BALANCE SOCIAL 2014

FONDO DE EMPLEADOS DE EMPRESAS PÚBLICAS DE MEDELLÍN

EDICIÓN

Fondo de Empleados de Empresas Públicas de Medellín

DISEÑO Y DIAGRAMACIÓN IM – Interactive Marketing Solutions S.A.S.

FOTOGRAFÍAS

Las imágenes utilizadas en la realización de este balance, han sido extraídas del archivo histórico del FEPEP, correspondiente al año 2014, las cuales han sido empleadas para ilustrar las acciones emprendidas para el mejoramiento de la calidad de vida de su comunidad asociada. Su tratamiento obedece al principio corporativo de la responsabilidad, sin que afecte el buen nombre y la dignidad de quienes aparecen en ellas, y por ninguna circunstancia, para ser utilizadas con fines comerciales y publicitarios.

AGRADECIMIENTOS

El Fondo de Empleados de Empresas Públicas de Medellín, agradece a su comunidad asociada, asesores, proveedores e instituciones con las que tiene convenios el apoyo para continuar haciendo posibles las cosas.

MEDELLÍN – COLOMBIA

2015

2

Contenido

BALANCE SOCIAL 2014

2

Edición Diseño y diagramación Fotografías Agradecimientos

2 2 2 2

FONDO DE EMPLEADOS DE EMPRESAS PÚBLICAS DE MEDELLÍN

2

INFORMACIÓN CORPORATIVA 7

Quiénes somos Misión Visión Valores Ser servicial Ser respetuoso Ser responsable

8 8 8 8 8 8 8

ROLES CORPORATIVOS 9



Junta directiva Dirección general Órganos de control Revisoría fiscal Comité de control social Comités de apoyo Comité de apelaciones Comité financiero de administración del riesgo de liquidez Comité de educación, cultura y recreación Comité de control y evaluación de cartera Comité de solidaridad Comité de servicios comerciales Comité NIIF

MENSAJES DE LA DIRECCIÓN

MENSAJE DE LA JUNTA DIRECTIVA MENSAJE DE LA GERENCIA

Planeación estratégica Estatutos y reglamentos Gestión administrativa Gestión financiera Cartera Gestión informática Aspectos normativos y legales

10 10 10 10 10 11 11 11 11 12 12 13 13

14 15 16 16 17 17 18 19 19 20

INFORMES 21



INFORME COMITÉ DE CONTROL SOCIAL INFORME Y DICTAMEN DEL REVISOR FISCAL



3

Informe de gestión de la revisoría fiscal

22 24 24

Contenido



Informe sobre cumplimiento de las normas legales Opinión sobre los estados financieros

INFORME ACERCA DEL CONTROL INTERNO INFORME DE CONTROL INTERNO

25 27

28 29

Cartera 29 Operaciones y servicios 29 Gestión financiera 29 Informática 30 Gestión administrativa 30 Contabilidad 30 Controles manuales 30

GESTIÓN DE SERVICIOS

31



BASE SOCIAL GESTIÓN HACIA LOS ASOCIADOS

32 36



SERVICIO DE AHORRO Y CRÉDITO

48

CONTACTO CON LOS ASOCIADOS

55

Cobertura de atención Plan comercial Gestión en servicio a los asociados El FEPEP hace la diferencia Tips e información para complementar la educación financiera del FEPEP Gestión en servicios comerciales



Ahorro Crédito

CAMPAÑAS

Pago de impuestos

37 38 38 38 39 39 48 52

56 56

CRÉDITO

56



58

Crédito de turismo Crédito de vivienda a largo plazo: Crédito de vehículo a gas Crédito multiproposito

OTRAS CAMPAÑAS



Programa de incentivos comerciales - Cumple y gana Beneficios sociales – El FEPEP es tuyo, es de todos



Aniversario del FEPEP Homenaje a jubilados EPM Aniversario 55 - Proveeduría Novenas de navidad – GRUPO EMPRESARIAL EPM Proceso de entrega de regalos de navidad

56 56 57 57 58 58

EVENTOS

60

EMPRENDIMIENTO

63

Programa de Apoyo al Emprendimiento (PAE)

4

60 60 61 62 63 63

Contenido ACTIVIDADES ADICIONALES Servicios complementarios

64

GESTIÓN FONDOS SOCIALES

68

Impacto gestión social Parqueadero El Trapiche



BALANCE FONDOS SOCIALES FONDO DE SOLIDARIDAD FONDO DE EDUCACIÓN, CULTURA Y RECREACIÓN

Promoción Formación Capacitación Cultura Recreación FONDO ESPECIAL SOLIDARIO PARA LA EDUCACIÓN FELIPE



PROYECCIÓN A LA COMUNIDAD



SERVIMOS – Juntos servimos a la comunidad

GESTIÓN FINANCIERA





COMPOSICIÓN Y EVOLUCIÓN DEL BALANCE COMPOSICIÓN Y EVOLUCIÓN DEL ACTIVO COMPOSICIÓN Y EVOLUCIÓN DEL PASIVO COMPOSICIÓN Y EVOLUCIÓN DEL PATRIMONIO ESTADO DE RESULTADOS 2014

ANÁLISIS DE INDICADORES FINANCIEROS

64 65 65 66

69 71 72 73 73 75 76 78

80 81 81

82 86 87 89 90 91

93



MEDIDAS DE DESEMPEÑO



MEDIDAS DE EFICIENCIA OPERATIVA

98



MEDIDAS DE POLÍTICA FINANCIERA

100



Razones de rentabilidad Razones de crecimiento Evolución de la cartera Evolución de los ahorros



Administración de costos Administración de gastos



Razones de apalancamiento Razones de liquidez

94 94 95 95 97 98 99

100 101

ANÁLISIS DEL MARGEN DE INTERMEDIACIÓN IMPLEMENTACIÓN DE LAS NORMAS NIIF-NIC

102 102

ESTADOS FINANCIEROS

104



5

NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS CREACIÓN, RAZÓN SOCIAL, OBJETO, DOMICILIO Y GOBIERNO CORPORATIVO

111

CUENTAS DE BALANCE Y DE ESTADO DE RESULTADOS GOBIERNO CORPORATIVO CONTROLES DE LEY OTROS ASPECTOS DE INTERÉS CERTIFICACIÓN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS

112 117 133 134 134 135

PROPUESTA PARA FONDOS DE DESTINACIÓN ESPECÍFICA

136

PROYECTO DE DISTRIBUCIÓN DE EXCEDENTES

139









6

FONDO PARA REVALORIZACIÓN DE APORTES FONDO PARA AMORTIZACIÓN DE APORTES FONDO SOCIAL NO SUSCEPTIBLE DE REPARTICIÓN OTROS FONDOS

137 137 137 138

INFORMACIÓN CORPORATIVA

7

Información corporativa QUIÉNES SOMOS El Fondo de Empleados de Empresas Públicas de Medellín, nació en 1987 como una institución del sector de la economía solidaria, con el firme propósito de mejorar la calidad de vida de los empleados y jubilados del Grupo Empresarial EPM y sus familias a nivel nacional.

MISIÓN Somos una entidad del sector solidario, que presta servicios financieros, programas y beneficios de recreación, educación, cultura, solidaridad, salud y comercial, con equidad y efectividad, apoyado en un equipo humano competente y comprometido, con el fin de mejorar la calidad de vida de los asociados y sus familias, participando en el desarrollo de la comunidad donde actúa.

VISIÓN Como entidad solidaria, ser la mejor opción integral del mercado, por su portafolio de servicios financieros y de beneficio social para los empleados del Grupo Empresarial EPM.

VALORES







8

Ser servicial Estamos dispuestos y comprometidos para ofrecer un valor agregado de forma permanente.

Ser respetuoso Guardamos consideración y trato decente con los demás.

Ser responsable Nuestro compromiso es ser efectivos en las tareas asignadas, cumpliendo con las leyes, normas, procedimientos y contratos aplicables.

ROLES CORPORATIVOS

9

Roles corporativos

Junta directiva

Germán Rodríguez González Iván Darío Duque Rivas Presidente Suplente Mauricio Giraldo Vélez Carlos Mario Cadavid Arango Vicepresidente Suplente Iván Darío Eusse Rojas Carlos Alberto Castaño Quintero Principal Suplente John Albeiro Forero Galeano Ángela Patricia Castaño Álvarez Principal Suplente Ramón Alonso Alzate Montoya Alexander Rodríguez Garzón Principal Suplente



Dirección general



Javier Ernesto Ceballos Ochoa Gerente (E)



Órganos de control



Revisoría Fiscal Ser Fiscal



Comité de control social

José Gastón Sanín Posada Guillermo Tabares Valencia Presidente Suplente Luz Adriana Villada Castrillón Gustavo Rendón Correa Principal Suplente John Jairo Puerta Tavera Blanca Mary Correa Guerra Principal Suplente

10

Claudia Patricia Bedoya M. Representante Administración

Roles corporativos

COMITÉS DE APOYO



Comité de apelaciones

Jhon Jairo Lara Berrío Octavio de Jesús Sánchez Cardona Presidente Suplente Yessida María Drago Caly Liliana María Quiceno Tabares Principal Suplente Miriam Elena Mejía Lopera Joaquín Emilio Arboleda Jaramillo Principal Suplente



Comité financiero y de administración del riesgo de liquidez

Iván Darío Eusse Rojas Ramón Alonso Alzate Montoya Coordinador Suplente Jorge Alberto Bravo Aguilar Bernardo Salazar Arbeláez Principal Suplente Ángela María Moreno Maya Gustavo Rendón Correa Principal Representante Control Social Carlos Alberto Amador Valencia Iván Darío Gómez Fernández Principal Representante Administración Marina Bedoya Rodas Principal



Comité de educación, cultura y recreación

John Albeiro Forero Galeano Ángela Patricia Castaño Álvarez Coordinador Suplente Javier Ernesto Ceballos Ochoa Nancy Elena Lopera Sánchez Principal Suplente Jubert Bonnie Palacio Casas Guillermo Tabares Valencia Principal Control Social Mario Rodrigo Arbeláez Muñoz Mireya Bernal Mayorga Principal Representante Administración Nohora Esperanza León Franco Principal

11

Roles corporativos

Comité de control y evaluación de cartera

Mauricio Giraldo Vélez Coordinador

Javier Ernesto Ceballos Ochoa Principal

Carlos Alberto Amador Valencia Principal

Iván Darío Gómez Fernández Principal



Blanca Mary Correa Guerra Representante Control Social



Diana Patricia Marín Representante Administración



Comité de solidaridad



Mauricio Giraldo Vélez Germán Rodríguez González Coordinador Suplente Nohora Clemencia Cancelado G Antonio José Ospina Henao Principal Suplente María Victoria Sierra Madrid Jhon Jairo Puerta Tavera Principal Control Social Marisol Jiménez Giraldo Andrés Aristizabal Marín Principal Representante Administración Sandra Milena Betancur Laverde Principal

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Roles corporativos

Comité de servicios comerciales

Carlos Alberto Castaño Quintero Alexander Rodríguez Garzón Coordinador Suplente Luis Fernando Gil Salas Sergio Armando Valencia C. Principal Suplente Adela Patricia Tobón Gallego Luz Adriana Villada Castrillón Principal Control Social Fernando Alonso Duque Arango María Carolina Morales Gallón Principal Representante Administración Gloria Zoraida Velásquez Bolívar Principal



Comité NIIF

Iván Darío Eusse Rojas Coordinador Javier Ernesto Ceballos Ochoa Principal Bernardo Salazar Arbeláez Principal Iván Darío Gómez Fernández Principal Diana Ávila Giraldo Principal Andrea Betancur Ceballos Principal

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MENSAJES DE LA DIRECCIÓN

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Mensajes de la dirección MENSAJE DE LA JUNTA DIRECTIVA Es motivo de profundo orgullo para la Junta Directiva del Fondo de Empleados de Empresas Públicas de Medellín, presentar a su comunidad asociada su balance social con resultados muy satisfactorios, los cuales son el reflejo de la gestión estricta y comprometida para el beneficio social de quienes conforman esta gran familia. En este Balance podrán verificar que los resultados del 2014 se enfocan en el desarrollo de prácticas responsables, dirigidas a respetar los principios cooperativos y buscando ampliar la capacidad de atención, con el firme propósito de otorgar a los asociados y sus familias más beneficios sociales y económicos en materia de ahorro y crédito. Los factores que más influyeron en el logro de los cometidos fueron, en primera instancia, la revisión constante de la planeación estratégica, propiciando así la asertividad en las decisiones tomadas en aras de alcanzar la sostenibilidad del negocio; acción que a la fecha le ha merecido figurar en el medio como uno de los fondos más grandes y estables a nivel nacional; en segundo lugar, a las proyecciones financieras, las cuales se analizaron permanentemente para hacer seguimiento de las tendencias del mercado. Es importante aclarar, que los resultados del año 2014 estuvieron claramente ajustados a la normatividad vigente de las autoridades de vigilancia y control, pero especialmente, son fruto de la confianza que la base social ha depositado en la Junta Directiva, los Comités de Apoyo, y en los Directivos y empleados del FEPEP. Nuestro profundo reconocimiento y agradecimiento a las Empresas Públicas de Medellín, a UNE EPM Telecomunicaciones y a las demás Empresas filiales del Grupo Empresarial EPM, porque su apoyo incondicional facilitó el cumplimiento de los objetivos organizacionales. A todos los asociados y sus familias, mil gracias por creer en el FEPEP para hacer posibles las cosas.

GERMÁN RODRÍGUEZ GÓNZALEZ Presidente

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Mensajes de la dirección MENSAJE DE LA GERENCIA Con el continuo crecimiento de la base social, el Fondo de Empleados de Empresas Públicas de Medellín se fortalece cada año para afrontar los diferentes retos que esto genera. El aumento del número de asociados en el ámbito nacional, conlleva a una profunda y constate estructuración de la cobertura en materia de beneficios sociales y financieros, para el mejoramiento de su calidad de vida. Durante el año anterior desplegamos toda nuestra capacidad institucional para desarrollar importantes proyectos, en el afán de contribuir con el bienestar de los asociados y sus familias. Los resultados obtenidos en el 2014, son motivo de orgullo para todos quienes conformamos el Fondo, teniendo en cuenta que las metas alcanzadas reflejan una gestión responsable y encauzada hacia el cumplimiento de los objetivos organizacionales. Para el 2015 los retos continúan y nos obligan a seguir siendo focalizados en trabajar arduamente, tomando como base las tendencias del mercado y el sector de la economía solidaria. Agradezco a mi equipo de trabajo, a todos los que han crecido junto a nosotros desde el primer día y a quienes se han sumado a lo largo de estos 27 años, el profesionalismo y disposición para desarrollar los diversos proyectos emprendidos y, muy especialmente, a la Junta Directiva y sus Comités, el apoyo brindado para la materialización de los resultados tan positivos que se presentan a continuación:

Planeación estratégica En aras de dar cumplimiento a los objetivos corporativos, fruto del estudio permanente del mercado para ofrecer a los asociados y sus familias servicios sociales y financieros de la más alta calidad, en conjunto con la Junta Directiva y el equipo de líderes de la Institución, se realizó un proceso de revisión de la planeación estratégica del Fondo, arrojando un resultado muy interesante que evidencia que el actual desarrollo de los proyectos institucionales son coherentes y pertinentes con las metas esperadas.

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Mensajes de la dirección Estatutos y reglamentos De acuerdo con lo aprobado en la pasada Asamblea, se aplicó la distribución de excedentes, correspondientes a $1.715 millones, previstos para fortalecer los diferentes fondos, revalorizar los aportes sociales de los asociados y el aporte que se exige para las reservas legales. Con el fin de facilitar a los asociados el otorgamiento de créditos, se hicieron ajustes al reglamento de ahorro y crédito. Se destaca el aumento del plazo de 5 a 6 años para los créditos multipropósito (Libre destino). Se continuó con el otorgamiento de créditos para compra de cartera, hecho que da liquidez a los asociados y facilita el pago de sus deudas con el sector bancario. •La inversión social dirigida a la base social en auxilios para educación, solidaridad, previsión y seguridad social alcanzó la cifra de $1.882 millones en 2014, logrando impactar a 6.109 asociados y a 17.801 beneficiarios. • Se destinaron $737 millones en programas de educación, promoción, capacitación, cultura y recreación, a los cuales asistieron 18.641 personas. • Se monitorearon los servicios, tasas y beneficios del entorno solidario y financiero, afirmando que el FEPEP continúa siendo la mejor opción integral para los empleados del Grupo Empresarial EPM, transfiriendo beneficios solidarios cuantificables como: mayores intereses pagados sobre el ahorro, menores tasas de crédito, sin cobro de otros costos financieros ocultos, revalorización de aportes, magnitud y diversidad de los auxilios entregados por solidaridad (calamidad doméstica, póstumos y exequiales), previsión y seguridad social (copagos, montura lentes, odontológicos, cirugías refractivas y drogas de tratamiento extenso) y educativos (educación no formal), descuentos recibidos por los asociados brindados por los proveedores a través del programa Ingenio, posibilidad de asistencia a programas recreativos, culturales y feriales, entrega de detalles en fechas especiales, entre otros. • Los bajos costos de operación constituyen una fortaleza del FEPEP, permitiéndole garantizar un margen de intermediación favorable que se traduce en más beneficios para los asociados y sus familias.

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Mensajes de la dirección Gestión administrativa • Durante el 2014 se continúo la proyección del talento humano, lo que permitió la promoción de los empleados al interior de la organización. De igual forma, cumpliendo con la política de patrocinio para posgrado, se apoyaron a 3 empleados. • Para el segundo semestre del año 2014, el área de Gestión Humana con el apoyo del área de Comunicaciones y Mercadeo continúo con la campaña Ser Integral, enfocada al bienestar de cada empleado desde la perspectiva individual, familiar, social y laboral. • El FEPEP trabajando por el bienestar de los empleados realizó durante el 2014, la exaltación de fechas especiales, tales como: día de la mujer, día del hombre, día de la madre, día del padre, día del amor y la amistad, día de la familia FEPEP, integración navideña y novena de navidad. De igual forma, estuvo presente en los momentos importantes de los empleados como: nacimientos, grados, incapacidades, enfermedad de familiares, fallecimientos, entre otros. • Dando cumplimiento a las políticas de personal, se entregaron 302 auxilios a los empleados. • Desde Salud Ocupacional se continúo con el trabajo de inspecciones y sensibilizaciones para los empleados que les permitan fomentar el auto cuidado, promover las buenas prácticas, y mantener un buen ambiente de trabajo para todos. Así mismo se desarrolló la semana de la salud y el bienestar. • Se habilitaron capacitaciones para todo el personal, tanto individuales como grupales, correspondientes al plan de capacitación diseñado para el 2014. El total de horas impartidas fue de 235.

Gestión financiera • Mes a mes en conjunto con el Comité Financiero y de Administración del Riesgo de Liquidez y la Junta Directiva, se analizaron las variaciones de los estados financieros con respecto al año anterior y el cumplimiento presupuestal, con el fin de tomar las acciones proactivas necesarias para el cumplimiento de los objetivos. • Se actualizaron y analizaron las proyecciones financieras del FEPEP hasta el año 2024. • Se realizaron estudios financieros de la sensibilidad en el impacto de la DTF y el IPC, tarifas Parqueadero y Trapiche, cambio de tasas de interés, benchmarking de las diferentes líneas de ahorro y crédito. • A diciembre 31 de 2014, el FEPEP alcanzó la suma de $156.656 millones en activos con un crecimiento del 12%, hecho que lo reafirma como uno de los fondos de empleados más sólidos y seguros del país, siendo el tercer fondo de empleados en mayor nivel de activos.

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Mensajes de la dirección Cartera El Comité de Control y Evaluación de Cartera realizó el seguimiento mensual al comportamiento de la cartera, en especial a los morosos, a las deudas reestructuradas, a los deudores mayores a 50 SMLMV y a los deudores en cobro pre jurídico y jurídico; análisis de deudores morosos con garantía del Fondo Solidario de Garantías, con el fin de aplicar la garantía a sus deudas; análisis de deudores morosos para iniciarles proceso sancionatorio de exclusión y análisis de estudio socioeconómico de los asociados al FEPEP. Se mantuvo un permanente control sobre los procesos pre jurídico y jurídico contra deudores morosos, a través del establecimiento de un informe detallado de las diferentes etapas de los mismos, elaborado por firmas de abogados externos. En el proceso de análisis de la cartera vencida y en concordancia con el Artículo 22, Literal h, Capítulo III del Estatuto del FEPEP, donde se establecen las causales de exclusión de asociados por tener deudas mayores a 180 días, se realizó el proceso de exclusión a 10 asociados. Lo anterior permitió aplicar el ahorro permanente y los aportes de esos deudores a sus obligaciones por $83 millones. A diciembre 31 de 2014 la cartera creció un 17%, terminando en $141.839 millones y un índice de calidad de la cartera (cartera morosa/cartera total) de sólo 0.39%, lo que muestra la calidad de la misma.

Gestión informática • Se realizó el desarrollo tendiente a presentar los medios magnéticos del 2013, implementando la nueva reglamentación de la DIAN. • Se trabajó en la solución de requerimientos diversos de todas las áreas, buscando la optimización de los procesos y mejora en el rendimiento del sistema. • Se implementaron los cambios exigidos por la UGPP. • Se mejoraron los micrositios QRS, eventos e Ingenio del portal web corporativo. • Se adquirieron escáneres para las sedes alternas con el fin de digitalizar los documentos. • Se realizó el desarrollo, implementación y puesta en producción del proyecto NIIF. • Se implementó el proyecto de almacenamiento externo de copias de seguridad. • Se implementó una nueva forma de pago en el sistema para incluir pago decadal y así poder soportar los nuevos asociados de Emvarias. • Se realizó el proyecto de Biometría, logrando ponerlo en producción en la entrega de regalos de fin de año, en dicho proceso se recolectaron las firmas y las huellas de los asociados del FEPEP. • Se realizó renovación tecnológica al sistema de audiorespuesta SARA. • Se realizó el estudio para la adquisición de un centro de datos alterno y el cambio de la infraestructura tecnológica del Fondo hacia la nube.

