRÁMITE Semanas 1

2

3

4

5

6

7

8

9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68

Estudios preliminares Organización operativa Evaluación geotécnica Levantamiento topográfico Levantamiento batimétrico Estudio de navegación Estudio de señalización Definición de linderos Planteamiento de ingeniería Anteproyecto. Ing conceptual Modelación económica Avisos de prensa Preparación avisos Publicación Aviso 1 Publicación Aviso 2 Solicitud de concesión Preparación documento de solicitud Pólizas Presentación a ANI Evaluación ANI Audiencia ANI Conceptos de entidades Resolución para continuar el trámite Licencia ambiental Ingeniería de detalle portuaria Presentación de documentos para concesión Otorgamiento de la concesión Firma del contrato de concesión Tiempos de la consultoría Tiempos de Instituciones

35 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Consulta previa  





La consulta previa es un instrumento de protección de minorías, que busca encontrar un mecanismo para armonizar el derecho de las comunidades con las necesidades del desarrollo económico. El Gobierno Nacional, en cabeza del Ministerio del Interior, ha identificado una gran dispersión normativa, que se constituye en un tropiezo para brindar seguridad jurídica. Se espera que se presente a discusión del Congreso un proyecto de ley orientado a regular, los procedimientos y características del proceso de consulta previa, con el fin de dar certidumbre a los inversionistas y a las comunidades sobre la consulta previa en asuntos relacionados con leyes, actos administrativos, proyectos de inversión en infraestructura, exploración y explotación de recursos naturales. En la actualidad, deben someterse a consulta previa, normas o actos administrativos, proyectos exploración y explotación de recursos naturales, proyectos de infraestructura como puertos y carreteras, que puedan tener incidencia sobre grupos minoritarios, tales como comunidades negras e indígenas en el territorio colombiano. Así pues, ante la presencia de minorías en las áreas en donde se va a desarrollar la infraestructura de regasificación es necesario realizar una consulta previa con las comunidades, ya que ésta constituye un prerrequisito para obtener la licencia ambiental.

36 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Ordenamiento territorial 



La construcción de la infraestructura de regasificación deberá cumplir con las exigencias impuestas por las normas urbanísticas locales tales como el uso del suelo y los suelos protegidos (urbano, áreas de expansión urbana, suburbana y rural, parques, reservas etc). Los municipios o distritos tienen la facultad constitucional para determinar su ordenamiento territorial, dentro del marco dispuesto para ello por la constitución y la ley. Cartagena presenta restricciones urbanísticas, el POT determina que los usos del suelo suburbano en la isla de Barú, se destinarán para “desarrollos turísticos y recreacionales de tipo ecológico, predominando la conservación de las características naturales, ambientales y paisajísticas.” Y con un uso “portuario 1”, es decir, embarcaciones menores que atienden el transporte de personas y actividades acuáticas.

37 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Ordenamiento territorial 

Frente a estas restricciones existen tres alternativas para superar las limitaciones: 





El Decreto 2201 de 2003 prevé una herramienta por medio de la cual el legislador podría declarar proyectos de utilidad pública e interés social para sobreponerse a las limitaciones impuestas por las normas locales. Se puede buscar la modificación de las normas urbanísticas locales mediante la modificación del POT adecuándolas a las necesidades del proyecto. Para esto el artículo 28 de la Ley 388 prevé la revisión extraordinaria del POT por parte de los concejos municipales o distritales. O si es viable un plan parcial, cuando se quiere desarrollar un suelo que ya está clasificado como de uso urbano. Es decir, se podría modificar el POT para el uso del suelo de una fracción del área costera de Barú de suburbana a urbana o de expansión urbana para quedar cobijada bajo los términos del capítulo VI, subcapítulo IX del Decreto 977/01 (POT). Las modificaciones de la clasificación del suelo se deben hacer siguiendo el procedimiento legal ya descrito y el artículo 59 del POT del distrito. En tercer lugar, se podría buscar la ampliación de la “Centralidad Portuaria Multimodal”. Tal y como quedó consignado en el Acuerdo 033 de 2007 del Concejo de la ciudad, que modificó el POT para incluir una nueva área portuaria y esta corresponde a la localización de ‘Puerto Bahía’. La modificación al POT buscó cambiar varias disposiciones que limitaban el uso del suelo para infraestructuras portuarias en Barú. Así pues, este proyecto debería pasar por un proceso similar de modificación del POT.