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Mensajes de la dirección ASPECTOS NORMATIVOS Y LEGALES Durante el 2014, el Fondo de Empleados de Empresas Públicas de Medellín, cumplió con las normas establecidas por la Superintendencia de la Economía Solidaria, además de atender todas las normas legales con relación a la propiedad intelectual y derechos de autor de que trata la Ley 603 de 2000, declaraciones, pagos e información tributaria. El 27 de abril de 2012 entró en vigencia la Ley 1527, por medio de la cual se estableció el marco general para la libranza o descuento directo, para facilitar la interacción entre los actores del mercado. El 20 de noviembre de 2.013, el Ministro de Hacienda y Crédito Público expidió el Decreto 2620, a través del cual se reglamenta el artículo 14 de la Ley de Libranza 1527 de 2012. En consecuencia y para dar cumplimiento a los requisitos contenidos en dicho decreto, en especial a lo establecido en el Artículo 5 “documentos requeridos para RUNEOL y verificación de información” y, según lo señalado en el artículo 5° de la Ley 1527 de 2012 “Obligaciones de la entidad operadora”, el cual exige el registro ante el Ministerio de Hacienda y Crédito Público, a las empresas que efectúan sus cobros mediante libranza, además de disponer los trámites que deben ser cumplidos con los empleadores antes de implementar los cobros a un deudor particular mediante descuentos de nómina, el FEPEP adelantó los respectivos trámites ante dicha entidad estatal obteniendo su registro. De acuerdo con la encuesta realizada por el Banco Mundial en el año 2.012 sobre educación financiera, donde sólo el 10% de los encuestados manifestaron haber recibido información al respecto, el FEPEP continuó en el 2014 a través de su boletín virtual Notifepep con su campaña de educación financiera, a fin de que su comunidad asociada adquiriera mejores prácticas al respecto. A la luz de la Ley 1581 del 2012 y su decreto reglamentario 1377 de 2.013, referente a la protección de la información, el FEPEP, creó su manual de políticas de tratamiento de datos personales, a fin de garantizar la confidencialidad de la misma a su base social, y el cual se encuentra publicado en su portal web www.fepep.com.co Dando cumplimiento a la ley 1314 de 2009 sobre la implementación de las Normas Internacionales de Contabilidad NIIF, el FEPEP adelantó durante el año 2014 el desarrollo para adecuar los sistemas a los nuevos estándares internacionales. Igualmente, se realizó la revisión y adaptación de las políticas del FEPEP a las políticas contables bajo NIIF, con el fin de cumplir lo establecido en ésta, una vez que fueron aprobadas por la Junta Directiva. Se enviaron a la Superintendencia de Economía Solidaria los avances del proyecto, de acuerdo con las fechas estipuladas por ésta para el reporte de los avances en NIIF.

JAVIER ERNESTO CEBALLOS OCHOA Gerente (E)

20

INFORMES

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Informes INFORME COMITÉ DE CONTROL SOCIAL En cumplimiento de las funciones definidas para los Comités de Control Social, a través del artículo 42 del Decreto 1481 de 1.989, Artículos 39 y 40 de la Ley 79 de 1.988, artículo 7º de la Ley 454 de 1.988, la Circular Básica Jurídica de la Superintendencia de Economía Solidaria, el Estatuto y los reglamentos del FEPEP y el Reglamento Interno del Comité de Control Social. La misión tiene como objetivo central velar por el cumplimiento de la citada normatividad, individual y colectivamente, con el objeto de generar más y mayores beneficios para los asociados, beneficiarios y la comunidad en general. Ejerciendo la función de vigilancia, el Comité de Control Social tuvo presencia permanente en las diferentes reuniones de la Junta Directiva y sus comités de apoyo: Financiero y de Administración del Riesgo de Liquidez, Educación, Cultura y Recreación, Solidaridad, Control y Evaluación de la Cartera y Servicios Comerciales; adicionalmente hizo seguimiento a sus procesos, aplicación de reglamentos y resultados sociales. La labor que se realizó consideró fundamentalmente los principios y valores de la economía solidaria, para lograr beneficios en lo económico y en lo social para sus asociados, beneficiarios y sus familias. A continuación se relaciona detalladamente las labores principales realizadas durante la vigencia del año 2014: • Para todas las quejas y reclamos de los asociados, se verificó que fueran atendidas oportunamente y a cabalidad por los responsables de cada área o temática, y a las que se consideró insuficientes, se solicitó su ampliación hasta la satisfacción del usuario. • Como órgano de garantía y transparencia, se participó en los diferentes sorteos realizados por el FEPEP. • Permanentemente se buscó que las actividades internas de capacitación sobre nuestra responsabilidad como miembros del Comité de Control Social y como asociados del FEPEP, tuvieran vigencia. • Se hizo presencia en todas y cada una de las reuniones de Junta Directiva y sus Comités de Apoyo, a fin de presentar nuestra visión sobre los diferentes temas desarrollados en el año 2.014, además de verificar los contenidos de las actas de las citadas reuniones, a fin de que fueran fiel reflejo de lo sucedido. • Se realizaron las verificaciones en todo lo relacionado con la ejecución de la Asamblea de Delegados, efectuada en marzo de 2014. Se deja constancia de que se dispuso de todos los recursos y la información necesarios para realizar la labor encomendada, los cuales fueron suministrados de manera oportuna por la Administración del FEPEP y que se mantuvieron relaciones adecuadas con los asociados, empleados, directivos y demás estamentos del Fondo, buscando actuar de manera imparcial e independiente. De igual forma, las actas de las diferentes reuniones realizadas por el Comité de Control Social, en las cuales se plasma el desarrollo de las sesiones, están a disposición de todos los delegados y asociados en general.

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Informes Reciban nuestro agradecimiento por el respaldo y la confianza recibidos de los delegados a la Asamblea que nos eligieron, esperamos haber cumplido a cabalidad con la misión encomendada. Para todos los asociados, beneficiarios, directivos y empleados, muchas gracias, y les reiteramos la invitación para seguir adelante en la consolidación de nuestro FEPEP, que nos ha dado múltiples satisfacciones y beneficios.

JOSÉ GASTÓN SANÍN POSADA Presidente

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Informes INFORME Y DICTAMEN DEL REVISOR FISCAL

C.R.F. 00011 - 15 Señores Asamblea General Ordinaria de Delegados FONDO DE EMPLEADOS DE EMPRESAS PÚBLICAS DE MEDELLÍN “FEPEP” Ciudad En mi calidad de Revisor Fiscal del Fondo de Empleados de Empresas Públicas de Medellín “FEPEP”, les presento a continuación mi informe de Revisoría Fiscal sobre los Estados Financieros al 31 de diciembre de 2.014, así mismo, las actividades desarrolladas por la Revisoría Fiscal en cumplimiento a las funciones establecidas por el estatuto del FEPEP, la ley y demás normas concordantes.

Informe de gestión de la revisoría fiscal Mi revisión se realizó de acuerdo con las disposiciones consagradas en la Ley 145 de 1.960 adicionada por la Ley 43 de 1.990 al Código de Comercio, especialmente los Artículos 207 al 209, en el Decreto Ley 1481 de 1.989, Ley 1391 de 2.010, Ley 454 de 1.998, Decreto Ley 019 de 2.012, Circular Básica Jurídica (Circular Externa No. 007 de 2.008), Circular Básica Contable y Financiera (Circular Externa No. 004 de 2.008), las circulares que complementan o modifican a las mismas, el Estatuto del FEPEP y demás normas expedidas por la Superintendencia de la Economía Solidaria (S.E.S). Desarrollé la Auditoría Integral aplicando lo consagrado en las normas de auditoría generalmente aceptadas en Colombia, según lo dispuesto en la Ley 43 de 1990. Esta actividad contempla la planeación y ejecución de la Revisoría, a fin de obtener una seguridad razonable de que los estados financieros estén libres de errores importantes y que reflejen la situación financiera y el resultado de las operaciones del FEPEP. La Auditoría Integral involucró la realización de pruebas en el área tributaria, financiera, gestión, sistemas, revisión analítica de los estados financieros por el año 2014 y de control interno. Durante el período 2014 se entregaron los siguientes informes: • Informe de Verificación de Cumplimiento y Control de Legalidad que involucra la evaluación sobre aspectos legales, tributarios, contables, administrativos y de control interno. • Memorandos de Control Interno con recomendaciones de carácter contable, jurídico y de procedimientos, que en su momento fueron entregados a la Administración. • Memorando de control sobre la planeación del cierre. • Boletines “NISAF” sobre la planeación de vencimientos tributarios y legales del año 2014, así como de actualización tributaria, legal y laboral.

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Informes • Informe de Análisis de Cartera. • Informe sobre análisis del Disponible. • Informe de Siplaf. • Informe y Dictamen de la Revisoría Fiscal. Como complemento a las funciones inherentes a nuestra actividad en el Fondo de Empleados del FEPEP durante el año 2014 se emitieron mensualmente los boletines NISAF (Notas Importantes Serfiscal), a través de correos electrónicos, con el fin de que se constituya una herramienta de información actualizada con temas de opinión, normatividad vigente del sector y ejercicios prácticos. Considero que mi revisión proporciona una base razonable para expresar mi opinión sobre los Estados Financieros y conclusiones sobre otros temas.

Informe sobre cumplimiento de las normas legales • La Contabilidad se llevó conforme a las normas legales cumpliendo con lo contenido en la Resolución 1515 de 2001 sobre el Plan Único de Cuentas para el sector solidario, complementado en la Circular Básica Contable y Financiera (Circular Externa No. 004 de 2008), adicionado y corregido por las Resoluciones 1230 de 2003, 890 de 2004 y demás resoluciones, Circulares y Cartas Circulares. • FEPEP cumple con las normas relacionadas de los derechos de autor (Ley 603 de 2000), como se menciona en el Informe de gestión. • FEPEP cumplió con el pago al sistema de seguridad social integral de acuerdo con los artículos 11 y 12 del Decreto 1406 de 1999 y los plazos modificados por el Decreto 1670 de 2007 y Decreto 728 de 2008. Igualmente se le otorgó respuesta al requerimiento recibido por la UGPP (Unidad de Gestión Prestaciones Sociales y Parafiscales) por los años 2012 y 2013, frente a los pagos de seguridad social y parafiscales. • FEPEP cumplió con la conformación y funcionamiento del Comité de Convivencia Laboral contemplado en la Resolución 652 del 30 de abril de 2012, modificada por la Resolución 00001356 del 18 de julio de 2012, ambas expedidas por el Ministerio de Trabajo. • FEPEP cumplió con lo establecido en el capítulo I de la Circular Básica Contable y Financiera (Circular Externa No. 004 de 2008), en cuanto a la clasificación, valoración y contabilización de las inversiones, así como con la calificación del riesgo de las inversiones por emisor.

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Informes • FEPEP cumplió con las normas expedidas por la Superintendencia de Economía Solidaria, aplicando lo dispuesto en la Circular Básica Contable y Financiera (Circular Externa No. 004 de 2008), en cuanto a la clasificación y calificación de los rubros de Cartera de Crédito, la creación del Comité Evaluador de cartera y constitución de las provisiones tanto general como individual; así mismo, con el registro del Comité Interno de Riesgo de Liquidez. También dio cumplimiento con la inscripción a la Central de Riesgos, para realizar las consultas y los reportes correspondientes con base a lo consagrado en la Circular Básica Contable y Financiera (Circular Externa No 004 de 2008), capítulo II, numeral 2.3. • FEPEP cumplió con lo dispuesto en el capítulo III de la Circular Básica Contable y Financiera (Circular Externa No. 004 de 2008), con respecto a la clasificación y calificación de las cuentas por cobrar y la constitución de las provisiones de las mismas. • En el transcurso de 2014, FEPEP mantuvo constituido el Fondo de Liquidez conforme con lo estipulado en la Circular Básica Contable y Financiera (Circular Externa No. 004 de 2008,) y los recursos del Fondo de Liquidez fueron debidamente utilizados. • FEPEP tiene constituida la póliza de manejo, con base en lo consagrado en la Circular Básica Jurídica (Circular Externa No. 007 de 2008), Titulo V, capítulo III. • FEPEP cumplió con la aplicación de excedentes del año 2013, de conformidad con lo establecido en los capítulos IX y X de la Circular Básica Contable y Financiera (Circular Externa No. 004 de 2008), con base en la decisión tomada por la Asamblea General Ordinaria de Delegados, celebrada el día 18 de Marzo de 2014. • El Informe de Gestión correspondiente al año 2014 ha sido preparado por la administración del FEPEP, con el fin de dar cumplimiento a las disposiciones legales. De conformidad con lo dispuesto en el artículo 38 y el numeral 4 del artículo 47 de la Ley 222 de 1995, la información financiera contenida en el citado informe de gestión concuerda con los estados financieros correspondientes al 31 de diciembre de 2014 y se ajusta a los requerimientos de la ley comprendiendo una exposición sobre la evolución de las operaciones, la situación jurídica, económica y administrativa. • Los Estados Financieros básicos fueron certificados por el Dr. Javier Ceballos Ochoa como Representante Legal y el Dr. César Alejandro Sierra Rengifo como Contador Público titulado con Tarjeta Profesional 43747-T declarando que se verificaron previamente las afirmaciones contenidas en ellos, al igual que las notas a los Estados Financieros y que la información fue fielmente tomada de los libros oficiales, según certificación adjunta al informe de la Asamblea. • En relación con las Normas internacionales de información financiera (NIIF), FEPEP cumplió con lo establecido en la circular externa No. 005 del 27 de febrero de 2014, en lo referente al nombramiento del comité de NIIF y a la remisión oportuna a la Superintendencia de la Economía Solidaria del plan de implementación de las NIIF, así como el avance del mismo.

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Informes • Al cierre del año 2014, FEPEP cuenta con los manuales de prevención del lavado de activos y financiación del terrorismo, dando cumplimiento con el envío oportuno de los informes requeridos a la Unidad de Información y Análisis Financiero (UIAF), así como con el nombramiento y capacitación del empleado, cumpliendo con lo establecido en la Circular externa No. 006 del 25 de marzo de 2014. • Con respecto a las garantías FEPEP está cumpliendo con lo conducente a respaldar los préstamos con el respectivo pagaré, así como las garantías reales establecidas en los reglamentos y su respectiva custodia. • FEPEP cumplió con la implementación de la herramienta para que la información correspondiente al informe de evaluación de riesgo de liquidez sea emitida directamente por el sistema de información, dando cumplimiento a lo contenido en la Circular Básica Contable y Financiera (Circular Externa No.004 de 2008), de la Superintendencia de Economía Solidaria en el Capitulo XIV, numerales 2.6 al 2.9. • En cumplimiento del marco jurídico de la Ley 1581 de 2012 y el Decreto 1377 de 2013, FEPEP cumplió con la implementación de la Ley de Hábeas Data o de Protección de Datos. • FEPEP dio cumplimiento a la renovación anual de la matricula ante la Cámara de Comercio conforme a lo dispuesto en el Decreto Ley 019 de 2012.

Opinión sobre los estados financieros He examinado el Balance General del Fondo de Empleados de Empresas Públicas de Medellín “FEPEP” por los años terminados al 31 de diciembre de 2014 y 2013, los correspondientes Estados de Resultados, Estados de Cambios en el Patrimonio, Cambios en la Situación Financiera, Estados de Flujos de Efectivo por los años terminados en esas fechas y las revelaciones hechas a través de las notas que fueron preparadas bajo la responsabilidad de la Administración del FEPEP. Una de mis obligaciones es la de expresar conclusiones sobre cada uno de los temas de la auditoría integral con base en los procedimientos que he considerado necesarios para la obtención de evidencia apropiada, con el propósito de obtener una seguridad razonable de las conclusiones sobre el alcance de la auditoría integral. En mi opinión, los Estados Financieros antes mencionados, tomados fielmente de los libros oficiales y adjuntos a éste informe, presentan razonablemente la situación financiera del Fondo de Empleados de Empresas Públicas de Medellín ”FEPEP” al 31 de diciembre de 2014, los resultados de sus operaciones, los Cambios en el Patrimonio, los Cambios en la Situación Financiera y los Flujos de Efectivo por el año terminado en esa fecha, presentándose de conformidad con las normas de contabilidad generalmente aceptadas en Colombia aplicadas uniformemente.

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Informes INFORME ACERCA DEL CONTROL INTERNO Con base en los procedimientos de trabajo y con la evidencia obtenida concluyo que la contabilidad se lleva conforme a las normas legales y a la técnica contable y demás resoluciones expedidas por la Superintendencia de la Economía Solidaria. Las operaciones registradas en los libros y los actos de los administradores se ajustan al estatuto, a las disposiciones de la Asamblea General y a las decisiones de la Junta Directiva del FEPEP. La correspondencia, los comprobantes de las cuentas, los Libros de Actas de Junta Directiva, Asamblea y Comité de Control Social y los Libros Oficiales se llevan y conservan debidamente. El libro de Actas de Asamblea se encuentra registrado en Cámara de Comercio. Debido a que el decreto anti trámites (Decreto 019 del 10 de enero de 2012), determinó que ya no se registran libros de comercio ante la cámara de comercio, FEPEP continúa llevando los libros impresos con algunas medidas de seguridad para los administradores, de acuerdo con las recomendaciones dadas por la Revisoría Fiscal. La última acta registrada en los respectivos libros de actas fueron: de Junta Directiva es la No. 0544 de Diciembre 12 de 2014, de la Asamblea No. 029 del 18 de Marzo de 2014 y Comité de Control Social el acta No. 086 de Octubre 08 de 2014. Las operaciones están impresas a noviembre 31 de 2014 así: Libro Mayor y Balances, último folio utilizado No. 000774, Libro Diario, último folio utilizado No. 000553. FEPEP mantuvo en todos sus aspectos importantes una estructura efectiva de Control Interno en relación con la conducción ordenada de las operaciones, confiabilidad de la información financiera y cumplimiento de las leyes y regulaciones que le afectan.

MAURICIO JARAMILLO RESTREPO Revisor Fiscal Delegado de SERFISCAL LTDA. T.P.43621–T Firmado el Original.

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Informes INFORME DE CONTROL INTERNO Durante el año 2014 las actividades del área se distribuyeron entre monitoreo de riesgos y pruebas de detalle de transacciones y saldos de cuentas contables. Se le dio especial importancia al ciclo de transacciones, tanto en sus condiciones de aprobación, como en su registro final en cifras. El trabajo se hizo teniendo en cuenta los dos pilares fundamentales del Control Interno, la salvaguarda de los activos y la correcta autorización de las transacciones. Dentro de los temas monitoreados y revisados, sobre los que se impartieron las respectivas recomendaciones, destacamos los siguientes:

Cartera • Cobros jurídicos, atendiendo a temas como reportes de abogados y tratamiento de intereses moratorios. • Proceso de cobro a través de libranza y tratamiento de los saldos rojos. Verificación de inconsistencias presentadas. • Reclamaciones de seguro de vida de deudores fallecidos.

Operaciones y servicios • Cumplimiento de requisitos de otorgamiento, garantía, legalización y desembolso oportuno de diversas líneas de crédito, atendiendo al reglamento vigente, teniendo en cuenta asociados con diversas calificaciones en centrales de riesgos. • Transacciones de empleados del FEPEP que son asociados, haciendo énfasis en la transparencia de las mismas. • Liquidaciones de CDAT antes del vencimiento. • Suficiencia de las garantías reales frente a los créditos que respaldan.

Gestión financiera • Verificación de la vigencia y condiciones de cupos pre-aprobados de crédito por parte de instituciones bancarias a favor del FEPEP. • Revisión de comprobantes de egreso de diversos rubros. • Causación de intereses tanto de inversiones como de obligaciones financieras. • Cálculo de diversos indicadores financieros, poniendo especial atención en las fórmulas utilizadas y en la importancia que puedan tener éstos para la toma de decisiones. • Ejecución presupuestal, obteniendo explicación de las mayores variaciones. • Actualización de firmantes autorizados en los bancos. • Cálculo del margen de intermediación ponderado.

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Informes Informática: • Renovación tecnológica de equipos de cómputo del fondo, verificando la disposición de los equipos dados de baja y el licenciamiento de los nuevos. • Proceso de copias de seguridad de informática, análisis de la frecuencia de esta gestión y de la custodia por parte de la entidad contratada para tal fin. • Proceso de contratación y pago a proveedores de software y de servicios informáticos. • Funcionamiento del software del negocio sin interrupciones significativas.

Gestión administrativa: Estadísticas de quejas, análisis de la particularidad de las mismas y la concentración en temas repetitivos.

Contabilidad: • Políticas y prácticas básicas de contabilidad y revisión de conciliaciones bancarias. • Cálculo de estimaciones contables, tales como depreciaciones y provisiones. • Libros oficiales de contabilidad, haciendo énfasis en la oportunidad de su impresión y la calidad de la información presentada.

Controles manuales: Verificación de procesos de control manual o personal, tales como legalizaciones, recolección de pagarés firmados, aceptación de certificados de otros ingresos, determinación de porcentaje de retención en la fuente sobre salarios, entre otros.

IVÁN DARÍO MUÑOZ URIBE Director de Control Interno

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GESTIÓN DE SERVICIOS

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Gestión de servicios BASE SOCIAL La gestión realizada por el equipo de Operaciones y Servicios, permitió vincular 576 asociados durante el año, terminado así el 2014 con una base social de 8.765 asociados; recibimos 593 solicitudes de retiros, principalmente por desvinculación de la empresa, representados en un 38% del total, siendo este un factor ajeno a la gestión realizada por el equipo, convirtiéndose en una oportunidad para generar estrategias y análisis que nos permita ajustarnos a la dinámica y cambios del Grupo Empresarial EPM. La composición de la base social al 31 de diciembre de 2014, quedó de la siguiente manera:

Como estrategia de mantenimiento en la base social desarrollamos charlas coordinadas con el área de Bienestar y las diferentes empresas, donde promovimos nuestro portafolio de productos y servicios, recordando porqué somos la mejor opción integral del mercado para nuestra comunidad asociada e incentivando la utilización de los mismos.

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Gestión de servicios La estrategia para las afiliaciones de nuevos asociados realizada en el 2014, se centró principalmente en el acompañamiento y sinergia del área de Operaciones y Servicios con las empresas, permitiéndonos participar en charlas de inducción de nuevo personal con EPM, UNE, EDATEL y Fundación EPM; y la estrategia de expansión con la vinculación de la empresa EMVARIAS, logrando en cuatro meses la afiliación del 55% del potencial. Adicionalmente se implementó un proceso para motivar el ingreso de las personas retiradas que cumplen las condiciones para reingresar al FEPEP La composición de los ingresos realizados en el 2014 fueron:

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Gestión de servicios La composición de los retiros solicitados en el 2014 fueron:

El mayor motivo de retiro fue la desvinculación laboral en un 38%, dada principalmente por las empresas EPM y UNE, seguido por el motivo económico en un 31% representado en su mayoría por el alto endeudamiento interno en un 26% y global en un 52%. La proporción de asociados al FEPEP, con relación al número de empleados pertenecientes a cada una de las empresas que generan el vínculo común de asociación, a diciembre 31 de 2014, fue la siguiente:

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Gestión de servicios

EXPANSIÓN ENERGÍA NACIONAL Empresa CHEC EDEQ CENS

Región/País Caldas Quindío Norte de Santander

No. De empleados 900 330 360

SUBTOTAL

Asociados FEPEP

1.590

0 0 0

Potencial 900 330 360

0

1.590

CRECIMIENTO Empresa

Región/País

No. De empleados

Asociados FEPEP

Potencial

ENERGÍA ESSA EPM EPM INVERSIONES

Santander Antioquia Medellín

SUBTOTAL

898 6.300 4

226 4.933 4

672 1.367 0

7.202

5.163

2.039

AGUAS AGUAS DE URABÁ

Apartadó

152

130

22

AGUAS DE OCCIDENTE

Occidente

53

49

4

AGUAS NACIONALES

Quibdó

104

100

4

AGUAS DE ORIENTE ANTIOQUEÑO

Oriente

15

13

2

324

292

32

750 2.700

159 1.894

591 806

3.450

2.053

1.397

54 206 958 275

53 97 1.008 99

1 109 -50 176

1.493

1.257

236

14.059

8.765

5.294

SUBTOTAL TELECOMUNICACIONES NACIONAL EDATEL UNE

Medellín Medellín

SUBTOTAL OTRAS EMPRESAS NACIONAL FEPEP FUNDACIÓN EPM JUBILADOS EMVARIAS SUBTOTAL TOTAL

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Medellín Medellín Medellín Medellín

Gestión de servicios Se relaciona el comportamiento de la base social en los últimos 5 años:

GESTIÓN HACIA LOS ASOCIADOS Con el fin de seguir brindando un servicio de calidad y eficiente se crearon mecanismos que permitieron mejorar los tiempos de espera y de atención en la sala del Edificio Inteligente, además de los tiempos de respuesta de las operaciones virtuales, pasando de gestionar solicitudes de tres a un día hábil. Permanentemente se realizaron capacitaciones y seguimiento sobre el reglamento de ahorro y crédito, fortaleciendo en los asesores las competencias de recursividad y análisis en el equipo, para brindar soluciones efectivas a los requerimientos de los asociados, detectando oportunidades de mejora y proponiendo modificaciones que permitan ajustarse a los cambios del mercado. Se continuó con la implementación del plan de polivalencia y se creó el cargo de Supernumerario, encargándose de reemplazar las vacaciones y ausencias temporales de los asesores en las diferentes sedes, y a su vez apoyando los procesos operativos internos. A través del sistema de quejas, reclamos y sugerencias los asociados ayudaron a reforzar la cultura del servicio, ya que se pudieron recibir 18 felicitaciones, 16 quejas, 7 sugerencias y 14 reclamos; inquietudes e inconformidades que nos permitieron conocer mejor sus necesidades para tomar los correctivos del caso y así seguir avanzando hacia la excelencia. De igual forma, nos permitió realizar ajustes y mejorar los procesos internos, logrando con ello brindar una mayor integralidad del mismo frente al mercado.

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Gestión de servicios Cobertura de atención El acompañamiento directo en la sede del Edificio Inteligente y nuestras sedes alternas contribuyen activamente con el mejoramiento de la calidad de vida de nuestros asociados, brindando atención directa a sus trámites de ahorro, auxilios, consultas generales y estudio de crédito. En la sede principal brindamos servicios de asesoría ofreciendo todo el portafolio financiero a 24.555 asociados, se atendieron 6.584 solicitudes de crédito por valor de $48.616 millones y se realizó una mejor gestión de servicio y oportunidad con el fortalecimiento de Canales Virtuales, el cual aumentó considerablemente, brindando comodidad, agilidad y oportunidad a las solicitudes recibidas. Con el fin de mejorar la atención y cubrir la demanda y necesidades de las sedes de EPM y UNE que se encuentran ubicadas alrededor de la sede Almacén General, se incrementó el número de días de atención, pasando de 3 a 5 días en la semana, brindando nuestros servicios a 3.956 asociados, logrando aumentar en un 35% la cobertura. En total se atendieron 1.296 desembolsos de crédito por valor de $5.272 millones. Ajustándonos a las necesidades que tienen las diferentes sedes y cambios administrativos generados en las empresas, modificamos en la sede de Balsos el horario de atención, pasando de 2 a 3 días a la semana y en la sede de Santillana de 3 a 2 días a la semana, atendiendo 2.796 asociados y gestionando 719 solicitudes de crédito, con las cuales generamos desembolsos por $5.269 millones, $1.166 millones más que el año anterior. Para fortalecer nuestro cubrimiento se desarrolló una estrategia de acompañamiento por la oficina de Bogotá a la zona Caribe, incrementando la base social a atender y mejorar el servicio demandado por los asociados de esta zona, igualmente atendió asociados en Barbosa Santander, generó 328 desembolsos de crédito por $1.909 millones, logrando beneficiar a los asociados en esas regiones. Atendiendo a las necesidades generadas en la zona de Santander y para satisfacer oportunamente la demanda de los asociados de las empresas ESSA y UNE, a partir del 20 de octubre de 2014, abrimos nuestro punto de atención en Bucaramanga, vinculando un asesor de servicios para dar soluciones integrales a esta población, evidenciándose un impacto muy positivo en los dos meses de operación, logrando la afiliación de 39 nuevos asociados y otorgando 22 solicitudes de crédito por valor de $96 millones. Dentro de nuestra estrategia de atender oportunamente y dando facilidad a toda nuestra comunidad asociada de solicitar virtualmente sus productos y servicios, mejoramos los tiempos, pasando de 3 a 1 día de respuesta, por medio de la optimización de procesos y apoyos internos en el área a este canal; esto nos permitió desembolsar 1.879 solicitudes de crédito por $7.271 millones, un 100% más que el año anterior, ya que en el 2013 el otorgamiento de créditos fue por valor de $3.618 millones, aumentando la gestión de solicitudes en 809 créditos.

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Gestión de servicios Con nuestro asesor de FEPEP Móvil, se logró un cubrimiento descentralizado para llevar los servicios del portafolio a todos los asociados en las diferentes sedes de las empresas del Grupo Empresarial EPM. El cronograma en el 2014 permitió realizar 127 visitas a las sedes en el Área Metropolitana, los municipios de Antioquia, Santander, Eje Cafetero, Valle del Cauca, Chocó, Urabá y ciudades de la Costa Atlántica y Montería, las cuales fueron programadas de acuerdo al número de asociados potenciales para vinculación y al mantenimiento de la base social actual, direccionando la promoción de los servicios de acuerdo a la información que refleja la segmentación de la sedes a visitar. Se atendieron un total de 1.980 asociados, generando 950 desembolsos de crédito por valor de $3.915 millones.

Plan comercial Con el fin de establecer una cultura comercial y de servicio en nuestro equipo de asesores, se estructuró con el área de Mercadeo un seguimiento comercial diario, que permitió tener información oportuna, controlar el presupuesto asignado tanto de colocación como de captación, revisar el comportamiento de cada una de las líneas de ahorro y crédito para tomar acciones que nos permitieron cumplir con las metas comerciales propuestas, apoyar a los asesores en el desarrollo de estrategias comerciales e implementar correctivos en la eficiencia, venta cruzada de los productos del Fondo, medir el desempeño individual y colectivo en los diferentes puntos de atención y canales de servicio, contribuyendo así al cumplimiento de los objetivos organizacionales. Paralelamente dentro del modelo construido se creó un plan de incentivos para los asesores de servicio, reconociendo su gestión comercial.

Gestión en servicio a los asociados

“El FEPEP, siempre presente para hacer posibles las cosas” Como parte del programa de fidelización y acercamiento con nuestros asociados, el FEPEP hizo presencia en la celebración de las fechas especiales. Es así como a través de tarjetas, recordatorios y pequeños detalles, el Fondo hizo presencia en días como: mes de cumpleaños, día de la mujer, día de la madre, día del padre, día del medio ambiente, mes del cooperativismo, día del amor y la amistad, navidad, entre otras. Adicional a este proceso, el FEPEP busca brindar información y garantizar que los Asociados accedan a los beneficios por ser parte de esta gran familia, recordando así su año de afiliación para acceder a los auxilios entregados por los diferentes fondos sociales.

El FEPEP hace la diferencia Dentro del programa de fidelización a los asociados, se realizaron envíos periódicos de correos electrónicos informando sobre las ventajas de pertenecer a este gran Fondo, donde además los asociados pueden tomar decisiones para el beneficio de la comunidad asociada. Nuestro Fondo de Empleados es el único que, además de ofrecer servicios de ahorro y crédito, también entrega un portafolio integral de auxilios y beneficios sociales en educación, cultura, recreación, a través de los cursos de formación y capacitación, actividades de bienestar, solidaridad, previsión y seguridad social, para así transformar la calidad de vida de los asociados y su grupo familiar.

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Gestión de servicios Tips e información para complementar la educación financiera del FEPEP Como parte integral al proceso de envíos periódicos del NOTIFEPEP, se realizaron envíos de tips y artículos con el fin de promover la educación financiera, tanto en materia de ahorro como de crédito. Algunos de los temas enviados son:

• Las premisas del ahorro. • Consejos para no caer en el sobre endeudamiento. • Por qué a los jóvenes no les rinde el dinero. • Una alternativa cuando no pueda pagar sus deudas. • Tres errores financieros frecuentes. • Si no aprende a gastar, aprenderá a sufrir. • Vale más un peso ahorrado que un peso mal gastado. • ¿Cuánto le cuesta no pagar a tiempo su tarjeta de crédito? • ¿Por dónde reducir gastos cuando las deudas ahorcan? • No le meta “Autogol” a sus finanzas.

Gestión en servicios comerciales Posterior al proceso de empalme con el cambio de integrantes del Comité de Servicios Comerciales elegido por la Junta Directiva para el período 2014-2016, el trabajo realizado por el Comité se enfatizó en el fortalecimiento de la cobertura a nivel nacional con las empresas adscritas al programa INGENIO, buscando llevar estos beneficios a los asociados que se encuentran fuera de la ciudad de Medellín. Actualmente el directorio del programa INGENIO cuenta con un total de 192 convenios, distribuidos por categorías, buscando así suplir múltiples necesidades a través de descuentos en productos y servicios de los proveedores, que alivian la economía familiar de la comunidad asociada. A continuación se describen las principales actividades realizadas a través del Comité de Servicios Comerciales:

Revisión y proposición de modificaciones al reglamento interno del comité de servicios comerciales Se realizó la revisión del Reglamento por parte del Comité 2012-2014 y se le hizo entrega al nuevo Comité, esto con el fin de proponer a la Junta Directiva las modificaciones con relación a responsabilidades y disposiciones del mismo referente a convenios y atribuciones para la evaluación y seguimientos a los mismos.

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Gestión de servicios Desarrollo para el portal web – Contador de certificados de convenios generados por este medio A través del Comité se realizó el requerimiento al área de Informática para el desarrollo de un contador de certificados expedidos a través del portal WEB www.fepep.com.co, con el fin de poder cuantificar y realizar el seguimiento a las empresas que tienen mayor nivel de aceptación y uso por parte de la comunidad asociada; esto permitirá conocer estadísticas reales de uso de los convenios comerciales más demandados y así desarrollar estrategias de mercadeo que permitan la usabilidad del mismo. Este desarrollo fue habilitado a partir del mes de mayo, obteniendo los siguientes resultados: Se generó un total de 4.909 certificados de los cuales 3.708 fueron para asociados y 1.201 para beneficiarios. La categoría más solicitada fue educación, seguida de salud y vehículo. Existe también la alternativa para que el asociado no seleccione una empresa específica, expidiendo el certificado “A quien pueda interesar”, siendo este el remitente más utilizado por los asociados para un total 3.292 certificaciones; posterior a este los generados fueron la Universidad de Medellín, seguido de la Universidad Pontificia Bolivariana y el Ceipa.

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Gestión de servicios Las 10 empresas con más certificados generados fueron: EMPRESA

CANTIDAD DE CERTIFICADOS

CATEGORIA

A QUIÉN PUEDA INTERESAR

3292

UNIVERSIDAD MEDELLÍN

504

EDUCACIÓN

UNIVERSIDAD PONTIFICIA BOLIVARIANA

313

EDUCACIÓN

CEIPA

97

EDUCACIÓN

FUNLAM

62

EDUCACIÓN

FUNDACIÓN UNIVERSITARIA MARÍA CANO

53

EDUCACIÓN

AUTOLARTE

50

VEHÍCULO

AGENCIAUTO

36

VEHÍCULO

UNIVERSIDAD SANTO TOMÁS

30

EDUCACIÓN

ESCOLME

29

EDUCACIÓN

YURUPARÍ

26

EDUCACIÓN

Investigación de convenios comerciales El Comité de Servicios Comerciales en conjunto con el área de Mercadeo, adelantó una investigación de mercado, en la cual se pudo analizar el real comportamiento que tienen otras empresas que manejan programas de convenios comerciales, con el fin de compararlos con el programa de beneficios comerciales INGENIO que tiene el FEPEP actualmente y en la que se evidenciaron los siguientes hallazgos:

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Gestión de servicios

Gracias a esta información, el Comité de Servicios Comerciales adelantará, para el 2015, la tarea de desarrollar estrategias que permitan garantizar una mayor cobertura en materia de descuentos comerciales en las diferentes categorías para los asociados y la comunidad asociada en general, además de hacer un permanente seguimiento y garantizar la correcta prestación de los servicios basados en estrategias de buen servicio y responsabilidad.

Convocatoria para nuevos convenios comerciales - Ingenio Con el fin de lograr beneficios para la comunidad asociada, el FEPEP a través de su programa INGENIO, busca permanentemente fortalecer el portafolio de convenios comerciales a través de la convocatoria anual para nuevas empresas. El proceso de inscripción se llevó a cabo desde el 26 de mayo hasta el 27 de junio de 2014. Durante este tiempo, se presentaron un total de 70 empresas, de las cuales el Comité se encuentra terminando el proceso de revisión y aprobación de estas empresas. Gracias a la ardua labor que viene implementando el FEPEP en temas de responsabilidad social empresarial, esta convocatoria se realiza en su totalidad a través de medios virtuales, donde todo el proceso de inscripción y evaluación se desarrolla a través del micrositio INGENIO del portal Web del FEPEP, minimizando así el uso de papelería impresa, la cual impacta directamente en la conservación del medio ambiente. El Comité de Servicios Comerciales reafirma la decisión de períodos anteriores en la cual se establece que las empresas pertenecientes a la categoría estética, y que tengan como extensión de su portafolio procedimientos invasivos, no harán parte del programa de convenios comerciales; dicha decisión fue tomada teniendo en cuenta los problemas que este tipo de intervenciones pueden generar a los asociados y por ende a la comunidad asociada al FEPEP.

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Gestión de servicios “Llegó el momento de ser dueño de Bancolombia” A través de la actividad “Llegó el momento de ser dueño de Bancolombia”, el FEPEP brindó un espacio para que los asociados interesados en la compra de acciones preferenciales de Bancolombia tuviesen un punto de venta e información para realizar este proceso. Durante un período de 4 días se prestó el servicio de asesoría en el punto de atención del Edificio Inteligente, además del ofrecimiento de crédito multipropósito para la compra de estas acciones. Esta actividad contó con la compra efectiva por parte de 18 asociados que compraron las acciones preferenciales, cuya inversión fue de $118.436.000

“Pricesmart – Hazte socio o renueva tu membrecía Pricesmart” Para facilitar el proceso de expedición de membrecías y entrega de las mismas, el FEPEP permitió la participación de esta empresa durante dos días en el punto de atención al asociado ubicado en el Edificio Inteligente, período en el cual se prestaron servicios de asesoría ejecutiva del producto y afiliaciones para ser socio del club de compras; adicional a este proceso, se realizó una jornada en Balsos para llevar este servicio a los asociados de UNE. El valor agregado entregado durante esta actividad fue realizar el trámite directo desde el punto de negociación y la toma de fotografía; las tarjetas se entregaron en las instalaciones del FEPEP, pagando con tarjeta crédito, débito o efectivo, evitando así el desplazamiento de los asociados al almacén y las largas filas para realizar este proceso. Al final de esta actividad se rifaron obsequios suministrados por la empresa entre los participantes de esta actividad.

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Gestión de servicios Actividades de convenios comerciales A lo largo del año se realizaron actividades con los 192 convenios comerciales que beneficiaron a la comunidad asociada, dentro de los cuales se resaltan los siguientes:

“Renueve su licencia de conducción con Andina” Como actividad complementaria al proceso de renovación de licencias de conducción para dar cumplimiento a la normatividad del gobierno nacional, en conjunto con el convenio comercial Andina de Automovilismo se realizó el proceso de renovación de licencias a través de un proceso rápido y oportuno, entregando presencialmente las licencias una vez se hizo el cambio. Esta actividad se llevó a cabo periódicamente durante la actividad “Un día en el FEPEP” para que los asociados de acuerdo a los dígitos de la cédula realizaran el cambio.

“Gran madrugón Haceb” Durante diferentes fechas del año, gracias al convenio comercial con la empresa Haceb, se llevaron a cabo actividades con descuentos especiales para los asociados al FEPEP, a través del cual se establece una fecha específica para aquellas personas que realicen compras en las diferentes salas de exhibición y accedan a los precios especiales por madrugón.

CEIPA – Conferencia: “Tendencias modernas en contaduría pública” Para las ciudades de Medellín y Bogotá se desarrolló una conferencia de carácter gratuito para los asociados y beneficiarios a través del convenio comercial establecido con la Institución CEIPA, en la cual se dio la oportunidad de actualizar a los interesados en las nuevas tendencias modernas en contaduría pública.

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Gestión de servicios “Seven and seven - Diplomado en desarrollo y crecimiento personal” A través del convenio comercial realizado con la empresa Seven and seven, el FEPEP logró beneficiar a 64 asociados a través de descuentos comerciales en los diplomados realizados en el año 2014, entregando un beneficio comercial que supera los $16 millones a través de un descuento del 10% por persona inscrita.

Un día en el FEPEP: Esta actividad de origen comercial y promocional se viene desarrollando en el punto de atención principal del Edificio Inteligente, espacio en el cual las empresas en convenio comercial promueven y dan a conocer los beneficios y descuentos que brindan a la comunidad asociada. Para el año 2014, el FEPEP ha ampliado su cobertura implementando esta actividad alternamente en el punto de atención ubicado en el Almacén General y en la ciudad de Bogotá, espacio en el cual los asociados de esta regional pueden conocer las empresas en convenio que tienen cobertura en esta zona, accediendo fácil y rápidamente a los beneficios que estas ofrecen. La programación de visitas se dio a conocer a través del boletín semanal NOTIFEPEP, espacio en el cual se dieron a conocer los contactos y ofertas especiales que ofrecen cada uno de ellos. En el año 2014 se contó con un total de 226 empresas participantes, dentro de las cuales 117 corresponden a servicios complementarios; se logró un promedio de 2.260 personas participantes entre los que se sortearon 70 premios aproximadamente.

Feria de emprendimiento Dentro del marco del Programa de Apoyo al Emprendimiento (PAE), las actividades comerciales como las Ferias de Emprendimiento, se han convertido en la principal actividad de origen comercial del FEPEP, destinando así recursos para el desarrollo de emprendedores, ya sea en calidad de asociados, beneficiarios y familiares hasta el tercer grado de consanguinidad.

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Gestión de servicios Una vez más, el Fondo se vinculó con la celebración del Día de la Familia de EPM generando espacios para el desarrollo de la Feria de Emprendimiento FEPEP, actividad comercial en la cual a través de la revisión del proceso con el Comité de Servicios Comerciales, los participantes lograron promover y comercializar los productos y servicios como unidad productiva de negocio. El FEPEP asigna de forma gratuita estos espacios a los emprendedores dentro de estas ferias, asignando los stands a través de convocatorias abiertas a la comunidad asociada. Bajo el lema “Apoyamos las buenas ideas”, esta actividad se llevó a cabo en el Jardín Botánico de Medellín el sábado 30 de agosto de 2014. El Fondo realizó una charla de sensibilización y entrega de documentación, en las cuales se tocaron temas como “Cómo participar exitosamente en Ferias” y “Cultura emprendedora” en la cual se logró impactar la totalidad de emprendedores seleccionados para participar en la Feria. En el marco de la Feria de Emprendimiento se logró la participación de 34 expositores, un aproximado de 893 asistentes que diligenciaron el volante de recorrido que a su vez participaron en la rifa de los diferentes obsequios entregados por los mismos participantes. Las ventas reportadas por los emprendedores sumaron más de $19.694.600.

Feria de Emprendimiento, fiesta de la familia EPM, 30 de agosto de 2014

Feria de Emprendimiento, fiesta de la familia EPM, 30 de agosto de 2014

Feria de Emprendimiento, fiesta de la familia EPM, 30 de agosto de 2014

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Gestión de servicios Feria comercial “Descuéntalo” Bajo el lema “Madrúgale a la navidad con la feria Descuéntalo”, se ofrecieron alternativas a los asociados para las compras de navidad a través de una actividad comercial con beneficios y descuentos preferenciales, el Comité de Servicios Comerciales recibió una propuesta para hacer parte de la primera muestra comercial del sector cooperativo y solidario a través de la Feria Descuéntalo. Esta actividad se llevó a cabo el 22 y 23 de noviembre de 2014 en el Pabellón Blanco de Plaza Mayor; se contó con la participación de 54 empresas participantes, de las cuales 21 empresas hacen parte del programa comercial INGENIO y 8 empresas participaron en la convocatoria INGENIO 2014. Durante el marco de esta actividad ferial participaron los siguientes fondos de empleados: Fondo de Empleados de Bancolombia – FEC, Fondo de Empleados de Manpower, Metrofem y Fedevegas. Gracias a la gestión adelantada por el Área de Operaciones y Servicios se realizaron un total de 35 créditos por valor de $23.904.734, con un promedio de desembolso de $680.000 por asociado. A su vez se liquidaron ahorros por valor de $575.760 y se aprobaron 135 órdenes para 36 proveedores. Para el desarrollo de esta actividad comercial, se aprobó por parte de la Administración del FEPEP la asignación de un crédito inmediato, otorgando a los asociados un cupo de $1.000.000 por día sin consultas en centrales de riesgo, validando únicamente el endeudamiento interno. La entrada a esta actividad fue de carácter gratuito, en la cual se sortearon bonos por valor de $100.000 entre los asociados del FEPEP, asistentes a esta actividad, los cuales fueron válidos para compra dentro de la misma actividad ferial.