38 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Esquemas contractuales internacionales de compra de GNL

Contratos plazo

de

corto

Ventajas

Desventajas

-

-

-

Contratos de largo plazo

-

Posibilitan requerir una cantidad de gas específica dependiendo de las necesidades de corto plazo Permiten flexibilidad en los tiempos de entrega. El término no es una condición. Los acuerdos son más sencillos pero más detallados. No requieren de calificación crediticia, se pueden utilizar cartas de crédito, dado que no son prohibitivos sus costos. Garantizar un precio basado en costos determinables con anticipación. Seguridad de recibir suministro de gas continúo durante 20 años. Estabilidad financiera 

-

Los precios dependen crucialmente de la situación coyuntural del mercado Riesgo de abastecimiento, podría no haber carriers libres cuando es necesario.

 

-

Compromisos contractuales de difícil rompimiento. Cláusulas muy rígidas. Permiten poca flexibilidad en los tiempos de entrega. Mayor probabilidad de diputas legales. Escala de las compras a ser realizadas Necesidad de alta calificación crediticia

39 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Análisis económico financiero de la solución propuesta 

Costos de inversión y operación de la infraestructura.

En millones de dólares por año Costos de operación Costos de inversión

Puerto

1,20 (3,0 los años Niño) 33

Regasificación Gasoducto de conexión 2,40 0,20 (42 los años Niño) 130

9

Expansión de gasoductos 12,70

Total

16,50

446

618

40 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Análisis económico financiero de la solución propuesta  Año 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

Precios del GNL Proyectados GNL (Banco Mundial) 15,0 14,0 13,0 12,5 12,3 12,0 11,8 11,5 11,3

Petróleo (Banco Mundial) 98,2 97,1 96,0 94,7 93,2 91,4 89,4 87,3 85,0

GNL (estimado a paritr de los precios del WTI UPME) 15,4 15,7 15,9 16,4 17,0 17,5 18,0 18,4 18,7

WTI (UPME) 110,1 111,9 113,6 117,0 121,3 125,1 128,4 131,1 133,8

41 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Análisis económico financiero de la solución propuesta 

Precio de regasificación por unidad de volumen /precio de reserva de capacidad necesarios para viabilizar el proyecto (cifras expresadas en valores actuales a 2011 y en USD/PCD)



El precio por la reserva de capacidad es de entre 0,49 a 0,61 USD/ Miles de PC, equivalente a 0,48 a 0,60 USD/MMBTU. Eso implica 6 USD/Mwh asumiendo un rendimiento del 33%.

42 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Análisis económico financiero de la solución propuesta 

Ahorros por escenario Escenario Descripción

Ahorro por demanda tendencial Ahorro por “El Niño” Ahorro total Costos de la solución Rentabilidad social



A Reducción progresiva de reservas

A2 Reducción progresiva de las reservas con indisponibilidad del 15% desde el año 2012

B Desarrollo de reservas de acuerdo con la demanda

C Desarrollo de Reservas Excedentes

3,973

4,843

898 4,871 (346)

1,038 5,881 (334)

383 383 (172)

157 157 (172)

4,525

5,547

211

-15

La barcaza es una opción flexible, que permite retrasar inversiones más importantes hasta el año 2018, permitiendo cubrir potenciales fenómenos del El Niño durante toda la década.

43 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Análisis económico financiero de la solución propuesta Aspectos tributarios, arancelarios e impositivos  El Gas natural licuado está clasificado con el número 2711.11.00.00 en el arancel de aduanas colombiano y está catalogado como de “libre importación”. Así pues, la importación de gas para usuarios en Colombia no se encuentra gravada con aranceles, tal como lo señala el Art. 23 de la Ley 142 de 1994.  Aspectos arancelarios  En cuanto a los aranceles, se estima que la construcción de una planta o la importación de una barcaza tendrían un arancel del 5%. En algunos casos, el gobierno ha rebajado a cero el arancel a la importación de bienes de capital. El Gobierno Nacional podría promover estos proyectos extendiendo estos beneficios a la importación de este tipo de bienes.  Para el caso de una embarcación tipo FSRU o FSU que queda estacionaria la misma no estaría sujeta a ningún arancel.  Los aranceles de importación son bajos y han sido incluidos en los costos estimados para la Barcaza.  Aspectos Impositivos  El proyecto estará sujeto a los impuestos sobre la renta, la renta presuntiva, el IVA y el ICA.