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Gestión de servicios Expedición de certificados físicos Durante el año 2014 se generó un total de 40 certificaciones físicas impresas, las cuales fueron tramitadas a través de la recepción en el punto de atención al asociado principal del FEPEP - Edificio Inteligente; de acuerdo a las solicitudes realizadas, 38 corresponden a trámites para la obtención de beneficios y descuentos comerciales en la categoría de educación y 2 para vehículos.

Beneficios entregados a la comunidad asociada

Educación y vehículos: Para la categoría de educación (tanto formal como no formal), se generaron beneficios que superan los $425 millones de pesos. En la categoría de vehículos se entregaron beneficios que ascienden los $600 millones, en la cual el mayor peso y participación se ve reflejado en los descuentos comerciales otorgados por la compra de vehículos nuevos en los diferentes concesionarios con los que el Fondo tiene convenio; estos descuentos fueron entregados en ciudades principales donde se extiende la cobertura de los convenios como Medellín, Bucaramanga y Manizales.  

SERVICIO DE AHORRO Y CRÉDITO

En el FEPEP los servicios de ahorro y crédito, además de la gestión social, constituyen los ejes centrales de nuestra labor diaria, encaminada a mejorar la calidad de vida y el bienestar permanente de los asociados y sus familias; por ello, se monitoreó permanentemente las tasas de interés de los sectores solidario y financiero, con el fin de seguir reconociendo una rentabilidad atractiva a los asociados ahorradores y tasas blandas a los deudores, convirtiéndose en la mejor opción integral del mercado para los empleados del Grupo Empresarial EPM. Varios factores impactaron la dinámica de los servicios de ahorro y crédito, tales como: la variación de la DTF y del IPC, el incremento de las tasas de captación y disminución de las tasas de colocación del mercado, y el nivel de endeudamiento de los asociados. A continuación presentamos los resultados detallados de estos servicios:

Ahorro Promover y fomentar la cultura del ahorro entre nuestros asociados es una responsabilidad que asumimos con compromiso, porque sabemos que en la medida en que se fortalece, se convierte en un respaldo muy importante para los asociados y sus familias.

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Gestión de servicios Al respecto, se refleja una buena dinámica de las captaciones, en especial en CDAT. Los destacados crecimientos en esta materia son una señal clara de confianza de los asociados, sumada a niveles de remuneración, vía tasa de interés, que cubren adecuadamente las expectativas de éstos. Igualmente, la evolución en el ahorro hace que la gestión para consecución de recursos de captación mejore, a partir de la toma de conciencia de que ello implica una mayor eficiencia económica y posibilidades de valorizar el patrimonio del FEPEP. El porcentaje de ahorradores a diciembre 31 es bastante representativo, lo que muestra la cultura de ahorro de los asociados, como puede observarse en la siguiente gráfica:

De la totalidad de asociados, el 26% son exclusivamente ahorradores y no tienen ningún crédito, sin embargo el 3% corresponde a los asociados que tienen un endeudamiento superior al 50% de su salario y, por ende, no pueden tomar ningún crédito; el 23% efectivamente sí tienen capacidad de ahorro y no han requerido crédito en el FEPEP. En cuanto a la remuneración de los diferentes productos, los CDAT mostraron una tasa promedio del 6.79%, es decir, 74 puntos básicos por encima con respecto a la DTF promedio del año del 4.05%. En el año se realizaron diferentes acciones encaminadas a la cultura del ahorro como campañas, mensajes educativos y divulgación del estudio comparativo de este servicio con el mercado, con el fin de que los asociados comenzaran a construir paso a paso un mejor futuro sin prometerles fórmulas mágicas de multiplicación del dinero de manera fácil, rápida y con rentabilidades que escapan a cualquier análisis financiero. En esta oportunidad el FEPEP fue insistente en convocar a la comunidad asociada a que realizara un plan sistemático de ahorros, de tal manera que en el futuro pudieran materializar sus proyectos económicos y sociales.

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Gestión de servicios La permanente confianza de sus asociados en el Fondo, le permitió un crecimiento sostenido de los ahorros, los cuales cerraron con un saldo de $97.723 millones, lo que corresponde a un crecimiento de 14%. El CDAT tuvo un crecimiento del 21% cuyo saldo ascendió a 36.744 millones de pesos Los saldos de las diferentes líneas de ahorro a diciembre 31, son los siguientes:

El crecimiento de los CDAT obedece a las excelentes tasas con respecto a las del mercado. A pesar de presentar una tasa promedio ponderada de cartera de 59 pbs menos que el año anterior, la colocación de créditos presentaron un cumplimento del 128%, lo que permitió que los ingresos por la cartera se ubicaran en línea con nuestras estimaciones en un 98.5%.

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Gestión de servicios La disponibilidad de recursos para una mayor colocación de créditos obedeció a la mayor captación de ahorros, en especial en CDAT. Las captaciones presentaron el siguiente comportamiento:

Los costos ascendieron a $5.107 millones, con un crecimiento del 19% y un cumplimiento del 103%. Por concepto de los costos por ahorros ascendieron a $4.689 millones con una ejecución presupuestal del 103%. Si bien es cierto que los costos se vieron impactados por la menor DTF, también se afectaron por la mayor IPC y por una mayor captación, en especial de CDAT.

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Gestión de servicios Crédito La participación de asociados en las líneas de crédito se muestra a continuación:

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Gestión de servicios El FEPEP brinda a sus asociados varias líneas de crédito especializadas, para atender la solución de diferentes necesidades. En 2014 se atendieron 11.905 solicitudes de créditos por valor de $73.041 millones en efectivo, mostrando un crecimiento respecto al año anterior del 12%. El valor de los desembolsos por créditos se comportó como a continuación se detalla:

De otro lado, preocupados por el alto pasivo de algunos empleados del Grupo Empresarial EPM, que adicionalmente están pagando altas tasas de interés en condiciones muy exigentes, se decidió asignar $8.513 millones para 872 créditos de compra de cartera, con el fin de facilitar a los asociados disminuir el porcentaje de endeudamiento y mejorar su liquidez a través del pago de una menor cuota periódica a una baja tasa de interés.

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Gestión de servicios La cartera creció un 17%, pasando de $121.674 millones en diciembre de 2013 a $141.839 millones en diciembre 31 de 2014, según el siguiente detalle:

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CONTACTO CON LOS ASOCIADOS

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Contacto con los asociados CAMPAÑAS Pago de impuestos Pensando en el bienestar de nuestra comunidad asociada y con el fin de facilitarle el pago de las obligaciones por concepto de impuestos, El FEPEP envió diferentes comunicados a través de medios virtuales, recordando a los asociados la disponibilidad de la línea de crédito “Pago de impuestos” orientada al pago de estas obligaciones tributarias. Durante esta difusión se recordaron características específicas de la línea como los montos y los plazos.

CRÉDITO Crédito de turismo “Disfruta de tus vacaciones con las bajas tasas del crédito de turismo que sólo te ofrece el FEPEP”. Durante el mes de mayo se realizó el envío de correos masivos para promover la línea de crédito de turismo, recordando a los asociados la facilidad de acceder a esta línea durante la temporada vacacional. A través de esta promoción se recordó a los asociados las diferentes alternativas de acceder a este crédito a través de la línea Turismo Porción Terrestre.

Crédito de vivienda a largo plazo El FEPEP en aras de tener condiciones acordes a las que el mercado ofrece, realizó una modificación a su reglamento de Ahorro y Crédito, la cual comenzó a regir a partir del mes de septiembre de 2014, a fin de ajustar las tasas de interés y las condiciones generales de dichos créditos. Se realizaron modificaciones en el crédito de vivienda individual a largo plazo, en el cual se elimina la diferenciación entre vivienda nueva y usada, modificando la tasa de interés. Así mismo, se modificó la condición que limita el acceso a esta línea a quienes no tengan a su nombre a su cónyuge o compañero (a) permanente, ninguna vivienda registrada. Con relación al crédito de consumo inmobiliario, se elimina la diferenciación entre vivienda nueva o usada, modificando también las tasas de interés de acuerdo con el plazo elegido para el crédito.

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Contacto con los asociados Crédito de vehículo a gas Durante el mes de septiembre, el FEPEP comunicó a los asociados el regreso de la alternativa para el crédito de vehículo a gas, con la facilidad de financiación a una tasa de interés del DTF, cupo hasta por 8 veces la suma de los aportes sociales y el ahorro permanente, con un cupo máximo de 80 SMMLV y con plazo máximo de 6 años. Se dieron a conocer los beneficios tanto económicos como ambientales de la conversión a Gas Natural Vehicular o adquirir vehículo nuevo o usado con este tipo de combustible. Se recordó a los asociados las alternativas de los diferentes talleres autorizados para hacer la conversión, mediante la facilidad de financiación que el FEPEP ofrece a los asociados.

Crédito multipropósito

“Ahora te damos 6 años para que hagas tus sueños realidad” En los cambios de reglamentación de Ahorro y Crédito realizados en el 2014, se modificó el plazo para el crédito multipropósito, ampliando a 6 años el tiempo para el pago de esta obligación, alivianando la cuota periódica del asociado de acuerdo al plazo elegido. Esto permitió liberar el endeudamiento de algunos asociados refinanciando sus obligaciones por un año más.

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Contacto con los asociados OTRAS CAMPAÑAS Programa de incentivos comerciales - Cumple y gana Para el año 2014, en conjunto con las áreas de Mercadeo y Operaciones y Servicios, el FEPEP montó un modelo se seguimiento comercial con el fin de medir y hacer seguimiento permanente al comportamiento tanto de captación como de colocación en las diferentes líneas. La construcción de este modelo permite a la Administración realizar un análisis y evaluar el comportamiento real teniendo en cuenta variables como: asesores, puntos de atención, regionales y empresas, esto con el fin de cuantificar los resultados de la organización y así desarrollar en conjunto estrategias que permitan y garanticen el cumplimiento de los objetivos organizacionales. Para el mes de febrero se lanza dentro del equipo de asesores de servicios el programa “Cumple y Gana”, actividad que generó incentivos para el personal de atención al asociado, en el cual se realizaron actividades y premiaciones periódicas de acuerdo al cumplimiento en el presupuesto comercial asignado para cada uno de ellos. Este modelo permitió garantizar el cumplimiento general, tanto para la captación, como para la colocación de los recursos en el año 2014.

BENEFICIOS SOCIALES – “EL FEPEP ES TUYO, ES DE TODOS” El desarrollo de esta divulgación de beneficios sociales comenzó en el mes de agosto con un mailing de expectativa, realizando periódicamente el envío de mailing segmentados por tipos de auxilios hasta el mes de noviembre; cada mes el asociado recibió en su correo electrónico diferentes piezas de beneficios sociales, las cuales les recordaron los beneficios a los cuales tienen derecho por hacer parte de este gran Fondo. La estrategia desarrollada para esta comunicación se enfocó en dar a conocer a los asociados que como dueños del FEPEP, recibirán claves que los conducirían a un mundo lleno de bienestar. Basados en consignas como “Más beneficios sociales, más inclusión para los asociados, más bienestar para la familia, más para hacer posibles las cosas”, el FEPEP además de ofrecer servicios de ahorro y crédito, mejora la calidad de vida de la comunidad asociada.

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Contacto con los asociados

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Contacto con los asociados EVENTOS Aniversario del FEPEP Bajo la consigna “Seguiremos trabajando incansablemente para hacer posibles las cosas”, en el mes de septiembre, el FEPEP celebró su aniversario 27, entregando a la comunidad asociada en las diferentes sedes de Medellín y el Área Metropolitana, un pequeño detalle como muestra de agradecimiento por hacer parte de este gran Fondo.

Homenaje a jubilados EPM El pasado 19 de agosto de 2014 se realizó la celebración del homenaje anual a los Jubilados EPM en Plaza Mayor, para lo cual el FEPEP se vinculó nuevamente en esta actividad. Para esta versión contribuyó con una función artística llamada “Fusión Trova y Canto”, en una actividad flashmob en donde los trovadores y el cantante, ubicados previamente dentro del público de manera espontánea, interactuaron con los asistentes, fusionando la trova y el canto para hacer de este espacio un momento divertido con el elemento sorpresa. Esta fusión estuvo a cargo de los trovadores Vidabuena y Carmelo, y la voz imitadora de Juan Gabriel. Adicionalmente se rifaron 3 sartenes, 2 hornos y 3 bonos de cabaña para 7 personas un fin de semana para la Sede Recreativa el Trapiche. A cada asistente, mesa por mesa, se les entregó una tarjeta de vinculación por parte del FEPEP.

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Contacto con los asociados Aniversario 55 - Proveeduría El 5 y 6 de septiembre se realizó la celebración de los 55 años de la Proveeduría, para lo cual el FEPEP se vinculó con esta actividad a través de un stand de divulgación de la Sede Social y Recreativa El Trapiche, con imagen visual, entrega de información y promoción de la sede, además de convidar guarapo a los visitantes y asistentes en general. Se desarrolló un juego a través del cual los participantes pudieron ganar obsequios y bonos de descuento para días de sol con estadía. Se contó con un total de 272 participantes durante los días de la muestra comercial.

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Contacto con los asociados Novenas de navidad – Grupo Empresarial EPM Como parte de las relaciones con el Grupo Empresarial EPM, el FEPEP se vinculó con la participación del coro Fundación Artística Azul y Sol, desde el 17 al 23 de diciembre, participando en cada una de las novenas navideñas realizadas por las diferentes vicepresidencias. Con esta muestra artística los niños participaron en esta especial fecha, haciendo sentir el espíritu de la navidad a través de su puesta en escena y sus melodiosas voces.

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Contacto con los asociados Proceso de entrega de regalos de navidad Para el FEPEP es muy gratificante la satisfacción de su comunidad asociada, motivo por el cual entregó a cada uno de sus asociados el regalo de fin de año. Para el año 2014 la Junta Directiva del Fondo aprobó la entrega de dos regalos por asociado, los cuales consistieron en una nevera portátil, elaborada en material resistente, durable y liviano para un fácil desplazamiento, y una batería recargable o banco de poder para teléfonos inteligentes, tabletas y reproductores multimedia. Del 1 al 19 de diciembre se realizó dicha entrega, actividad que se llevó a cabo en el vacío central - 2 costado Norte del Edificio EPM, a los asociados de Medellín y el Área Metropolitana. Posterior a esta fecha se continuó con la entrega en la oficina principal del FEPEP ubicada en el piso 0 del Edificio Inteligente. Para los asociados ubicados en las diferentes regiones del país, se desarrolló una estrategia en conjunto con los voceros estratégicos de cada una de las regiones, logrando así la efectividad y asegurando la entrega oportuna de los regalos a los asociados. El total de asociados que reclamaron obsequios en el Edificio Inteligente fue de 5.728, de los cuales 441 fueron jubilados. Se realizaron 27 envíos a filiales y regiones que corresponden a 2.658 neveras y 2.666 baterías, en EMVARIAS se entregaron 90 regalos, para un total de 8.476 entregas efectivas. El potencial de asociados a esta fecha era de 8.735 y se entregaron 8.476, logrando una efectividad de entrega del 97%. En su mayoría se entregaron personalmente, sólo 71 fueron reclamados con poder.

EMPRENDIMIENTO Programa de Apoyo al Emprendimiento (PAE) EL FEPEP continuó en el 2014 con el Programa de Apoyo al Emprendimiento (PAE), teniendo a la Caja de Compensación Familiar Comfama como operador. Se dictaron 3 cursos de emprendimiento tradicional y dos diplomados de oportunidad, subsidiados en un 100% por el FEPEP a través del Fondo de Desarrollo Empresarial. En total fueron 66 asociados y beneficiarios los que realizaron el curso y 42 que participaron en el diplomado, fortaleciendo así el desarrollo de competencias y la mentalidad de emprendedores, a fin de que logren llevar a cabo a la estructuración del plan de negocio, la identificación de oportunidades de negocios y la modelación de nuevas oportunidades.

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Contacto con los asociados ACTIVIDADES ADICIONALES Servicios complementarios A través de los convenios institucionales de servicios complementarios, fue posible facilitar el acceso a beneficios económicos en medicina prepagada, atención médica pre-hospitalaria y servicios exequiales a los asociados y su grupo familiar, por medio de reconocidas entidades prestadoras de dichos servicios. • Previsora Vivir - Los Olivos: los beneficios superan los $12 millones, distribuidos en las 5.987 personas beneficiarias de este servicio. • EMI: actualmente esta entidad cuenta con un total de 4.157 afiliados, los beneficios que recibieron los asociados adscritos a este convenio ascienden los $88 millones. • Salud Colpatria: en este servicio se encuentran afiliados 36 personas, de los cuales los asociados obtuvieron un beneficio de $49 millones aproximadamente. • Willis: cuenta con 5 asociados, se les realiza deducción por pólizas de vida, para un total de 12 adscritos a este servicio, las pólizas fueron renovadas con Suramericana. Para los demás servicios complementarios como Colsánitas, Coomeva y Suramericana, los beneficios superan los $620 millones de pesos con más de 1.000 usuarios. En conjunto, el FEPEP beneficia a través de los servicios complementarios alrededor de 11.192 personas entre asociados, beneficiarios y grupo familiar; el ahorro mensual transferido a estos usuarios por los prestadores de servicios complementarios, en promedio mensual fue de $149 millones, consolidando en el año un beneficio que asciende a $1.796 millones. En la recepción del FEPEP se revisa el poder de endeudamiento de cada asociado que desea inscribirse a estos servicios complementarios; a la persona que está por encima del 50% no se autoriza su deducción. El cuadro muestra la cantidad de autorizaciones que se realizaron durante el año 2014.

EMI

337

COOMEVA

44

SURAMERICANA

22

COLPATRIA

3

COLSANITAS

3

TOTAL

64

409

Contacto con los asociados Impacto gestión social El FEPEP entrega a sus asociados múltiples beneficios de tipo social, que representan una importante transferencia solidaria de alto impacto en su mejoramiento de calidad de vida por $14.947 millones, según el siguiente detalle (cifras en millones): • Aporte directo (auxilios) $2.048 • Educación, cultura y recreación $780 • Previsión y seguridad social $837 • Solidaridad $265 • Auxilios Felipe $104 • Donaciones Servimos $62 • Actividades culturales, educación y recreación

$737

• Recursos liberados $11.062 • Ahorros (Mayores intereses reconocidos) $902 • Créditos (Menores intereses cobrados) $10.160 • Convenios comerciales (horro en compras y servicios) $1,100 • Vehículo $600 • Educación $500

Parqueadero El FEPEP cierra el 2014 con la administración de 766 celdas del edificio EPM, de las cuales 518 son celdas cubiertas y 248 celdas descubiertas; 2 son de personas con discapacidad, facilitadas temporalmente. Se tienen a diciembre 184 celdas compartidas, 374 celdas fueron cedidas temporalmente, 78 devueltas y reasignadas a las personas en lista de espera que en su total suman 844. Por invitación de EPM a partir del mes de enero del 2015, el FEPEP asume la administración de los tres parqueaderos externos con un total de 410 celdas descubiertas, de las cuales 7 son de discapacitados y 113 de motocicletas. Fueron asignadas 333 celdas de vehículo y 50 celdas de motocicleta, para el cobro mensual entre las personas vinculadas al grupo EPM que trabajan en el Edificio Inteligente. La asignación se realizó a través de sorteo en el mes de diciembre. El resto de celdas se asignan para cobro por día o por hora.

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Contacto con los asociados El Trapiche La sede social y recreativa el Trapiche atendió durante el año 2014 un total de 9.220 personas, de las cuales el 72% (6.635) se hospedaron en cabaña, 21% (1.951) para día de sol y 7% (634) utilizaron los servicios de salón social. Para la promoción de los servicios y tarifas ofrecidas por la sede recreativa, se hizo presencia en las Ferias de Emprendimiento de EPM y UNE, en los 55 años de la Proveeduría, en la Feria en EMVARIAS y en la Feria Descuéntalo. La Junta Directiva, luego de evaluar el comportamiento histórico de los ingresos de la sede y de verificar que en los últimos años la mayoría de usuarios no correspondían a comunidad asociada al FEPEP, decide dar por terminado el contrato de comodato celebrado con EPM. La decisión se toma además, por el alto estado de deterioro de las instalaciones, que de incurrir en los gastos de reparación que ésta requiere, tendrían que ser asumidos en su totalidad por el FEPEP. A partir del 24 de enero de 2015 se cierra la prestación del servicio y se procede a entregar en donación los muebles y enseres propiedad del FEPEP a 19 organizaciones sociales previamente seleccionadas y estudiadas por el Comité de Solidaridad. Las entidades beneficiadas fueron: • • • • • • • • • • • • • • • • • • •

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Corporación casa hogar Ángeles custodios (La Ceja) Corporación Superarse (Medellín). Fundación Casa de la chinca (Medellín). Institución educativa de trabajo San José, Congregación terciarios capuchinos (Bello). Fundación Cultivando sonrisas (Medellín). Fundación Reina madre salva a la niñez con cáncer (Medellín). Centro de bienestar del anciano asilo San Joaquín (Entrerríos) Corporacion Refugio de paz (Corregimiento de Santa Elena) Hermanas de la Providencia social cristiana (Rionegro) Hogar El buen samaritano (Barbosa) Centro comunitario Don Bosco (Rionegro) Fundación Hebe (Girardota) Hogar juvenil campesino (Barbosa) Centro de bienestar del anciano San José (Marinilla) Fundación Pan y amor por Colombia (Medellín) Fundación Camino, esperanza y progreso (Medellín) Hermanas Pequeñas apóstoles de la redención- Aldea Pablo VI. Fundación Medellín amiga (Medellín) Centro de bienestar del anciano (Maceo)

Contacto con los asociados

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GESTIÓN FONDOS SOCIALES

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Gestión fondos sociales BALANCE FONDOS SOCIALES El FEPEP viene fortaleciendo sus programas de bienestar al asociado y trabajando en los últimos años por lograr un mayor cubrimiento a nivel nacional. Se administran tres fondos sociales que son provisionados con una parte de los excedentes anuales y con apropiaciones mensuales, por medio de los cuales se ejecutan programas de solidaridad, educación, recreación, cultura y, previsión y seguridad social. En auxilios, el FEPEP ha entregado en los últimos 6 años $8.876 millones, representados en auxilios, de los cuales 23.910 se entregaron en el 2014 por valor de $1.882 millones.

En el 2014 fueron destinados $186 millones en el pago de auxilios por copago médico; $30.5 millones para cirugía láser, $1.9 millones para tratamiento extenso, $143.8 millones por concepto de montura de lentes y $474.4 millones se otorgaron para tratamientos odontológicos. En total se entregaron 5.004 auxilios a 2.342 asociados por valor de $837 millones. Con relación al período 2014, no se presenta una variación significativa en el número de auxilios entregados, por el contrario en los valores reconocidos que se incrementa en 15.39 %.

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Gestión fondos sociales Se identifica un crecimiento alto en el reconocimiento de auxilios odontológicos, las solicitudes en este tipo de auxilios ha venido creciendo desde el año 2013, debido a los cambios que tuvo el reglamento.

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Gestión fondos sociales FONDO DE SOLIDARIDAD A través del fondo de solidaridad, el FEPEP ha logrado acompañar a sus asociados y beneficiarios en los momentos más difíciles, como lo es la pérdida de un ser querido o situaciones calamitosas en el hogar. En el 2014 se entregaron $264.9 millones, representados en 101 auxilios distribuidos en 18 auxilios de fallecimiento de asociados por valor de $73.9 millones, 13 auxilios de fallecimiento de beneficiarios por valor de $40 millones, 70 auxilios de calamidad por valor de $151 millones. Se otorgaron 6 créditos de calamidad doméstica sin interés de financiación por valor de $20.825.182 . Adicional a esto, se entregaron 24 créditos sociales por valor de $96.323.065 a una tasa de la DTF-1.

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Gestión fondos sociales FONDO DE EDUCACIÓN, CULTURA Y RECREACIÓN En el 2014 el FEPEP realizó una inversión de $1.516 millones en la entrega de auxilios educativos y en actividades de educación, recreación y cultura promovidas desde el Comité de Educación. Se entregaron 18.805 auxilios de educación, de los cuales 4.681 fueron para asociados y 14.124 para beneficiarios. El valor otorgado en auxilios ascendió a $780 millones. En comparación con el año 2014, el número de auxilios entregados disminuyó en 1.47% y el valor entregado aumentó en 3.33%.

Durante el 2014 se desarrolló una variada programación en educación, recreación y cultura y se trabajó por brindar un mayor cubrimiento a nivel nacional, teniendo en cuenta la actual base social del FEPEP, beneficiando así a 18.641 asociados y beneficiarios desde las áreas de promoción, formación, capacitación, recreación y cultura.

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Gestión fondos sociales Promoción El programa Familia en Valores, en su nueva etapa virtual, continúa trabajando en el fortalecimiento y posicionamiento de la página web Caja Abierta www.cajaabiertafepep.com; como espacio pedagógico, lúdico y educativo para los beneficiarios entre los 5 y 15 años, contribuyendo a su formación en valores, solidaridad y ciudadanía. En el proceso inicial 3.500 niños y jóvenes recibieron libreta promocional que invitaba a navegar; 768 niños hoy están inscritos participando activamente en la página; 125 premios se entregaron entre los participantes activos; Solinet promovió la campaña social a través de Caja Abierta; la página es utilizada como estrategia educativa en instituciones y colegios, lo que la lleva a ser una herramienta de proyección social. El reto en el 2015 es lograr un mayor posicionamiento e incrementar la base actual de navegación.

Formación El semillero de liderazgo infantil y juvenil Solinet, nació en el 2005 como un programa de oratoria que luego se transformó en un proyecto de formación de líderes para el cambio gestado por el Fondo de Empleados de EPM, que desde su creación ha buscado el desarrollo integral del liderazgo en los niños y en los jóvenes; esa fuerza renovadora capaz de lograr transformaciones a partir de acciones simples que construyan tejido social, promuevan la solidaridad y motiven la participación ciudadana, desde los escenarios social, económico, político y familiar. El semillero cuenta con la participación de 157 niños y jóvenes agrupados por edades: exploradores, sembradores, investigadores y gestores. Cuenta a su vez con la participación promedio de 150 padres de familia que asisten a los talleres de padres. En el 2014 la Caja de Compensación Familiar COMFAMA fue el operador del programa; desde entonces se han programado diversas actividades que potencializan el liderazgo de los jóvenes participantes del programa. El FEPEP continúa apoyando la Red Juvenil Solidaria, proyectando el trabajo de Solinet y logrando la integración solidaria con otras entidades del sector cooperativo que desarrollan procesos con jóvenes. El programa Familia Viva, a través de conferencias, brindó un espacio de encuentro, reflexión e interacción en temas y problemáticas actuales para fortalecer las relaciones de familia, los valores y la motivación personal. Entre los principales logros, está el de mayor cubrimiento y cobertura que permitió llegar a otras sedes en los municipios de Antioquia y algunas ciudades. Se contó en este programa con la participación total de 1.135 asistentes.

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Gestión fondos sociales Las conferencias dictadas fueron:

LUGAR

TEMA Aprendiendo a ser feliz

Área Metropolitana del Valle de Aburrá (Regionalización, EMVARIAS, algunas Subestaciones y despachos, EDATEL)

Una y mil razones para amarnos

Urabá, Norte y Bajo Cauca, Oriente, Occidente, Suroeste, Nordeste y Magdalena Medio

Aprendiendo competente

Quibdó

Aprendiendo a ser feliz

Cali

Aprendiendo a ser feliz

Bogotá

Aprendiendo a ser feliz

La Ventaja de ser feliz como estrategia de éxito personal, familiar y laboral a

ser

Conferencia “Una y Mil Razones para Amarnos”, 28 de mayo de 2014

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feliz

y

financieramente

Gestión fondos sociales Capacitación En el 2014 se otorgaron 436 subsidios educativos, 218 por semestre, por valor de $462.000 cada uno, entregado a beneficiarios de asociados que se encontraban adelantando su primera carrera técnica, tecnológica o universitaria; el valor total entregado fue de $201.430.000, $100.716.000 por semestre. El programa SER brindó formación a los asociados y sus beneficiarios en temas de desarrollo personal, afianzamiento de competencias y adquisición de nuevos saberes prácticos y manuales. En total se beneficiaron 1.193 personas.

LUGAR

TEMA Inteligencia emocional PNL Presupuesto familiar y prosperidad Actualización Tributaria declaración de Renta personas naturales Optimización y manejo del tiempo libre

Área Metropolitana del Valle de Aburrá

Inteligencia emocional y relaciones interpersonales Comunicación asertiva y trabajo en equipo Taller de moños y empaques Taller elaboración centro de mesa navideño Taller de elaboración de tarjetas navideñas

Santander (Bucaramanga y Taller elaboración de manillas Barrancabermeja) Curso: arreglos navideños Rionegro Curso de bisutería Urabá Inteligencia emocional Norte y Bajo Cauca, Oriente, Nordeste y PNL Magdalena Medio Cartagena Taller asado de lomo fino Bogotá Taller elaboración de pizzas

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Gestión fondos sociales

Conferencia “La Magia de la PNL”, 7 de junio de 2014

Cultura En el programa Noches de Color se celebró el día de padres en el mes de junio con la presentación de Carlos Arturo “El señor del bolero” y el Grupo Salpicón, realizado en el Teatro de la Universidad de Medellín, con una participación de 1.234 personas.

Celebración día de padres, 11 de junio de 2014

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Gestión fondos sociales El FEPEP se vinculó al XVIII Encuentro Nacional de Tiple organizado por Cortiple, contó con la asistencia de 213 personas.

Festival del Tiple, 31 de julio de 2014

En diciembre los asociados y sus familias disfrutaron del encanto, la magia y la alegría del Musical “Un cuento de Navidad”, presentado por la Agrupación Musicreando. Se realizaron dos funciones con una participación total de 2.950 asistentes.

Concierto de navidad, 5 de diciembre de 2014

El programa Noches de Color contó en el 2014 con un total de 4.397 asistentes en las diferentes actividades programadas.

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Gestión fondos sociales Recreación En el programa Vida Sana, se realizaron las caminatas ecológicas y el Ciclopaseo para el aprovechamiento del tiempo libre en armonía con la naturaleza. También, se programaron otras actividades como conferencias, taller de baile y turismo sanador, que permitieron a los asociados y beneficiarios asumir hábitos de vida saludable. En estas actividades participaron 1.165 personas. LUGAR

TEMA Caminata: Don Matías Caminata: Barbosa

Caminata: Santiago - Cisneros Área Metropolitana del Valle de Caminata: Retiro Aburrá Ciclopaseo en Rionegro Taller de baile Turismo sanador en El Trapiche Conferencia: Prevención del estrés Santander: Bucaramanga

Conferencia: Estrés, relajación y autocontrol Conferencia: Trabajo bajo presión, resultados y manejar el estrés

Bogotá

Caminata al Encenillo

Ciclopaseo, 9 de noviembre de 2014

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como lograr los mejores

Gestión fondos sociales Los asociados jubilados disfrutaron de la integración del programa recreativo realizado en Jericó, 348 asociados jubilados y beneficiarios participaron de esta actividad.

Caminata de los jubilados en el municipio de Jericó, 3 de septiembre de 2014

El día de la Familia FEPEP se celebró en el Área Metropolitana con el Carnaval de los Niños y la Familia, realizado nuevamente en Comfenalco Guayabal, en esta oportunidad con una temática alusiva al Mundial de Fútbol 2014 y una programación variada para todas las edades. Se contó con la masiva participación de 4.290 personas.

Carnaval de los Niños y La Familia FEPEP, 26 de abril de 2014

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Gestión fondos sociales Para otras regiones dentro de la oferta de recreación, se entregaron pases para parques recreativos y de diversión, obras de humor, chirimía, zoológico y cine. En total 1.138 participantes se beneficiaron en las diferentes regiones en donde se realizaron las respectivas convocatorias: Urabá, Norte y Bajo Cauca, Oriente, Santander (Socorro, San Gil, Barbosa y Bucaramanga), Cali, Cartagena, Barranquilla, Bogotá, Manizales, Armenia, Pereira y Quibdó.

FONDO ESPECIAL SOLIDARIO PARA LA EDUCACIÓN FELIPE El otorgamiento del auxilio FELIPE para los beneficiarios de quienes contribuyen a este fondo, se efectúa a partir del momento en que el asociado fallezca o sufra una incapacidad igual o superior al 50%, que le impida continuar con el desempeño de su labor. De 2.215 asociados 3.611 tienen inscritos a sus hijos a dicho fondo, por lo cual en el 2014 se beneficiaron 41 niños y jóvenes de los cuales uno es de primaria, dos de bachillerato y 38 estudiantes universitarios.

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Gestión fondos sociales PROYECCIÓN A LA COMUNIDAD Servimos – Juntos servimos a la comunidad Durante el proceso de la entrega de regalos de fin de año del 1 al 31 de diciembre de 2014, el FEPEP adelantó la campaña para la recolección del Fondo SERVIMOS, logrando una vinculación de 1.175 aportantes, de los cuales se logró una captación por única vez de $15.001.000 y $252.000 de aportes periódicos, de acuerdo la frecuencia de pago de cada asociado. Para esta versión el FEPEP entregó a los aportantes un papel semilla sembrable, a través del cual el asociado pudo contribuir con el medio ambiente a través del proceso de plantación de la misma. Adicional a este proceso, se realizó la venta de las cajas contenedoras de los regalos de navidad, actividad que permitió recaudar un total de $418.000 que fueron asignados para este Fondo.

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GESTIÓN FINANCIERA

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Gestión financiera A pesar de que en 2014 la actividad económica global mostró un dinamismo moderado y aunque siguieron observándose altos niveles de volatilidad y de aversión al riesgo, el sector financiero colombiano no ha presentado síntomas de crisis, manteniendo unos positivos indicadores de fortaleza y solidez, niveles de solvencia adecuados, una sólida base, depósitos domésticos estables y baja dependencia al fondeo en el mercado de capitales o recursos externos, niveles adecuados de provisiones y de calidad cartera, baja o nula exposición a productos financieros complejos. El año 2014 continuó siendo especial por el impacto en la economía colombiana por múltiples factores internos y externos. Durante el año 2014 los mercados financieros en Colombia se vieron afectados por los cambios en el entorno internacional y nacional y por las condiciones socioeconómicas y políticas que impactan el desarrollo del país. Los siguientes canales incidieron en la economía colombiana: el comercio internacional y términos de intercambio, la inversión extranjera directa (IED) y las remesas y el sistema financiero. La inflación cerró en 3.66%, superior a lo esperado por el gobierno nacional y por el mercado, producto del fenómeno de la niña, las expectativas de la materialización del fenómeno de El Niño y su impacto sobre los alimentos, la energía y los regulados. A lo anterior se suma los bajos precios del petróleo, que ha estado en un vaivén, ya que a más caída del crudo menos divisas entraron al país, adicional de las decisiones tomadas por la Reserva Federal de EEUU al subir las tasas de interés, restando liquidez a la economía Colombiana, afectando la tasa de cambio en una significativa depreciación del COP que se ha dado en un contexto de alto dinamismo de la demanda interna, ocasionando presiones alcistas derivadas de dicha fuerte depreciación. El 20% de los ingresos corrientes de las cuentas fiscales colombianas dependen de las rentas petroleras, por lo que una caída del precio del petróleo se traduce en más impuestos, o mayor deuda, o menos gastos públicos, o menos inversión, fuente de generación de empleo. Se evidenció una mayor dinámica de la economía en los meses recientes, entre otras por la sobredemanda por nuevos créditos en el sistema financiero colombiano, lo que ayudó parcialmente al incremento de las tasas que iniciaron el año por debajo de las expectativas, incidiendo en la DTF. Además, el papel determinante del Banco de la República en el manejo que ha dado a las tasas de cambio, determina el comportamiento de las tasas de colocación y de captación del sistema financiero, y por ende de la DTF, factor macroeconómico primordial en los estados financieros del FEPEP. La disminución de la tasa de desempleo generó un mercado laboral saludable, facilitando el crecimiento económico del país, pues asegura un mayor poder adquisitivo y se mantiene la demanda interna, sin embargo la industria no tuvo el crecimiento esperado, pero los sectores comercio, construcción y exportadores presentaron una positiva dinámica. La actividad edificadora tuvo un importante impulso en el primer semestre, en especial en las viviendas de interés social y prioritario, actividad intensiva en mano de obra, que facilitó la disminución de la tasa de desempleo; sin embargo cada vez es menos la disponibilidad de suelos urbanizables. La inversión en construcción comenzó a evidenciar agotamiento de las medidas de impulso gubernamentales, al pasar de crecer 12% en 2013 a tan solo 5.1% en el 2014.

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Gestión financiera Los comunicados del Banco de la República fueron positivos con respecto a la recuperación de la economía colombiana, y deja entrever que la Junta Directiva del emisor confía en que el nivel actual de tasas de interés es adecuado para soportar este proceso de reactivación. La trayectoria de la política monetaria colombiana está atada fundamentalmente al comportamiento de la inflación. Además, la tasa de intervención (Tasa de interés de política monetaria), traza en gran medida la tendencia de las tasas de captación y de colocación del mercado financiero colombiano. La encuesta realizada por el Banco de la República en diciembre de 2014 indica que la oferta de créditos de vivienda ofrecida por los bancos no presentó aumento con respecto al año anterior, mientras que las compañías de financiamiento comercial y el sector solidario incrementaron la oferta destinada a consumo hipotecario. La encuesta permite visualizar que los agentes de la economía están optando por refinanciar sus créditos, ampliando su plazo. Sin embargo el monto de lo refinanciado está cercano al 5% del total de la cartera. En el FEPEP las refinanciaciones ascendieron al 26% del saldo de la cartera. La cartera de créditos del sistema financiero registró una aceleración durante la primera mitad del año, como consecuencia del mejor desempeño de la actividad económica, que llevó al cierre de la brecha del producto y a bajos niveles de tasas de interés. Durante la segunda mitad del año se registró una desaceleración en la dinámica del crédito, en medio de la moderación en el ritmo del crecimiento de la economía, del aumento en la tasa de interés de intervención y del acotamiento de los efectos de los programas de impulso a la construcción de vivienda del gobierno. El ritmo de crecimiento del crédito de consumo del sistema financiero comenzó el año con el proceso de desaceleración que había comenzado casi dos años antes, pero se estabilizó en niveles favorables, pero más sostenibles gracias a la fortaleza que exhibió el gasto de los hogares, a los buenos niveles de confianza del consumidor y al continuo descenso en la tasa de desempleo a lo largo de 2014. Bajo este escenario se registró en el otorgamiento de los créditos una desaceleración moderada del 12.6% a/a, semejante al crecimiento presentado en el FEPEP durante el año. Con respecto a los principales indicadores de calidad de la cartera del sector financiero, éstos se han deteriorado ligeramente en lo corrido del año. En 2014 la cartera vencida del sistema financiero (sin cooperativas) creció 17.5% a/a. El cubrimiento de la cartera vencida del sector financiero fue de 152% en 2014, y en el FEPEP el cubrimiento fue del 296%. Los depósitos del sistema financiero se han desacelerado en lo corrido del año, en medio de una disminución moderada de las condiciones de liquidez del sistema y la relativa estabilidad de las tasas de interés de captación en bajos niveles. De acuerdo con el Banco de la República, los intermediarios financieros continúan prefiriendo otorgar crédito frente otras alternativas, sin embargo, también han optado por incrementar las exigencias para la asignación de nuevos créditos. Se estima que las cuentas corrientes crecieron 10.8% al cierre del 2014, las cuentas de ahorro 11.2% y los CDT 13%. En el FEPEP los ahorros crecieron un 14%.

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Gestión financiera Por sus características particulares, el sector solidario con actividad financiera involucra dentro de su estructura de tasas de interés, conceptos de eficiencia financiera, que velan por el adecuado equilibrio entre sus ingresos y costos para garantizar la sostenibilidad, así como conceptos de bienestar social. El FEPEP desde el punto de vista social, contribuye a una mejora en el bienestar de sus asociados vía la tasa de interés, toda vez que las tasas de colocación estuvieron por debajo de las tasas promedio de consumo del sistema financiero, e igualmente para los asociados que tienen la posibilidad de ahorrar e invertir, el FEPEP ha remunerado mejor el ahorro que el sector financiero tradicional. Ese beneficio para los asociados se puede apreciar claramente cuando se observan los diferenciales de tasas (margen financiero) del FEPEP, frente a las entidades financieras tradicionales. El factor diferenciador del Fondo no está concentrado únicamente en tasas de interés activas y pasivas más atractivas que las ofrecidas por el sector financiero tradicional, sino que contiene además valores agregados muy representativos para sus asociados, como el servicio, la oportunidad, la participación en la gestión y la posibilidad de ver retribuidos los intereses pagados a través de los beneficios derivados de los fondos sociales solidarios, que se nutren del excedente operacional que genera la actividad financiera en el Fondo. En la gestión social del FEPEP se invirtieron $2.784 millones en los 8.765 asociados, en auxilios educativos, solidaridad y, previsión y seguridad social, incluidas las actividades educativas desarrolladas. La gran disposición al consumo por parte de los hogares de los asociados al FEPEP, permitió durante el año captaciones por $83.469 millones y otorgamiento de créditos por $110.725 millones incluidas las refinanciaciones. Lo anterior permitió al FEPEP continuar con su proceso de fortalecimiento en su estructura financiera, destacándose un nivel de activos de $156.656 millones (crecimiento del 12%), pasivos por $124.308 millones (con un crecimiento del 19%) y patrimonio por $29.800 millones (con un crecimiento del 13%), logrando que al cierre del año 2014 de cada $100 que tenemos en los activos, $21 son del patrimonio del FEPEP, $63 de depósitos de los asociados, $11 provienen de obligaciones financieras y el remanente , $5 procede de otros conceptos varios. Mientras el FEPEP tuvo un margen de intermediación financiera sólo del 5.40%, el sector financiero cercano fue del 13% para la modalidad de consumo y de 6.7% para vivienda, hecho que demuestra el compromiso económico y social con los asociados del Fondo. En el FEPEP se hace seguimiento permanente a la gestión financiera, teniendo presente garantizar la sostenibilidad de su operación en el largo plazo; incluyendo, especialmente, la gestión social, apuntando también a la sostenibilidad de los diferentes programas que realiza para el bienestar de los asociados, su familia y la comunidad.

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Gestión financiera COMPOSICIÓN Y EVOLUCIÓN DEL BALANCE El activo en su conjunto creció 12%. El pasivo creció a una tasa ligeramente del 13%. Esto refleja los cambios en la estructura de capital debido, principalmente, por el crecimiento de los ahorros de los asociados y por el crédito otorgado por EPM. El crecimiento del patrimonio fue del 9%.

Para el cierre de 2014 la cartera neta de créditos (deducida la provisión) representó el 91% del total de activos y alcanzó la suma de $140.216 millones. Por su parte, el fondo de liquidez presentó un crecimiento del 17%, pasando de $4.995 millones en 2013 a $5.864 millones en 2014, producto del incremento de los ahorros de los asociados en un 14%. En los pasivos, el mayor porcentaje (79%) está explicado por los depósitos de asociados (principal fuente de financiación del Fondo), los cuales a diciembre de 2014 sumaron $98.683 millones; estos depósitos presentaron un crecimiento del 14% respecto al año anterior. En cuanto al patrimonio, el crecimiento promedio fue del 9% como resultado de la política de fortalecimiento patrimonial del Fondo. Dentro del patrimonio, los aportes sociales representan el 35% y presentaron aumento del 8% respecto al año anterior, afectado entre otras por el retiro de asociados, producto de la desvinculación a la empresa en la cual laboraban.

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Gestión financiera COMPOSICIÓN Y EVOLUCIÓN DEL ACTIVO

El activo corriente disminuyó en el 2014 un 2%, fundamentado principalmente en la disminución de las inversiones temporales, producto de mayores créditos otorgados a los asociados a largo plazo (en especial vivienda), para el mejoramiento de su calidad de vida. La cartera de corto plazo ascendió a $31.254 millones y presentó un aumento respecto al año anterior del 8% ($2.225 millones). El activo a largo plazo representa el 70% en el 2014 vs el 66% en el 2013, debido al aumento de los créditos de largo plazo como vivienda. Dentro de éste es importante destacar que el saldo de la cartera de largo plazo alcanzó la suma de $110.585 millones en diciembre de 2014 y presentó un incremento del 19% frente al año anterior. A diciembre 31 de 2014, la cartera bruta ascendió a $141.839 millones sin incluir intereses, de los cuales $549 millones están en mora (incluidos los saldos insolutos de los morosos – por ley del arrastre), para un índice de cartera total del 0.39%. La cartera por caja fue de $14.853 millones, de los cuales $522 millones en mora, para un índice de cartera por caja del 3.51%. La cartera total creció $20.165 millones (17%), impulsada por un crecimiento de los créditos de vivienda (consumo inmobiliario y vivienda largo plazo), vehículo y multipropósito.