44 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Proyecciones económico-financieras Premisas Premisas Cantidad de días de alquiler de un barco FSU de transporte Capacidad de los barcos (Millones de PC)

Dato

Consideración

10 2.843

% Costo de OyM de los gasoductos de conexión

1,2

Barcos de 138.000 m3 de GNL En millones de dólares

% Costo de OyM de los gasoductos del Puerto

0,2

En millones de dólares

% Costo de OyM de la infraestructura de conexión FSU o FSRU

2,4

En millones de dólares

% Costo de OyM FSRU

16

En millones de dólares

Años de vida útil para amortizaciones

20

En millones de dólares

% Impuesto a las ganancias Costo del puerto en Cartagena Costo de la barcaza de regasificación (incluye costos ambientales) Costo de los gasoductos de conexión Cartagena Alquiler diario de un FSU Precio de compra de un FSRU de 175.000 m3 de GNL.. Plazo de construcción del puerto una vez obtenido todos las aprobaciones ambientales Plazo de construcción de la Barcaza incluyendo contratación y pruebas Plazo de construcción de la infraestructura en puerto y el gasoducto de conexión en Cartagena

33% 33

En millones de dólares

130

En millones de dólares

9

En millones de dólares

0,165

En millones de dólares

250

En millones de dólares

2

En años

2,5

En años

2

En años

45 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Proyecciones económico-financieras Proyecciones Ventas

 450  400  350  300  250  200  150  100  50  ‐

Venta de capacidad

Venta de gas despachado

46 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Proyecciones económico-financieras Proyecciones EBITDA  350  300  250  200  150  100  50  ‐  ‐50

EBITDA Venta de capacidad

EBITDA Venta de gas despachado

El proyecto es rentable, financiable por terceros y produce tarifas competitivas cuando está organizado bajo contratos de largo plazo de venta de capacidad de regasificación. 47 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Mecanismos de remuneración 

El proyecto que se plantea basado en una barcaza de regasificación flotante, permite cierre financiero e iniciativa privada, si es correctamente estructurada;



Se propone a continuación una organización empresarial y contractual para el desarrollo del proyecto, que defina unas reglas de juego acordadas de mutuo acuerdo por los participantes.



Los costos asociados a la expansión del transporte se recuperarían mediante los mecanismos regulatorios previstos por la Resolución 126 de 2010 de la CREG.



Los costos de conexión, desde el punto de importación al Sistema Nacional de Transporte (STN), pueden recuperarse mediante una tarifa de conexión la demanda que utilice estas conexiones de acuerdo con la misma Resolucion 126,

48 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Implementación del proyecto

Alternativa 1. Puerto de Servicio público - Compañía Proyecto (CPRG) en muelle privado Puerto: - De servicio público, multipropósito, especializado en graneles gaseosos. - Concesión portuaria a una sociedad portuaria (sociedad anónima) filial de la compañía proyecto - Propietaria de lotes contiguos - Tramita zona franca - Busca rentabilidad con eventuales negocios portuarios con terceros

Compañía proyecto para la Regasificación de GNL (CPRG) en muelle privado - Construye/opera muelle privado para buque GNL acoderado a barcaza de regasificación - Comisiona y opera las instalaciones de regasificación y de almacenamiento flotantes - Construye y opera gasoducto de conexión al STN - Recibe mandato socios administrar logística de compras e importación de GNL

La CP paga tarifas a la sociedad portuaria y el arriendo por lotes 50

ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Alternativa 1. Sociedad Portuaria 

La Sociedad Portuaria tiene objeto exclusivo. Si se escoge Alternativa 1, puerto de servicio público, se crearía filial de CPRG quien tramita y obtiene concesión portuaria.



Sería un puerto de servicio público multipropósito (con posibilidad de crecer hacia varios tipos de carga), con una fase inicial especializada en graneles gaseosos. La SP compraría los predios aledaños al área concesionada. Y suscribiría un contrato con CPRG que contendría:  Muelle “privado” se otorgaría a la CPRG previo trámite ante ANI y SIC si fuere el caso por el término de la concesión;  Las inversiones de CPRG para construir el muelle y las obras en tierra necesarias se compensarán contra las tarifas que deba pagar.