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Gestión financiera Como resultado de la gestión adelantada, se realizó la aplicación del Fondo Solidario de Garantías a deudas en mora, correspondientes a 15 deudores por $154 millones y se compensaron ahorros producto de la exclusión de 10 asociados morosos más de 180 días por $83 millones. Durante el año 2014, se reestructuraron las deudas de dos asociados por $56 millones, adicionalmente, se hizo el respectivo seguimiento y control a los cuatro deudores que ya tenían reestructuradas sus deudas, las cuales a diciembre 31 ascienden a $68 millones. A diciembre 31 de 2014 se tienen 8.765 asociados activos con créditos, de los cuales 6.484 (74%) tienen créditos vigentes; éstos sumados a 73 deudores ex asociados con deudas vigentes que actualmente se tienen, componen una cartera total de 6.557 deudores, en donde el 89% de éstos están en estado aprobado en centrales de riesgo y el 11% restante con calificación de rechazo. De los 6.557 deudores, hay 1.513 que tienen deudas superiores a 50 SMLV, de los cuales sólo 4 están mal calificados y con una deuda de $171 millones. Del total de deudores el 16% tienen un endeudamiento interno superior al 50%. A diciembre 31 hay 6 deudores con obligaciones reestructuradas por $120 millones, los cuales vienen abonando mensualmente. En cobro pre-jurídico o jurídico el FEPEP tiene 26 casos por $346 millones, de los cuales $173 millones tienen medida cautelar. El FSG tiene 13 casos en cobro prejurídico por $93 millones, y 37 casos en cobro jurídico por $544 millones, de los cuales 10 procesos por $107 millones tienen medida cautelar. Las provisiones sobre la cartera cerraron en $1.623 millones, lo que significa que se tiene un cubrimiento (provisión / cartera) del 296% (vs el 0,39% del índice de cartera en mora), sin tener en cuenta el valor de los ahorros y aportes de dichos deudores morosos. Por lo anterior, el nivel del indicador de calidad es adecuado para la actividad y se encuentra lejos de implicar un riesgo que afecte la estabilidad del FEPEP. Hoy, los indicadores reflejan no sólo que la cartera está más sana, sino que el FEPEP está adecuadamente provisionada para enfrentar un eventual problema de pago por parte de los deudores. En el FEPEP, a pesar de un incremento del 19% en la cartera terminando en $141.839 millones, gracias a la gestión adelantada para la recuperación de la cartera, en la provisión se presentó una disminución de $4 millones (5%), cerrando el año en dicha provisión en $1.623 millones.

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Gestión financiera COMPOSICIÓN Y EVOLUCIÓN DEL PASIVO

La composición de los pasivos a corto plazo aumentó un 15%, los de largo plazo crecieron un 12%, principalmente por el incremento del los CDAT. Con respecto a la composición de los depósitos y exigibilidades, los ahorros contractuales tienen un 9% de participación en el pasivo y el ahorro permanente con el 40%; además, el espacio está siendo ganado por las captaciones a plazo (CDAT), que ahora representan el 30% del pasivo; igualmente, las obligaciones financieras ascienden al 14% del pasivo. El incremento de las captaciones a plazo está asociado con las tasas de interés competitivas frente a las del mercado. Los depósitos de corto plazo aumentaron $4.644 millones (15%) respecto al año anterior para un saldo de $34.888 millones, donde la línea que presentó mayor dinamismo fue CDAT, mostrando un crecimiento del 17%($3.433 millones).

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Gestión financiera Por su parte, el aumento del pasivo a largo plazo en un 12% (+$9.346 millones) es explicado en gran parte por el ahorro permanente, el cual pasó de $44.548 millones en 2013 a $49.282 millones en 2014, es decir, $4.734 millones más (11%); el CDAT a largo plazo pasó de $11.355 millones a $14.409 millones para un crecimiento del 27% (+$3.054 millones) y por las obligaciones financieras producto del crédito otorgado por EPM en el mes de octubre por $3.000 millones con destino a gas vehicular.

COMPOSICIÓN Y EVOLUCIÓN DEL PATRIMONIO El crecimiento del patrimonio del FEPEP es el resultado de la política de fortalecimiento patrimonial adoptada por la Administración. El patrimonio pasó de $29.800 millones a $32.348 millones para un crecimiento del 9%. Además, los aportes tuvieron un crecimiento durante el año del 8%, y tienen una participación del 36% del patrimonio.

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Gestión financiera ESTADO DE RESULTADOS 2014

En el año se generaron ingresos por un total de $15.718 millones, de los cuales $14.056 millones fueron por créditos, realizando colocaciones por $110.725 millones (66% en efectivo, 34% refinanciados) y terminando con un saldo de cartera bruta de $141.839 millones. Además, del total de ingresos, $719 millones corresponden a parqueadero, $270 millones a Trapiche y $637 millones de otros ingresos. A pesar de presentar una tasa promedio ponderada de cartera de 59 pbs, menos que el año anterior, la colocación de créditos presentaron un cumplimento del 128%, lo que permitió que los ingresos por la cartera se ubicaran en línea con nuestras estimaciones. Los ingresos totales tuvieron un cumplimiento presupuestal del 99% y un crecimiento del 10% con respecto al año anterior (A/A). Los costos ascendieron a $5.107 millones, con un crecimiento del 19% y un cumplimiento del 103%. Por concepto de los costos, por ahorros, los ingresos ascendieron a $4.689 millones con una ejecución presupuestal del 103% y un crecimiento del 20%. Si bien es cierto que los costos se vieron impactados por la menor DTF, también se afectaron por la mayor IPC y por una mayor captación, en especial de CDAT.

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Gestión financiera El crecimiento de los gastos operacionales obedeció, a: Los gastos de personal finalizaron el año corrido en $2.657 millones, los cuales se ubicaron por debajo de nuestras estimaciones (-10%), por la vacancia temporal de 8 cupos. Como resultado, el indicador de eficiencia relacionado con el personal finalizó diciembre en 17%. Los gastos generales finalizaron el año corrido en $2.357 millones, creciendo 14% A/A. Las cifras fueron impulsadas por la mayor causación del regalo de fin de año y por servicios temporales requeridos para suplir los cargos vacantes. Como resultado, el indicador de eficiencia relacionado con los gastos generales finalizó diciembre en 15%. El crecimiento real del margen de las utilidades antes de apropiaciones patrimoniales fue del 23% en el 2014, beneficiando en última instancia el fortalecimiento patrimonial. Finalmente, la utilidad neta en diciembre /14 alcanzó $3.585 millones, suma que se distribuirá en los diferentes fondos, según lo apruebe la Asamblea General de Delegados.

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ANÁLISIS DE INDICADORES FINANCIEROS

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Análisis de indicadores financieros MEDIDAS DE DESEMPEÑO Razones de rentabilidad Las razones de rentabilidad presentan indicación de la gestión de administración del Fondo.

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Análisis de indicadores financieros El Ebitda aumentó 16%, en especial por la mayor colocación de créditos, y a pesar de la menor DTF promedio en el año 2014 con respecto al año anterior (impacta más los ingresos que los costos), indicador que además de presentar unos buenos resultados financieros del FEPEP, permite cumplir con la labor social a través de los auxilios y actividades educativas, de solidaridad y de previsión y seguridad social.

La rentabilidad antes de apropiaciones patrimoniales como proporción de los activos (ROA, por su sigla en inglés) exhibió una leve tendencia a la baja pasando del 2.5% al 2.4%, debido a un mayor crecimiento de los activos, en especial por la cartera, mientras que para el indicador la rentabilidad del patrimonio (ROE, por su sigla en inglés) fue del 11.8%, manteniéndose igual con respecto al año anterior.

Razones de crecimiento Las razones de crecimiento indican la capacidad del Fondo para mantener su posición respecto al crecimiento económico del país y del sector de intermediación financiera.

Evolución de la cartera Debido principalmente a la importante gestión realizada, al mejoramiento de algunas líneas, como ampliación de plazos en crédito multipropósito, se presentó un incremento importante en la colocación de los créditos, creciendo la cartera $20.165 millones (17%), para un saldo bruto de cartera por $141.839 millones sin incluir intereses.

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Análisis de indicadores financieros Los saldos de la cartera a diciembre de 2014 fueron:

Con respecto al otorgamiento de créditos vivienda (consolidando consumo inmobiliario y vivienda largo plazo) creció +$7.171 millones (45%), el crédito multipropósito creció la colocación en $3.941 millones (20%) y vehículo creció $2.878 millones (35%). En el otorgamiento de créditos el 66% se realizaron con desembolso y el remanente corresponde a refinanciaciones. El saldo de cartera de vivienda (consumo inmobiliario y vivienda largo plazo) representa el 38% de la cartera, multipropósito el 34%, compra de cartera el 12% y vehículo el 11%. Durante el 2014 las ventas de vehículos nuevos en Colombia fueron del 10.8%, menos que en 2013. La rápida depreciación o desvalorización de los vehículos nuevos desincentiva el remplazo rápido de un vehículo usado por uno nuevo. Sin embargo, en el FEPEP el otorgamiento de créditos para vehículos creció el 35%.

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Análisis de indicadores financieros Evolución de los ahorros La captación de ahorros presentó un crecimiento de $12.659 millones (18%) respecto al año anterior, para una captación total de $83.469 millones, aunque con una mayor rotación en las inversiones de CDAT. El mayor crecimiento se presentó en CDAT + $8.674 millones. El saldo de los depósitos de asociados sin incluir aportes a diciembre 31 de 2014 se incrementó $12.267 millones (14%), para un total de $97.723 millones, como resultado de las campañas de ahorro implementadas durante el año e impulsado principalmente por: a) Los CDAT que tuvieron un crecimiento de $6.304 millones, para un saldo final de $36.744 millones; b) La línea de ahorro permanente cuyo saldo final ascendió a $49.282 millones y que presentó un crecimiento respecto al año anterior de $4.734 millones (11%).

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Análisis de indicadores financieros MEDIDAS DE EFICIENCIA OPERATIVA Administración de costos Estos indicadores ayudan a medir, controlar y administrar los costos por servicios (generados por la operación), los gastos de administración (gastos de personal, gastos financieros y gastos generales) las apropiaciones patrimoniales y la utilidad antes de apropiaciones patrimoniales. El FEPEP ha mantenido sus esfuerzos de aumento de la eficiencia administrativa. En efecto, este indicador de eficiencia (gastos administrativos sobre el total de activos) ha llegado sólo a niveles del 3.47% y el margen de gastos administrativos sobre los ingresos es de 32%. El aumento de la eficiencia es atribuible al alto nivel de competencia que existe y, junto con la evolución de los indicadores de rentabilidad, implica que los asociados del FEPEP se han beneficiado de una mayor eficiencia y de unos menores costos.

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Análisis de indicadores financieros A pesar del incremento del saldo de los ahorros en un 14%, la participación de los costos operativos por servicios sobre los ingresos pasó del 30% en el año anterior al 32% en el 2014, producto de un mayor reconocimiento de los ahorros por una mayor captación, a pesar de una menor DTF promedio con respecto al año anterior (4.05% E.A. vs 4.24% E.A.), además por un mayor IPC para el reconocimiento al ahorro permanente.

Administración de gastos Los gastos de personal se incrementaron un 11% por la vinculación de nuevo personal para la mejora en la atención de los asociados, sin embargo, su participación sobre los ingresos se mantuvieron en el 17%. La participación de los gastos generales sobre los ingresos, pasó del 14% en 2013 al 15% en 2014. El margen de participación de los gastos financieros creció su participación del 2% al 3%, por el nuevo crédito otorgado por EPM. Las apropiaciones con cargo al ejercicio para los fondos sociales (educación, solidaridad y previsión y seguridad social), presentaron una disminución del margen de participación con respecto a los ingresos del 16% vs el 10%, debido a que de los excedentes del año 2013 se realizó una mayor apropiación a los fondos sociales, que compensó el menor valor del gasto, sin embargo, en el año 2014 los fondos sociales utilizaron recursos por $2.618 millones, frente a $2.436 millones en el 2013, para un crecimiento del 7%. Finalmente, por todo lo anterior, el margen de participación de los excedentes antes de apropiaciones patrimoniales subió del 21% al 23%. La política de fortalecimiento patrimonial toma cada vez más fuerza, en especial porque con la entrada en vigencia de las Normas Internacionales de Contabilidad NIIF/NIC y los aportes harán parte del pasivo, disminuyendo así el patrimonio.

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Análisis de indicadores financieros MEDIDAS DE POLÍTICA FINANCIERA Razones de apalancamiento Estos indicadores, reflejan en qué grado los activos del Fondo son financiados mediante los depósitos de los asociados, las obligaciones financieras y el patrimonio, entre otros.

Durante el año 2014 se tomó un nuevo crédito financiero otorgado por EPM por $3.000 millones, con destino a financiar la compra de vehículos a gas. A pesar de tener el patrimonio un crecimiento del 9%, equivalente a +$2.548 millones, la participación del patrimonio sobre los activos se mantuvo en el 21%. El patrimonio sobre la deuda financiera pasó del 176% al 183% por el crédito financiero recibido. Sin embargo, la deuda financiera sobre los activos totales disminuyó del 12% al 11%, debido al mayor crecimiento de los activos con respecto al mayor valor de la deuda, producto del nuevo crédito financiero. El ahorro permanente sobre los activos totales pasó del 32% al 31%, y la cartera sobre los activos del 87% al 91% por el crecimiento de la cartera (17%), en una proporción mayor a la de los activos (12%).

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Análisis de indicadores financieros Se observa estabilidad en el indicador Depósitos de asociados sobre Activos totales (62% y 63%), debido a que ambas cuentas contaron con un importante crecimiento, dado que al captar más ahorros se disponen de más recursos para otorgar créditos. Como organización dedicada a la prestación de servicios financieros, la principal fuente de financiación del Fondo son los depósitos de asociados (Ahorros). En el año 2014 los activos del FEPEP estaban financiados en un 79% por pasivos, de los cuales el 80% de los pasivos fueron los depósitos de asociados (ahorro permanente, ahorros contractuales y CDAT). El 21% restante del apalancamiento estuvo financiado por el patrimonio.

Razones de liquidez Estos indicadores registran la capacidad del Fondo para cumplir apropiadamente con las obligaciones en el corto plazo. La razón corriente pasó de 1.45 en 2013 a 1.23 en 2014, debido a que el en año 2014 disminuyeron los activos corrientes por un menor valor de la cartera de corto plazo en $2.225 millones, en cambio los pasivos corrientes aumentaron $4.464 millones principalmente por mayor captación de CDAT. La razón disponible corriente / activo corriente disminuyó del 33% al 21%, debido a la mayor colocación en créditos, que redujo las inversiones temporales de $6.861 millones a $2.526 millones. Sin embargo, podemos afirmar que ambos indicadores muestran un buen nivel de liquidez.

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Análisis de indicadores financieros ANÁLISIS DEL MARGEN DE INTERMEDIACIÓN El margen de intermediación, calculado como la diferencia entre las tasas ponderadas de los recursos colocados en créditos, los recursos invertidos en inversiones temporales vs. las tasas ponderadas de los depósitos de ahorros, de recursos captados a través de las exigibilidades (obligaciones financieras) y el costo del patrimonio, será el determinante de la rentabilidad del FEPEP y de su viabilidad financiera. Es por esto que el Fondo deberá siempre garantizar que éste sea mayor que cero. Por lo anterior, el FEPEP hace seguimiento a 3 márgenes, así: • Margen financiero, contempla sólo los créditos otorgados y las captaciones de ahorros. • Margen operativo, contempla adicionalmente la distribución y apropiación de los fondos sociales. • Margen neto, contempla adicionalmente los rendimientos financieros, distribución y apropiación patrimonial. Para el año 2014, el margen de intermediación financiero se ubicó en el 5.40% E.A., donde la tasa promedio ponderada de colocación de créditos fue del 10.26% E.A. y la tasa promedio ponderada de los ahorros fue del 4.86% E.A. Además, el margen de intermediación operativo en 2013 fue del 2.79%; y el margen de intermediación neto fue el 4.68% E.A.

IMPLEMENTACIÓN DE LAS NORMAS NIIF-NIC En Colombia con la emisión de la Ley 1314 de 2009, se inicia el proceso de convergencia de las NIIFNIC de aceptación mundial, en busca de calidad de información y de adopción de las mejores prácticas. Con base en dicha Ley, toda persona natural o jurídica que, de acuerdo con la normatividad vigente, esté obligada a llevar contabilidad, debe aplicar los estándares de contabilidad e información financiera NIIF-NIC, de acuerdo con el Grupo al cual pertenece, para el caso puntual del FEPEP, le fue asignado el Grupo II (NIIF para Pymes). Las Normas Internacionales de Información Financiera – NIIF conocidas por sus siglas en inglés como IFRS, son un conjunto de normas internacionales de contabilidad, publicadas por el IASB (International Accounting Standards Board) y adoptadas por la mayoría de países en la actualidad. La adopción de las NIIF le permite a una empresa presentar sus estados financieros en las mismas condiciones que sus competidores nacionales y extranjeros, lo que hace más fácil la comparación de la información financiera. Los principales impactos contables en el FEPEP bajo las normas NIIF están en: la afectación de la cartera, los ahorros y el servicio de la deuda, por la comparación con respecto a las tasas del mercado; traslado de los aportes al pasivo, provisiones, depreciaciones, efectivo restringido, manejo de activos fijos, edificios y su depreciación en vez de arrendamiento, fondo en el pasivo para la revalorización de aportes, quinquenios, entre otros, afectando las utilidades del ejercicio.

102

Análisis de indicadores financieros Según los decretos 2784 de 2012 y 3022 de 2013, la fecha estipulada para la conversión del grupo 2 es a partir del 31 de diciembre de 2014. Para lo anterior, se realizaron las siguientes actividades durante el año 2014: • Proceso de sensibilización y capacitación. • Diagnóstico en el proceso de convergencia. • Levantamiento del balance de preapertura con corte a diciembre 31 de 2013, con los principales impactos cuantitativos y cualitativos, el cual fue actualizado cada mes durante el 2014. • Revisión y adaptación de las políticas del FEPEP a las políticas contables bajo NIIF, con el fin de cumplir lo establecido en la norma. • Presentación al Comité de NIIF y a la Junta Directiva de las políticas bajo NIIF, y sus principales impactos, las cuales fueron aprobadas para su implementación. • Levantamiento de los requerimientos para la adecuación del sistema de información, bajo los nuevos estándares internacionales. • Desarrollo del sistema multilibro que se debe manejar con la puesta en marcha de las Normas Internacionales, para el manejo del libro fiscal, libro NIIF y la contabilidad vigente bajo el decreto 2649. • Adecuación del plan único de cuentas bajo NIIF, con el fin de dar cumplimiento a lo definido en las políticas y las normas. • Envío a la Superintendencia de Economía Solidaria de los avances del proyecto, de acuerdo a las fechas estipuladas por dicha entidad. • El 1 de enero de 2015 se inició en producción, la aplicación de la contabilidad bajo los nuevos estándares internacionales con el manejo del multilibro.

103

ESTADOS FINANCIEROS

104

Estados financieros FONDO DE EMPLEADOS DE EE PP DE MEDELLIN BALANCE GENERAL COMPARATIVO AL 31 DE DICIEMBRE (Cifras en miles de pesos )

DETALLE

NOTA

2014

2013

VARIACION

%

ACTIVO ACTIVO CORRIENTE Caja y bancos Fondo de liquidez Inversiones temporales Obligaciones de asociados Cuentas por cobrar Gastos pagados por anticipado

( ( ( ( (

3) 4) 5) 6) 7)

TOTAL ACTIVO CORRIENTE

$ 4.215.060 $ 5.864.394 $ 5.571.484 $ 31.253.660 $ 420.640 $ 14.734

$ 3.916.919 $ 4.994.594 $ 9.611.602 $ 29.029.021 $ 743.789 $ 16.877

$ 298.141 $ 869.800 ($ 4.040.118) $ 2.224.639 ($ 323.149) ($ 2.143)

8% 17% -42% 8% -43% -13%

$ 47.339.972

$ 48.312.802

($ 972.830)

-2%

$ 246.452 $ 108.962.554

$ 276.771 $ 91.018.241

($ 30.319) $ 17.944.313

-11% 20%

ACTIVO A LARGO PLAZO Inversiones permanentes Obligaciones de asociados Propiedad planta y equipo: Muebles y equipo de oficina Depreciación acumulada

(5) (6) (8)

$ 508.903 ($ 430.412)

$ 476.322 ($ 393.556)

$ 32.581 ($ 36.856)

7% 9%

$ 78.491

$ 82.766

($ 4.275)

-5%

$ 28.141

$ 27.810

$ 331

1%

$ 28.141

$ 27.810

$ 331

1%

TOTAL ACTIVO A LARGO PLAZO

$ 109.315.638

$ 91.405.588

$ 17.910.050

20%

TOTAL ACTIVOS

$ 156.655.610

$ 139.718.390

$ 16.937.220

12%

$ 223.895.366

$ 174.289.842

$ 49.605.524

28%

Total propiedad planta y equipo Otros Activos: Activos de Operación y Valorizizaciones Total otros activos

CUENTAS DE ORDEN

JAVIER ERNESTO CEBALLOS OCHOA Gerente

105

(9)

( 18 )

ALEJANRO SIERRA RENGIFO Contador TP. 43747-T

MAURICIO AUGUSTO JARAMILLO RESTREPO Revisor Fisical Serfiscal ltda TP. 43621-T

Estados financieros (EF2) FONDO DE EMPLEADOS DE EE PP DE MEDELLIN BALANCE GENERAL COMPARATIVO AL 31 DE DICIEMBRE (Cifras en miles de pesos )

DETALLE

NOTA

2014

2013

VARIACION

%

PASIVO PASIVO CORRIENTE Depósitos de asociados Obligaciones financieras Cuentas por pagar Fondos sociales Ingresos recibidos por anticipado Prestaciones sociales por pagar

( ( ( ( (

10 ) 11 ) 12 ) 13 ) 15 )

TOTAL PASIVO CORRIENTE

$ 34.005.342 $ 2.286.120 $ 1.875.181 $ 171.589 $ 15.481 $ 227.719

$ 29.543.928 $ 2.225.259 $ 1.434.181 $ 81.226 $ 26.160 $ 218.937

$ 4.461.414 $ 60.861 $ 441.000 $ 90.363 -$ 10.679 $ 8.782

15% 3% 31% 111% -41% 4%

$ 38.581.432

$ 33.529.691

$ 5.051.741

15%

$ 63.794.490 $ 6.603.640 $ 15.328.548

$ 55.986.536 $ 5.711.216 $ 14.691.409

$ 7.807.954 $ 892.424 $ 637.139

14% 16% 4%

$ 85.726.678

$ 76.389.161

$ 9.337.517

12%

$ 124.308.110

$ 109.918.852

$ 14.389.258

13%

$ 11.492.193 $ 10.000 $ 4.579.843 $ 12.652.059 $ 3.585.264

$ 10.602.093 $ 10.000 $ 4.236.902 $ 13.208.030 $ 1.714.703

$ 890.100 $0 $ 342.941 -$ 555.971 $ 1.870.561

8% 0% 8% -4% 109%

$ 3.585.264

$ 1.714.703

$ 1.870.561

109%

$ 32.319.359

$ 29.771.728

$ 2.547.631

9%

$ 28.141

$ 27.810

$ 331

1%

$ 32.347.500

$ 29.799.538

$ 2.547.962

9%

$ 156.655.610

$ 139.718.390

$ 16.937.220

12%

PASIVO LARGO PLAZO Depósitos de asociados Fondos mutuales Obligaciones financieras

( 10 ) ( 14 ) ( 11 )

TOTAL PASIVO LARGO PLAZO TOTAL PASIVO PATRIMONIO Capital social Aportes sociales Auxilios Reserva por protección aportes Fondos de destinación especifica Excedentes operacionales

( 16 ) ( 17 )

Excedentes netos presente ejercicio TOTAL CAPITAL CONTABLE Valorizaciones

(9)

TOTAL PATRIMONIO TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO

CUENTAS DE ORDEN POR CONTRA

JAVIER ERNESTO CEBALLOS OCHOA Gerente

106

( 18 )

$ 223.895.366

$ 174.289.842

ALEJANRO SIERRA RENGIFO Contador TP. 43747-T

$ 49.605.524

28%

MAURICIO AUGUSTO JARAMILLO RESTREPO Revisor Fisical Serfiscal ltda TP. 43621-T

Estados financieros (EF3) FONDO DE EMPLEADOS DE EE PP DE MEDELLIN ESTADO DE RESULTADOS COMPARATIVO DEL 1 DE ENERO AL 31 DE DICIEMBRE (Cifras en miles de pesos )

DETALLE

NOTA

2014

2013

VARIACION

%

( 19 )

$ 15.718.379

$ 14.333.993

$ 1.384.386

10%

$ 15.718.379

$ 14.333.993

$ 1.384.386

10%

$ 4.304.358 $ 2.389.164 $ 7.640.471 $ 2.031.024 $ 245.771 $ 5.363.676 $ 2.260.945 $ 3.102.731 $ 1.350.271 $ 1.752.460 $ 37.757

$ 802.512 19% $ 267.611 11% $ 314.263 4% $ 300.045 15% $ 171.505 70% ($ 157.287) -3% ($ 665.600) -29% $ 508.313 16% ($ 1.350.271) -100% $ 1.858.584 106% ($ 11.977) -32%

$ 1.714.703

$ 1.870.561

INGRESOS

INGRESOS OPERACIONALES TOTAL INGRESOS COSTOS Y GASTOS Costos por servicios Gastos de personal Resultado operacional Gastos generales Gastos financieros Resultado antes de aprop. fdos sociales Apropiación fondos sociales Utilidad antes de aprop. patrimoniales Apropiación fondos patrimoniales Exedentes antes de impuestos Impuestos estimados

( 20 ) ( 21 )

( 25 )

$ 5.106.870 $ 2.656.775 $ 7.954.734 $ 2.331.069 $ 417.276 $ 5.206.389 $ 1.595.345 $ 3.611.044 $0 $ 3.611.044 $ 25.780

EXCED. DEL EJERC. NETOS

( 26 )

$ 3.585.264

JAVIER ERNESTO CEBALLOS OCHOA Gerente

107

( 22 ) ( 23 ) ( 24 ) ( 24 )

ALEJANRO SIERRA RENGIFO Contador TP. 43747-T

109%

MAURICIO AUGUSTO JARAMILLO RESTREPO Revisor Fisical Serfiscal ltda TP. 43621-T

Estados financieros (EF4) FONDO DE EMPLEADOS DE EEPP DE MEDELLÍN ESTADO DE CAMBIOS EN LA SITUACIÓN FINANCIERA DEL 1 DE ENERO AL 31 DE DICIEMBRE Cifras en miles de pesos

DETALLE

2014

Generación Interna de Fondos Partidas que no afectan el K de W Depreciaciones acumulada y cargos diferidos Aumento o disminucion en la provisión cartera Fondos patrimoniales Revalorización de aportes Clasifiación de obligacion financiera al corto Plazo Aumento o disminucion en la provisión Inv. Perman

Reestructuracion obligacion Fra LP Nuevas reservas aportes sociales Total Partidas que no Afectan el K de W

2013

$ 3.585.264

$ 61.825 ($ 4.317) ($ 555.971) $ 197.637 ($ 60.861) ($ 32.809) $0 $ 342.941 ($ 51.555)

VARIACION

%

$ 1.714.703

$ 1.870.561

109%

$ 93.078 $ 83.106 $ 1.406.075 $ 239.479 $0 ($ 12.436) ($ 2.225.258) $ 233.067 ($ 182.889)

($ 31.253) ($ 87.423) ($ 1.962.046) ($ 41.842) ($ 60.861) ($ 20.373) $ 2.225.258 $ 109.874 $ 131.334

-34% -105% -140% -17% N.A. 164% -100% 47% -72%

Recursos Financieros Generados Por Otras Fuentes Aumento en obligaciones fras Aumento en ahorro permanente Aumento CDAT futuro plus Aumento ahorro programado Nuevas aportes sociales Aumento fondos mutuales Venta inversiones permanentes Total Recursos Financieros

$ 3.000.000 $ 4.734.455 $ 3.054.070 $ 19.429 $ 692.463 $ 892.424 $ 63.128 $ 12.455.969

$ 5.000.000 $ 3.943.558 $ 4.980.883 $ 59.402 $ 395.898 $ 831.525 $0 $ 15.211.266

($ 2.000.000) $ 790.897 ($ 1.926.813) ($ 39.973) $ 296.565 $ 60.899 $ 63.128 ($ 2.755.297)

-40% 20% -39% -67% 75% 7% N.A. -18%

Total fuentes largo plazo

$ 15.989.678

$ 16.743.080

($ 753.402)

-4%

Nuevas obligaciones de asociados $ 17.939.996 Compra de activos fijos $ 57.550 Pago de obligaciones financieras del largo plazo $ 2.302.000 Distrib. de excedentes $ 1.714.703 Total Aplicaciones Largo Plazo $ 22.014.249

$ 14.256.706 $ 41.914 $0 $ 1.165.333 $ 15.463.953

$ 3.683.290 $ 15.636 $ 2.302.000 $ 549.370 $ 6.550.296

26% 37% N.A. 47% 42%

$ 1.279.127

($ 7.303.698)

Recursos Financieros Utilizados en el periodo

Variación en el Capital de Trabajo

JAVIER ERNESTO CEBALLOS OCHOA Gerente

108

($ 6.024.571)

ALEJANRO SIERRA RENGIFO Contador TP. 43747-T

-571%

MAURICIO AUGUSTO JARAMILLO RESTREPO Revisor Fisical Serfiscal ltda TP. 43621-T

Estados financieros (EF5) FONDO DE EMPLEADOS DE EEPP DE MEDELLÍN ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO DEL 1 DE ENERO AL 31 DE DICIEMBRE Cifras en miles de pesos

Aportes sociales Auxilios y donaciones Reserva protección de aportes Fondos de destinación específica Revalorización de aportes Excedentes del ejercicio Valorizaciones

SALDO ANTERIOR $ 10.602.093 $ 10.000 $ 4.236.902 $ 13.097.359 $ 110.671 $ 1.714.703 $ 27.810

TOTALES

$ 29.799.538

CONCEPTO

JAVIER ERNESTO CEBALLOS OCHOA Gerente

$ 1.425.694 $0 $ 342.941 $ 320.906 $ 171.470 $ 3.585.264 $ 332

$ 535.594 $0 $0 $ 850.710 $ 197.637 $ 1.714.703 $1

SALDO FINAL $ 11.492.193 $ 10.000 $ 4.579.843 $ 12.567.555 $ 84.504 $ 3.585.264 $ 28.141

$ 5.846.607

$ 3.298.645

$ 32.347.500

AUMENTOS

ALEJANRO SIERRA RENGIFO Contador TP. 43747-T

DISMINUCIONES

MAURICIO AUGUSTO JARAMILLO RESTREPO Revisor Fisical Serfiscal ltda TP. 43621-T

(EF6) FONDO DE EMPLEADOS DE EE PP DE MEDELLÍN Balance General comparativo por portafolios AL 31 DE DICIEMBRE DE 2014 Cifras en miles de pesos

ACTIVO PORTAFOLIO DE LIQUIDEZ

2014 Valor

2013 Valor

$ 15.650.938

10%

$ 18.523.115

PORTAFOLIO DE INVERSIÓN

$ 246.452

0%

$ 276.771

PORTAFOLIO DE CARTERA

$ 140.651.588

PORTAFOLIO DE PROP. PLANTA Y EQ.

TOTAL ACTIVOS

%

PASIVO Y PATRIMONIO

2014 Valor

PORTAF.DE END.CON 13% ASOCIADOS

0% PORTAF.DE END.CON EEPPM

%

2013 Valor

% 61%

$ 97.971.421

63%

$ 85.611.690

$ 17.614.668

11%

$ 16.916.668

$ 8.722.021

6%

$ 7.390.494

$ 32.347.500

21%

$ 29.799.538

12%

PORTAF.DE END.CON

90% $ 120.807.928

86% TERCEROS

5%

PORTAFOLIO DE

$ 106.632

0%

$ 110.576

0% PATRIMONIO

21%

$ 156.655.610 100% $ 139.718.390 100% T OTAL PASIVO Y PATRIMONIO $ 156.655.610 100% $ 139.718.390 100%

JAVIER ERNESTO CEBALLOS OCHOA Gerente

109

%

ALEJANRO SIERRA RENGIFO Contador TP. 43747-T

MAURICIO AUGUSTO JARAMILLO RESTREPO Revisor Fisical Serfiscal ltda TP. 43621-T

Estados financieros (EF7) FONDO DE EMPLEADOS DE EE.PP. DE MEDELLÍN ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO DEL 1 DE ENERO AL 31 DE DICIEMBRE Cifras en miles de pesos CONCEPTO

2014

VARIACIÓN VALOR %

2013

EN ACTIVIDADES DE OPERACIÓN AUMENTOS DE EFECTIVO Recaudos de cartera Cuentas por cobrar Depósitos de asociados a corto plazo Aportes sociales Ingresos operacionales y otros Total aumentos por operaciones

$ 90.559.954 $ 743.789 $ 4.461.414 $ 7.807.954 $ 692.463 $ 15.439.470 $ 119.705.044

$ 74.685.126 $ 392.087 $ 2.654.263 $ 8.983.843 $ 395.898 $ 14.118.654 $ 101.229.871

$ 15.874.828 $ 351.702 $ 1.807.151 -$ 1.175.889 $ 296.565 $ 1.320.816 $ 18.475.173

21% 90% 68% -13% 75% 9% 18%

DISMINUCIONES DE EFECTIVO Préstamos otorgados Gastos de personal Gastos generales Fondo de solidaridad Fondo de educación Fondo de prev. y seg. soc. Fondo de liquidez Costos por servicios Cancelacion cuentas por pagar Total disminuciones por operaciones

$ 110.724.589 $ 2.647.993 $ 2.311.752 $ 264.972 $ 1.516.464 $ 836.983 $ 869.800 $ 2.576.819 $ 3.020.110 $ 124.769.482

$ 93.908.035 $ 2.170.227 $ 1.859.755 $ 210.932 $ 1.516.653 $ 708.161 $ 765.834 $ 2.269.788 $ 3.137.673 $ 106.547.058

$ 16.816.554 $ 477.766 $ 451.997 $ 54.040 -$ 189 $ 128.822 $ 103.966 $ 307.031 -$ 117.563 $ 18.222.424

18% 22% 24% 26% 0% 18% 14% 14% -4% 17%

-$ 5.064.438

-$ 5.317.187

$ 252.749

-5%

Ahorro Permanente CDAT Plus y programado

EFEC. NETO POR ACT. DE OPERACIÓN

EN ACTIVIDADES DE FINANCIACIÓN AUMENTOS DE EFECTIVO Liberacion de inversiones temporales Préstamos adquiridos Total aumentos por financiación

$ 4.040.118 $ 3.000.000 $ 7.040.118

$ 369.195 $ 5.000.000 $ 5.369.195

$ 3.670.923 -$ 2.000.000 $ 1.670.923

994% -40% 31%

DISMINUCIONES DE EFECTIVO Gastos financieros Amortización de obigaciones financieras Total disminuciones por financiación

$ 372.594 $ 2.302.000 $ 2.674.594

$ 245.770 $0 $ 245.770

$ 126.824 $ 2.302.000 $ 2.428.824

52% N.A. 988%

EFEC. NETO POR ACT. DE FINANCIACIÓN

$ 4.365.524

$ 5.123.425

-$ 757.901

-15%

EN ACTIVIDADES DE INVERSIÓN AUMENTOS DE EFECTIVO Aumento en fondo mutuales Total aumentos por inversión

$ 1.054.605 $ 1.054.605

$ 993.706 $ 993.706

$ 60.899 $ 60.899

6% 6%

$ 57.550 $ 57.550

$ 41.915 $ 41.915

$ 15.635 $ 15.635

37% 37%

$ 997.055

$ 951.791

$ 45.264

5%

EFECTIVO NETO TOTAL SALDO EFECTIVO INICIAL

$ 298.141 $ 3.916.919

$ 758.029 $ 3.158.890

-$ 459.888 $ 758.029

-61% 24%

SALDO EFECTIVO FINAL

$ 4.215.060

$ 3.916.919

$ 298.141

8%

DISMINUCIONES DE EFECTIVO Propiedades, planta y equipo Total disminuciones por inversión EFEC. NETO POR ACT. DE INVERSION

JAVIER ERNESTO CEBALLOS OCHOA Gerente

110

ALEJANRO SIERRA RENGIFO Contador TP. 43747-T

MAURICIO AUGUSTO JARAMILLO RESTREPO Revisor Fisical Serfiscal ltda TP. 43621-T

NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS

111

Notas a los estados financieros Al 31 de diciembre de 2014

CREACIÓN, RAZÓN SOCIAL, OBJETO, DOMICILIO Y GOBIERNO CORPORATIVO El Fondo de Empleados Públicos de Empresas Públicas de Medellín “FEPEP”, entidad de naturaleza privada que pertenece al sector solidario, creada mediante la personería jurídica Nº 0154 de 17 de Febrero de 1988, otorgada por el DANCOOP y protocolizada con escritura No 639 del 24 de febrero del mismo año en la notaría once. Su razón social se modificó por reforma de estatutos, el 26 y el 31 de marzo de 1998 y pasó a denominarse Fondo de Empleados Públicos de Empresas Públicas de Medellín. Su objeto social principal es fomentar el ahorro entre sus asociados, además de suministrarles créditos y otros servicios. Su domicilio principal está ubicado en la Carrera 58 No 42-125, oficina Puente Control Norte - Edificio EPM, Medellín (Antioquia); en la actualidad cuenta con 57 empleados.

Nota 2: políticas y prácticas contables Para la identificación, registro, preparación y revelación de los estados financieros, el Fondo aplica los principios de contabilidad generalmente aceptados en Colombia mediante el decreto 2649 de 1993, las normas establecidas por la Superintendencia de Economía Solidaria, la circular básica contable financiera, 04 de agosto 2008 y la circular básica jurídica 007 de 2008, modificada a través de las circulares externas 001, 004 y 007 del año 2010 y la 006 de diciembre de 2012. Las principales políticas y prácticas contables adoptadas por el FEPEP se refieren a:

2.1 - Inversiones 2.1.1 - Permanentes Las inversiones permanentes se contabilizan al valor histórico. Al cierre del ejercicio su costo se compara con el valor intrínseco y se registran las provisiones o valorizaciones a que haya lugar. Cuando la diferencia es menor, se constituye una provisión cuyo valor se lleva al Estado de Resultados; cuando es mayor, la diferencia se contabiliza en la cuenta valorización en inversiones, tanto en el activo como en el patrimonio.

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Notas a los estados financieros 2.1.2 - Temporales Las inversiones temporales están conformadas por títulos valores (CDT´s y fondeos) en los cuales está representado el fondo Felipe, Otras Inversiones y Gas vehicular. El fondo Felipe, se aumenta con los excedentes obtenidos de la diferencia entre el recaudo de las cuotas de los afiliados y el pago de las obligaciones con las diferentes instituciones educativas. Las Otras Inversiones se constituyen por los excesos de liquidez originados en la operación financiera. El fondo de Gas Vehicular corresponde a un fondo de destinación específica, para financiar la compra de vehículos a gas o la reconversión a gas. Estas inversiones se clasifican según la Circular Básica Contable en “inversiones negociables en títulos de deuda” las cuales tienen un propósito serio y la capacidad legal, contractual y financiera de mantenerlos hasta un plazo de maduración o redención, para el final del periodo 2014 el FEPEP obtiene una tasa promedio del 4.86% E.A.

2.2 - Fondo de liquidez De conformidad con el artículo VI del decreto 790 de 2003, modificado por el artículo I del decreto 2280 de 2003, el fondo de liquidez equivale por lo menos al diez (10%) de los depósitos y exigibilidades captados por la entidad, excepto del ahorro permanente, que por disposición de la Asamblea General celebrada en marzo 17 de 2010, se aprobó la modificación del estatuto que posibilitaba la entrega de éste; a raíz de dicho cambio la norma permite que se calcule el fondo de liquidez del 2% sobre este ahorro. El fondo de liquidez podrá disminuirse solamente por la utilización de los recursos para atender necesidades de liquidez originadas en la atención de obligaciones derivadas de los depósitos y exigibilidades de la entidad, o por efecto de una disminución de los depósitos y exigibilidades. Los recursos que acrediten la constitución del Fondo de Liquidez será la sumatoria de las cuentas contables mayores códigos 1120 y 1203 del plan único de cuentas para entidades de la economía solidaria. El Fondo de Liquidez del FEPEP está constituido por CDT´s (Certificados de depósito a término), emitidos por establecimientos bancarios con calificación de riesgo AA ó AA+, establecimientos vigilados por la Superintendencia Financiera de Colombia; dichos títulos se encuentran desmaterializados y están en custodia en Deceval a través de una subcuenta de Valores Bancolombia; éstos se contabilizan en el grupo de las inversiones. Igualmente se tiene una cuenta de ahorros en el Banco de Bogotá que por disposiciones de tipo contable, se clasifica en grupo del disponible, todo lo anterior para garantizar el monto mínimo de este fondo. Para el final de periodo 2014 el FEPEP obtuvo una tasa promedio del 4.83% E.A.

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Notas a los estados financieros 2.3 - Cartera En este rubro se registran los créditos otorgados en cumplimiento del servicio financiero, bajo las diferentes modalidades, otorgados por el FEPEP a sus asociados. Los recursos utilizados en el otorgamiento de los créditos, provienen de los aportes sociales, del ahorro permanente, de los ahorros tanto a la vista como los contractuales, los a término fijo recibidos de los asociados en calidad de ahorro y los del largo plazo, además de las fuentes de financiamiento externo. Para propósitos de información, evaluación del riesgo crediticio, aplicación de normas contables y constitución de provisiones, la cartera de créditos se clasifica y califica por nivel de riesgo de acuerdo con la Circular 04 de agosto de 2008 “Circular Básica Contable y Financiera, Capítulo II”, de la Superintendencia de Economía Solidaria. Los créditos otorgados a los asociados se registran por su valor nominal, así como los intereses causados pendientes de cobro los cuales tienen una causación diaria.

2.4 - Provisiones de cartera Se calcula de acuerdo con los criterios establecidos en la resolución 1507 del 27 de noviembre de 2001 y 1152 de julio 8 de 2002, ajustado a la Circular Básica Contable y Financiera No 004 de agosto 29 de 2008, y por la Circular Externa 006 de diciembre de 2012 Capítulo I numeral 6, expedidas por la Superintendencia de Economía Solidaria. El FEPEP mantiene una provisión general equivalente al 1.01% sobre el total de la cartera bruta y unas provisiones individuales para proteger aquellas operaciones de crédito que se encuentren calificadas en categorías de riesgo (B, C, D, E) de acuerdo con los porcentajes establecidos por la norma. Cabe anotar que el índice de cartera morosa incluyendo capital e interés asciende a 0.39%.

2.5 - Propiedad planta y equipo y depreciación En este rubro se contabilizan todos los bienes de cualquier naturaleza que posee la entidad, con carácter permanente para el desarrollo del giro normal de sus negocios. Las propiedades, plantas y equipos, se registran al costo de adquisición, de la cual forman parte los costos y gastos directos e indirectos causados hasta el momento en que el activo se encuentre en condiciones de utilización. La depreciación se calcula por el método de línea recta, con base en la vida útil probable de los activos. Para muebles y enseres es de 10 años, equivalente al diez por ciento (10%) anual, y para equipos de computación y comunicación 3 años, equivalente al 33.33% anual.

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Notas a los estados financieros 2.6 - Diferidos Los gastos pagados por anticipado obedecen a erogaciones cuyos beneficios se esperan recibir en periodos futuros y son susceptibles en algunos casos de ser recuperados, el fondo al final de periodo cuenta con un saldo de $14.7 millones pendientes por amortizar, correspondiente al seguro. Los cargos diferidos, se contabilizan por su costo de adquisición y se amortizan de acuerdo con los términos y plazos de los contratos que los originan. El FEPEP al 31 de diciembre de 2014 no cuenta con saldo en este rubro.