La SP tendría por accionista a CPRG (94.9%; art. 457 C. de Co.) y el resto por los accionistas de CPRG en la misma proporción que en la CP.



La SP tendría la instrucción de buscar generar nuevos negocios portuarios para de esta manera contribuir a su financiamiento.

51 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Alternativa 2 Puerto de Servicio privado Puerto de servicio privado - Concesión portuaria. Paga contraprestación por la concesión - Puerto para uso sólo de empresas vinculadas al concesionario - Propietaria de lotes contiguos

Compañía proyecto para la Regasificación de GNL (CPRG) - Construye/opera muelle privado para buque GNL acoderado a barcaza de regasificación - Comisiona y opera las instalaciones de regasificación y de almacenamiento flotantes - Construye y opera gasoducto de conexión al STN - Recibe mandato socios administrar logística de compras e importación de GNL 52 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Alternativa 2 (continuación) 1.

Esta Alternativa 2 permite incentivar la inversión privada mediante un esquema que garantiza el compromiso financiero de los accionistas privados;

2.

Asocia directamente a los compromisos de participación societaria de los promotores y accionistas del proyecto, al uso y la disponibilidad de la capacidad de la Planta regasificadora y el Almacenamiento.

3.

Promueve la vinculación como accionistas de compañías interesadas en obtener el GNL para abastecer su demanda.

4.

Permite evitar conductas oportunistas de competidores que quieran acceder a las instalaciones de regasificación sin comprometerse a remunerar plenamente los costos de inversión en el proyecto o asumir sus riesgos.

53 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Memorando de entendimiento

Estructuración Acuerdo de Accionistas importadores de GNL Otros inversionistas industriales

Promotores /accionistas

Gobierno Nacional

1.Contrato societario

Aporte de capital (socios) Préstamos Garantías

Contrato de mandato de cada accionista a CPGR para coordinar importaciones de GNL

2. Acuerdo de accionistas 3. Contratos de mandato para logística de compras

Compañía Proyecto para regasificación de GNL (CPRG)

Fuente de pago  contrato de regasificación socios /terceros (puerto público)  pago por capacidad + uso planta

Contrata “traders” especializados en mercados GNL

54 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Contratos principales del Esquema I.

Memorando de Entendimiento (Gobierno – futuros accionistas)

II. Contratos de la estructura corporativa y de negocios 1. Contrato social (accionistas) 2. Acuerdo de accionistas (SHA) 3. Documentos financieros /empréstitos/garantías III. Contratos de la CPRG para la construcción del proyecto 1. Contrato de creación de la Sociedad Portuaria (la SP) Filial de CPRG(Alternativa 1)/ Puerto Privado con concesión portuaria (Alternativa 2) 2. Contrato para construcción de barcaza /FSRU (mediano plazo) 3. Contratos de ingeniería oceánica y construcción puerto

55 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Contratos principales del Esquema: Contratos para  la ejecución del proyecto A.

B.

C.

Importación GNL 1. Contrato de mandato Accionistas /CPRG administrar pool de compras 2. Master Sales Agreement con comercializador 3. Ordenes de compra Contratos operación barcaza regasificación 1. Ejecución acuerdos SHA para regasificación gas socios 2. Alternativa 1. Contratos de regasificación con terceros Acuerdos técnicos y operacionales 1. Orden de atraque/ asignaciones de muelle período Niño/Acuerdos de no discriminación e igualdad de trato entre socios 2. Calidad gas /mantenimiento condiciones criogénicas/inventarios mínimos 3. Responsabilidades por daños o pérdidas 4. Reglas estadía gas en terminal/almacenamiento/despacho/ Nominaciones en la red conexión y transporte/RUT

56 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Memorando de entendimiento. El Gobierno se compromete a… 1. Apoyar , promover y agilizar, dentro de sus facultades y limitaciones, el trámite de la concesión portuaria (ANI); 2. Apoyar , promover y agilizar, dentro de sus facultades y limitaciones, el trámite de la licencia ambiental (ANLA) 3. Apoyar , promover y agilizar trámite ante la SIC para que dé su visto bueno a la asociación empresaria; 4. Apoyar, promover y agilizar, dentro de sus facultades y limitaciones, el trámite de la zona franca (Mincomercio-Dian) y apoyar trámites autorización muelle privado. (Alternativa 1) 5. Apoyar , promover y agilizar, dentro de sus facultades y limitaciones, el trámite de autorizar un puerto de servicio privado (ANI); 6. Facilitar y tramitar expropiaciones de los lotes, si fuera necesario 7. Facilitar y promover el proyecto con sus organismos: Bancoldex para eventuales créditos; La Previsora en temas de seguros. 57 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Memorando de entendimiento. Los particulares se comprometen a: 1. Pactar y respetar reglas de buen gobierno (directrices OCDE); 2. La CPRG respetará reglas de “No abuso de posición dominante” ; 3. Respeto a los Principios de Ecuador: 1. Pactar y respetar reglas de respeto a las minorías; altos estándares medioambientales, laborales, sociales y de comunidades 2. Compromiso de cumplir con las leyes locales, permisos, Planes de Acción y Mitigación 4. Darle a las instalaciones de CPRG y la Sociedad Portuaria un uso que atienda prioritariamente los intereses colombianos. Si la barcaza pudiese en un futuro trasladarse a otros países, se entenderá entonces que habrá prioridad para el país en Eventos Niño.

58 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Accionistas: Las Empresas Promotoras del Proyecto 

La estructura societaria refleja la participación de la demanda para importar GNL. Inversionistas en el sector generación electricidad, grandes consumidores industriales, comercializadores-distribuidores, productores- comercializadores (sin control mayoritario) y otros interesados en invertir en el negocio



Accionistas /promotores 



 



Por su gran interés en el proyecto lo acompañan a lo largo de toda la duración del proyecto. No venderían sus intereses por lo menos durante un tiempo prudencial Proveen personal, experiencia, tecnología y apoyo financiero, si éste es necesario, a la CPRG, compañía que recibe los créditos y de la cual son socios Participen /apoyen el financiamiento Regulación de la participación y de los acuerdos de los socios mediante la suscripción de un “Acuerdo de accionistas” [en inglés Shareholders Agreement (SHA)] Necesario evaluar eventuales conflictos de intereses entre las partes

59 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

El Acuerdo de Accionistas (SHA) 1. 2.

3. 4.

5. 6. 7. 8. 9.

La participación accionaria se reflejará en derechos sobre capacidad y uso de las instalaciones de regasificación y demás instalaciones portuarias Implementación del buen gobierno  Reglas sobre elección de Junta Directiva  Reglas sobre elección de alta gerencia  Reglas sobre transparencia en compras de bienes y servicios Reglas sobre la manera de vender las acciones y sobre la manera de que terceros compren acciones. Reglas en relación con derecho de retiro. Reglas de respeto a las minorías: veto en decisiones como fusión, escisión, venta de las acciones en la Sociedad Portuaria, venta de la barcaza; emisión de acciones; operaciones sustanciales (mayores a US$ 5’), otorgamiento de garantías de la CP, Reglas en relación con uso por terceros en caso de escogerse la Alternativa 1 y su relación con los derechos de los accionistas Fórmula tarifaria donde se especifiquen claramente los componentes de costo de capital, deuda, operación y mantenimiento/ tasa de descuento Fórmula tarifaria transporte gasoducto de conexión Obligación de incrementar aportes para facilitar capital de trabajo a CPRG Arbitramento

60 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Contrato de mandato para coordinar compras internacionales  Los Socios - Importadores asumen de manera individual y a prorrata los riesgos de compra y

transporte marítimo del combustible  Participación accionaria  derecho a la capacidad de la planta regasificación y compras

proporcionales de GNL. 

Compras en excedente del socio tendrían un turno y prioridad diferentes.

 “Contrato de mandato” a la CPRG  instrucción de accionista individual  el

Trader/Shipper especializado compra y busca obtener a favor de los socios “economías de escala” y oportunidades favorables de embarques. 

Evaluar impacto si un socio de la compañía proyecto tiene perfil Trader/shipper

 Reglas preestablecidas y consignadas en un contrato 

Acuerdan volúmenes, turnos de acceso a la capacidad de regasificación, acceso a la red de transporte, nominación de transporte



La CP administra este contrato y lo hace exigible



Se solicita visto bueno SIC

 El riesgo comercial lo asumen los accionistas, pero negocian las condiciones con el

Trader/Shipper quien recomienda cuánto y a cómo comprar gas.  Necesario definir claramente la naturaleza de la relación socios/trader y la interfase con la

CPRG. 61 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Contrato de mandato para coordinar compras internacionales (2) • El acuerdo además contendría: •

Reglas que explican que hay un mandato irrevocable de los accionistas a CPRG para que esta consiga gas y celebre el MA y/o contratos de gas.

•

Reglas sobre prelación en la llegada de buques si acaso se presentara congestión. En caso de dudas habría un sistema F/F (First Come, firts served)

•

Reglas sobre reserva de capacidad de regasificación;

•

Reglas de indemnidad por las cuales el accionista que ordene a CPRG comprar gas debe responder ante CPRG y demás accionistas por los riesgos inherentes a tal compra;

•

Reglas que obligan al accionista que pide que se compre gas, a otorgar garantías suficientes para que la transacción comercial entre CPRG y comercializador se pueda realizar;

•

Reglas que obligan al accionista a fondear la operación de compra de gas que pida o que lo obliguen a comprar 62

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1. 2. 3. 4.

Orden de celebración  contratos. Master Sale Agreement. Orden de compra del  socio. Memorando  confirmatorio. Endoso a socios de  órdenes de carta de  porte/conocimiento de  embarque

Cargamento  de GNL

Esquema de compra de GNL  Comercializador/es internacional/es “trader/s”

1. “Master Sale Agreement” 3. CPRG ejecuta  Memorando   confirmatorio en  nombre socios de orden   de compra. 

Compañía Proyecto Regasificació n Gas (CPRG) 4. Endoso al Socio/comprador  de la  Carta de porte o  conocimiento de embarque. 

2. Orden de compra del  socio vía mandato

Socios CP. 63

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Contrato “Master Sale Agreement” entre comercializador  internacional y CPRG como mandatario accionistas o

Compra y venta: bajo compromisos “take or pay” y un componente de variable basado en el consumo “spot” (alto grado de discrecionalidad de CPRG para solicitar embarques de gas en momentos determinados, si necesidad de incurrir en compromisos “take or pay”. Término: entre 5 y 10 años, con opción de renovación

o

Cantidad: se establecen unos mínimos y unos máximos de cantidad gas que puede solicitar la CPRG, en nombre de su(s) socios/ socio en cada “spot”

o

Calidad: se pueden adoptar las siguientes guías de manejo: 1) Society of Internacional Gas Tanker. 2) Terminal Operators (SIGTTO), 3) Gas Processors Association (GPA) 4) el Nacional Fire Protection Association (NFPA)

o

Precios: se establecen los criterios generales que determinarán el precio en cada cada “spot”; flete, indice (Henry Hub, JCC, NBP-UK, TTF-Germany) – sólo a través de estos criterios se podrá obtener un precio objetivo en cada “spot”.

o

Garantías: En principio no se prevé ninguna garantía. Para cada orden se estipulan las garantías que deben aportarse: Cartas de Crédito, pagaré, letras de cambio

o

Transferencia de responsabilidad: FOB

o

Legislación aplicable: La del Estado New York (TLC facilidades normativas)

o

Otras disposiciones: impuestos, medición y muestreo, permisos y aprobaciones, limitación de la responsabilidad, seguridad. 64 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES

Memorandos confirmatorios (órdenes de compra). Contenido 

El socio emite la orden a la CP para que éste suscriba un memorando confirmatorio con el comercializador para comprar un cargo. En la orden se aportará la garantía que avale la solicitud.



En el memorando confirmatorio se especificarán las siguientes estipulaciones: 1) número de cargas, 2) cantidad, 3) precio, 4) forma de pago, 5) horarios de llegada , 6) fuerza mayor, 7) cláusulas penales.



Con base en el acuerdo de conformación de un “pool de compras”, responsabilidad la asumirá el socio de CPRG.



Una vez se suscriba el memorando confirmatorio, la CPRG le endosará al socio la carta de porte o conocimiento de embarque.



El valor del endoso no incluye la regasificación.

la

65 ESTUDIOS PALACIOS LLERAS - MERCADOS ENERGÉTICOS CONSULTORES - ALVARADO DURING - CORPORACIÓN BIOPARQUE - KBC ADVANCED TECHNOLOGIES