2.7 - Depósitos Son las captaciones que percibe el FEPEP en calidad de ahorros, los cuales permanecen en las diferentes líneas en cabeza de los asociados; a estos se les reconoce un interés variable, el cual depende de la DTF más o menos unos puntos, excepto el ahorro permanente al cual se le reconoce el IPC promedio de los últimos 12 meses. Los intereses reconocidos a estos depósitos se registran en la cuenta 6175 “Servicios de crédito”. Cabe anotar que estos depósitos son exclusivamente de los asociados pertenecientes al FEPEP.

2.8 - Obligaciones laborales consolidadas Representa las obligaciones del FEPEP con sus empleados por concepto de cesantías, intereses a las cesantías, vacaciones y primas de vacaciones que el fondo adeuda a diciembre 31; las mismas se calculan y provisionan mes a mes y se ajustan con base al cálculo definitivo, que se determina al cierre del periodo contable, de acuerdo con las normas legales vigentes. La planta de personal del fondo está acogida por la ley 50 de 1990.

2.9 - Fondos mutuales Representan los recursos provenientes de la contribución por parte de los asociados de acuerdo con la decisión de la Asamblea General, cuyo objetivo es atender fines específicos no incluidos en los otros fondos, de acuerdo con el respectivo reglamento. Estos están compuestos por el fondo: Felipe y el Fondo Solidario de Garantías.

2.10 - Fondos Sociales Están constituidos por recursos asignados de los excedentes del FEPEP, según distribución aprobada en la Asamblea General y las apropiaciones autorizadas por la Junta Directiva. Según autorización estipulada en los artículos 32 y 48 de los estatutos, la Junta Directiva podrá asignar recursos a los fondos sociales, de tal manera que una vez agotados éstos, cada mes el valor requerido para cada fondo es compensado con cargo a los excedentes del ejercicio, con el fin de dar cumplimiento a las actividades propias de cada fondo.

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Notas a los estados financieros Además se cuenta con el fondo de “Desarrollo Empresarial Solidario” el cual se creó en la Asamblea General del FEPEP en el año 2011, acorde con la Ley 1391 de Julio de 2010.

2.11 - Aportes sociales Corresponde a las aportaciones individuales que han sido pagadas por cada uno de los asociados al momento de su ingreso al fondo y durante su permanencia como asociado, pagaderos en cuotas constantes, de acuerdo con su periodicidad salarial y de conformidad con los estatutos del FEPEP. La cuantía establecida como mínima e irreducibles equivale a 690 salarios mínimos legales ($425 millones, año 2014). Los aportes se constituyen con el 10% de la cuota obligatoria y se les reconoce cada año una revalorización máxima equivalente al IPC de dicho periodo, aplicado al saldo promedio día/año aportado por el asociado. Para el año 2014 los aportes se revalorizaron en $197 millones, según aprobación en la Asamblea General de Delegados realizada en el mes de marzo.

2.12 - Reservas y fondos Registra los valores que por mandato expreso de la Asamblea y de la Junta Directiva, se apropian de los resultados de ejercicios, con el objeto de cumplir disposiciones legales, estatutarias o para fines específicos.

2.13 - Reserva para protección de aportes sociales De acuerdo con lo estipulado en el decreto 1481 de 1989, se establece que de los excedentes del ejercicio, 20% como mínimo, se debe destinar para crear y mantener una reserva para protección de aportes.

2.14 - Fondos de destinación específica Representa el valor de los recursos provenientes de la apropiación de los excedentes, los cuales están compuesto por: El Fondo para Amortización de Aportes Sociales, Fondo para la Revalorización de Aportes, Fondo de Inversión, Fondos Sociales Capitalizados y Fondo no Susceptible de Repartición; estos tres últimos se crearon por decisión de la Asamblea. En la Asamblea del 2003, atendiendo la normatividad (Art 10 ley 79/88), se creó el Fondo No Susceptible de Repartición con los excedentes obtenidos por el arriendo de celdas de parqueadero a personas no asociadas al FEPEP, el cual para este año se incrementaría según propuesta de distribución de excedentes.

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Notas a los estados financieros 2.15 - Cuentas de orden Son cuentas de registro, utilizadas para cuantificar y revelar los hechos o circunstancias de las cuales se pueden generar derechos u obligaciones que en algún momento afectaría la estructura financiera de la entidad; sirven de control interno para el buen manejo de la información gerencial o futuras situaciones financieras. En estas cuentas se contabilizan los bienes y valores recibidos en garantía que son el respaldo de créditos, cartera castigada, propiedades y equipos dados de baja y los totalmente depreciados, cupos de créditos concedidos al FEPEP por entidades financieras sin utilizar, litigios y demandas sobre los créditos que se encuentran en cobro jurídico, bienes y valores recibidos de terceros, que corresponde al valor del contrato del arrendamiento de la oficina y el parqueadero.

CUENTAS DE BALANCE Y DE ESTADO DE RESULTADOS Nota 3: caja y bancos Corresponde al saldo de las cuentas corrientes y de ahorros que poseía el fondo al finalizar el año.

CONCEPTO

2014

2013

VARIACIÓN

%

Bancolombia Banco de Bogota Caja menor

$ 2.803.328 $ 1.410.282 $ 1.450

$ 3.058.410 $ 857.330 $ 1.179

-$ 255.082 $ 552.952 $ 271

-8% 64% 23%

TOTAL

$ 4.215.060

$ 3.916.919

$ 298.141

8%

Sobre estos dineros no existen embargos y en consecuencia son de disponibilidad inmediata. A corte de diciembre 31 de 2014 el FEPEP posee como partidas conciliatorias relevantes mayores a 30 días, 20 cheques girados a asociados por $170.6 millones pendientes de cobro, 7 pagos a asociados que quedaron pendientes por girar electrónicamente por valor de $4 millones y 116 consignaciones por identificar del mes de diciembre por valor $250 millones.

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Notas a los estados financieros Nota 4: fondo de liquidez Está representado en títulos de depósito a término CDT´s, como se indica a continuación, constituidos en entidades financieras calificadas AA+ y AAA, a una tasa promedio ponderada del 4.83% E.A.

FONDO DE LIQUIDEZ A DICIEMBRE 31 DE 2014 CONCEPTO Cta. Ahorros : Banco de Bogotá CDT: Colpatria CDT: Banco de Bogotá CDT: Tuya (Sufinanciamiento) CDT: Tuya (Sufinanciamiento) CDT: Tuya (Sufinanciamiento) CDT: Banco Sudameris CDT: Banco Sudameris CDT: Banco Caja Social CDT: Banco Caja Social CDT: Banco Caja Social CDT: Falabella

2014 $ 49.817 $ 1.244.632 $ 993.232 $ 512.751 $ 512.768 $ 832.836 $ 351.655 $ 476.181 $0 $0 $0 $ 890.522

2013 $ 30.116 $ 1.651.146 $0 $0 $0 $0 $ 856.869 $0 $ 1.830.521 $ 22.614 $ 603.328 $0

VARIACIÓN $ 19.701 -$ 406.514 $ 993.232 $ 512.751 $ 512.768 $ 832.836 -$ 505.214 $ 476.181 -$ 1.830.521 -$ 22.614 -$ 603.328 $ 890.522

TOTAL

$ 5.864.394

$ 4.994.594

$ 869.800

% 65% -25% N.A. N.A. N.A. N.A. -59% N.A. -100% -100% -100% N.A. 17%

N.A: No aplica

Nota 5: inversiones Comprenden las acciones, cuotas o partes de interés social, títulos valores o depósitos fiduciarios adquiridos por el FEPEP con carácter temporal o permanente, con la finalidad de mantener una reserva secundaria de liquidez o para cumplir disposiciones legales o reglamentarias. Al 31 de diciembre las inversiones temporales y permanentes comprenden: INVERISONES TEMPORALES

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CLASE Inversiones FEPEP Depósitos en CDT (Felipe) Inveriones gas vehicular

2014 $ 236.977 $ 3.045.682 $ 2.288.825

2013 $ 6.044.457 $ 2.750.662 $ 816.483

VARIACION -$ 5.807.480 $ 295.020 $ 1.472.342

% -96% 11% 180%

TOTAL INVERSIONES TEMPORALES

$ 5.571.484

$ 9.611.602

-$ 4.040.118

-42%

Notas a los estados financieros Las inversiones temporales están constituidas por certificados de depósito a término desmaterializados, custodiadas en Deceval a través de una subcuenta de Valores Bancolombia. INVERSIONES TEMPORALES FEPEP 2014 CDT: Colpatria CDT: Banco de Bogota TOTAL

$ 100.648 $ 136.329 $ 236.977

INVERSIONES TEMPORALES FELIPE 2014 CDT: Tuya (Sufinanciamiento) CDT: Banco Sudameris CDT: Banco Sudameris CDT: Falabella TOTAL

$ 502.082 $ 394.256 $ 822.138 $ 1.327.206 $ 3.045.682

INVERSIONES TEMPORALES GAS VEHICULAR CDT: Davivienda CDT: Davivienda CDT: Banco de Bogotá CDT: Banco de Bogotá CDT: Banco de Bogotá CDT: Banco Popular TOTAL

$ 528.476 $ 506.323 $ 240.580 $ 427.030 $ 85.206 $ 501.210 $ 2.288.825 INVERSIONES PERMANENTES

CLASE Edatel S.A Emtelco S.A Gas Natural Bogotá Aportes la Equidad E.P:M aguas Banco Coopcentral E.P.M inversiones

2014 $ 214.031 $0 $ 7.057 $ 25.327 $ 800 $ 7.392 $1

2013 $ 214.031 $ 63.128 $ 7.056 $ 24.499 $ 800 $ 7.240 $1

VARIACION $0 -$ 63.128 $1 $ 828 $0 $ 152 $0

% 0% -100% 0% 3% 0% 2% 0%

SUBTOTAL MENOS PREVISIONES

$ 254.608 $ 8.156

$ 316.755 $ 39.984

-$ 62.147 $ 31.828

-20% -80%

TOTAL INVERSIONES PERMANENTES

$ 246.452

$ 276.771

-$ 30.319

-11%

Las inversiones permanentes no corresponden a paquetes accionarios, el Fondo actúa como socio facilitador en sociedades cerradas en donde Empresas Publicas de Medellín tiene participación; su valoración y clasificación se hace de acuerdo con la Circular Básica Contable Financiera 04 de agosto de 2008 Capítulo I, emanada de la Superintendencia de Economía Solidaria.

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Notas a los estados financieros Nota 6: obligaciones de los asociados Representa el saldo de los préstamos otorgados a los asociados bajo las diferentes modalidades de crédito existentes. Durante la vigencia del año 2014, el FEPEP otorgó préstamos por valor de $73.041 millones y representados en 11.905 operaciones de crédito. El valor de las colocaciones, sumado a la cartera vigente de años anteriores menos los pagos del año consolidaron una cartera total de capital sin provisiones por valor de $141.839 millones e intereses por $280 millones. La variación de la cartera bruta diciembre 2014-2013 es de $20.165 millones, equivalente a un crecimiento del 16.6% con respecto al año anterior. La cartera se clasifica y califica en créditos de consumo, de acuerdo con los parámetros establecidos en el Capitulo II de la Circular Básica Contable y Financiera de la Superintendencia de Economía Solidaria. El recaudo opera por: a) descuentos de nómina (libranza) con las diferentes empresas afiliadas al Fondo (86.9%) b) pago por caja correspondiente a los jubilados, pensionados y ex asociados (13.1%). Las garantías que respaldan los créditos que otorga el FEPEP a sus asociados son de tipo: personal (codeudor y ahorros), hipotecarias o prendarias y el fondo solidario de garantías. Durante el año 2014 el FEPEP generó ingresos sobre esta cartera por $14.056 millones a una tasa promedio ponderada de colocación del 10.26% y se tiene una provisión tanto general como individual; esta última se calcula dependiendo de la calificación de la cartera, conforme a la normatividad emanada en la Circular Básica Contable y Financiera de la Superintendencia de Economía Solidaria y la circular externa 006 de diciembre de 2012.

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Notas a los estados financieros La composición al 31 de diciembre de las obligaciones de los asociados, a corto y largo plazo fue:

TIPO DE CRÉDITO Corto Plazo Multipropósito Vivienda Consumo Inmobiliario otros Vivienda largo plazo Vehículo Educativo Credifácil Social Calamidad Pago de impuestos Medico Odontologico Compra de cartera Turismo Subtotal Corto Plazo Largo Plazo Multipropósito Vivienda Consumo Inmobiliario Otros

Vivienda Largo plazo Vehículo Educativo Social Calamidad Pago de Impuestos Medico Odontologico Compra de cartera Empresarismo Turismo Subtotal Largo Plazo Provisión Cartera Subtotal Largo Plazo TOTAL

2014 VALOR $ 12.221.942 $ 5.325.575 $ 238.789 $ 928.372 $ 4.652.263 $ 1.465.394 $ 611.538 $ 65.120 $ 34.300 $ 92.326 $ 103.203 $ 4.725.333 $ 789.505 $ 31.253.660

2013 % Parti 9% 4% 0% 1% 3% 1% 0% 0% 0% 0% 0% 3% 1% 22%

VALOR $ 11.870.104 $ 4.592.813 $ 128.994 $ 560.714 $ 4.505.084 $ 1.503.301 $ 532.373 $ 59.745 $ 36.272 $ 77.072 $ 85.010 $ 4.312.509 $ 765.030 $ 29.029.021

% Parti 10% 4% 0% 0% 4% 1% 0% 0% 0% 0% 0% 4% 1% 24%

VARIACIÓN %

$ 351.838 $ 732.762 $ 109.795 $ 367.658 $ 147.179 -$ 37.907 $ 79.165 $ 5.375 -$ 1.972 $ 15.254 $ 18.193 $ 412.824 $ 24.475 $ 2.224.639

3% 16% 85% 66% 3% -3% 15% 9% -5% 20% 21% 10% 3% 8%

$ 35.688.772 25% $ 31.382.254 26% $ 4.306.518 14% $ 31.091.784 22% $ 27.912.272 23% $ 3.179.512 11% $ 1.710.689 1% $ 1.086.088 1% $ 624.601 58% $ 14.588.787 10% $ 7.288.995 6% $ 7.299.792 100% $ 11.553.042 8% $ 9.213.336 8% $ 2.339.706 25% $ 2.541.177 2% $ 1.990.210 2% $ 550.967 28% $ 46.566 0% $ 46.703 0% -$ 137 0% -$ 36.015 -61% $ 23.255 0% $ 59.270 0% $ 76.415 0% $ 59.243 0% $ 17.172 29% $ 222.029 0% $ 206.618 0% $ 15.411 7% $ 12.439.906 9% $ 12.741.559 10% -$ 301.653 -2% $1 0% $0 0% $ 1 N.A. $ 602.906 0% $ 658.785 1% -$ 55.879 -8% $ 110.585.329 78% $ 92.645.333 76% $ 17.939.996 19% -$ 1.622.775 -1% -$ 1.627.092 -1% $ 4.317 0% $ 108.962.554 77% $ 91.018.241 75% $ 17.944.313 20% $ 141.838.989 100% $ 121.674.354 100% $ 20.164.635 16,6%

La cartera presentó un aumento significativo, dado que el año 2014 estuvo afectada por la modificación que tuvo el reglamento de ahorro y crédito en cuanto a las tasas de las líneas de Vivienda y las nuevas colocaciones en la línea Compra de Cartera.

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Notas a los estados financieros En cumplimiento con la circular básica contable, se califica la cartera con los parámetros establecidos por la Superintendencia de Economía Solidaria. El 99.61% de la cartera del FEPEP continúa en categoría A. El índice de morosidad incluido capital e interés es del 0.39%. CALIFICACION DE CARTERA CREDITO DE CONSUMO Categoría A de 0 A 30 días Categoría B de 31 A 60 días Categoría C de 61 A 90 días Categoría D de 91 A 180 días Categoría E mayor A 180 días

2014 $ 141.394.471 $ 74.157 $ 62.720 $ 80.061 $ 227.580

2013 $ 121.270.767 $ 4.515 $ 53.994 $ 97.188 $ 247.890

TOTAL CARTERA (CAPITAL)

$ 141.838.989

$ 121.674.354

VARIACIÓN % $ 20.123.704 16,6% $ 69.642 1542,5% $ 8.726 16,2% -$ 17.127 -17,6% -$ 20.310 -8,2% $ 20.164.635

16,6%

PROVISION POR CATEGORIAS DE LINEA DE CREDITOS CREDITO DE CONSUMO

2014

2013

VARIACIÓN

%

Provision General Categoría B de 31 A 60 días Categoría C de 61 A 90 días Categoría D de 91 A 180 días Categoría E mayor A 180 días

$ 1.427.279 $ 742 $ 6.272 $ 16.012 $ 172.470

$ 1.427.279 $ 45 $ 5.400 $ 19.438 $ 174.930

$0 $ 697 $ 872 -$ 3.426 -$ 2.460

0% 1549% 16% -18% -1%

TOTAL CARTERA

$ 1.622.775

$ 1.627.092

-$ 4.317

0%

Nota 7: cuentas por cobrar Los valores de las cuentas por cobrar a favor del Fondo son por concepto de servicios prestados en el Trapiche. El cobro de intereses correspondiente al último periodo de diciembre de 2014 por nómina de asociados, la cual se cancela en enero de 2015. CONCEPTO Anticipos proveedores Trapiche y otros servicios Intereses sobre la cartera Reclamos a compañía Aseguradora Ultima deducción de asociados Créditos a empleados Otros deudores* TOTAL

2014

2013

$ 7.763 $ 12.262 $ 279.893 $ 33 $ 25.999 $ 29.723 $ 64.967 $ 420.640

$ 11.934 $ 18.975 $ 348.450 $ 17.646 $ 278.315 $ 17.092 $ 51.377 $ 743.789

VARIACIÓN -$ 4.171 -$ 6.713 -$ 68.557 -$ 17.613 -$ 252.316 $ 12.631 $ 13.590 -$ 323.149

% -35% -35% -20% -100% -91% 74% 26% -43%

N.A: No aplica * Este saldo corresponde al valor causado a diciembre 31 a todos los asociados por concepto de seguro sobre los créditos que poseen con el fondo y los que tienen obligaciones respaldadas con el fondo solidario de garantías, los cuales en su mayoría son recuperados en el mes siguiente.

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Notas a los estados financieros Nota 8: propiedad planta y equipo y depreciacion Corresponde al costo de los bienes que posee el FEPEP, con la intención de emplearlos en forma permanente en el desarrollo de sus operaciones. Los activos fijos del Fondo no se encuentran pignorados ni hipotecados. Todos los bienes registrados en este rubro se encuentran libres de gravamen y amparados contra todo riesgo mediante pólizas de seguros y de mantenimiento. Al 31 de diciembre las propiedades, plantas y equipos y la depreciación acumulada asociada, comprendían:

CONCEPTO Equipo de Cómputo y Comunicación Depreciación Acumulada TOTAL NETO

2014

2013

VARIACIÓN

%

$ 508.903 -$ 430.412

$ 476.322 -$ 393.556

$ 32.581 -$ 36.856

7% 9%

$ 78.491

$ 82.766

-$ 4.275

-5%

La depreciación se efectúa por línea recta. A pesar de que se observa una disminución en los activos, durante el año se adquirieron equipos de cómputo y comunicación por valor de $57.5 millones. La variación en los activos fijos corresponde al efecto neto entre las compras y la dada de baja de equipos totalmente depreciados, en concordancia para atender las políticas del proyecto de la implementación de las normas internacionales de información financiera (NIIF).

Nota 9: otros activos Comprenden las valorizaciones de las inversiones permanentes del FEPEP, registradas con la información suministrada por cada una de las entidades en las cuales el fondo tiene inversiones. CONCEPTO

123

2014

2013

VARIACIÓN

%

Gas natural Bogotá EPM Inversiones EPM Aguas

$ 28.106 $2 $ 33

$ 27.774 $3 $ 33

$ 332 -$ 1 $0

1% -33% 0%

Subtotal

$ 28.141

$ 27.810

$ 331

1%

Notas a los estados financieros Nota 10: depósitos de asociados Registra las obligaciones a cargo del Fondo por la captación de los ahorros de los asociados en las diferentes líneas que promueve el FEPEP a corto y a largo plazo, los cuales aumentaron por capital en un 14%, destacándose las líneas del ahorro permanente y los CDAT´s. En las líneas de ahorros no existen dineros de personas ajenas asociadas al fondo. La tasa promedio ponderada pagada por el fondo durante el año 2013 a los productos de ahorro fue del 4.86%. 2014 TIPO DE AHORRO Corto Plazo CDAT Voluntario Educativo Vacacional Navideño A la vista Fepepito Saldo a favor de asociados

VALOR

2013 % Partic.

VALOR

VARIACIÓN %

% Partic.

$ 22.335.310 $ 5.859.682 $ 3.228.392 $ 1.051.263 $ 1.200.927 $ 186.670 $ 66.305 $ 76.793

23% 6% 3% 1% 1% 0% 0% 0%

$ 19.085.326 $ 5.527.127 $ 2.718.807 $ 870.047 $ 1.086.751 $ 144.239 $ 37.257 $ 74.374

22% 6% 3% 1% 1% 0% 0% 0%

$ 3.249.984 $ 332.555 $ 509.585 $ 181.216 $ 114.176 $ 42.431 $ 29.048 $ 2.419

17% 6% 19% 21% 11% 29% 78% 3%

Subtotal Largo Plazo Programado CDAT plus Permanente

$ 34.005.342

35%

$ 29.543.928

35%

$ 4.461.414

15%

$ 102.935 $ 14.409.457 $ 49.282.098

0% 15% 50%

$ 83.506 $ 11.355.387 $ 44.547.643

0% 13% 52%

$ 19.429 $ 3.054.070 $ 4.734.455

23% 27% 11%

Subtotal

$ 63.794.490

65%

$ 55.986.536

65%

$ 7.807.954

14%

TOTAL

$ 97.799.832

100%

$ 85.530.464

100%

$ 12.269.368

14%

Nota 11: obligaciones financieras Las obligaciones financieras presenta la siguiente composición: CONCEPTO Obligaciones EPM corto plazo Obligaciones EPM largo plazo

2014 $ 2.286.120 $ 15.328.548

2013 $ 2.225.259 $ 14.691.409

VARIACIÓN $ 60.861 $ 637.139

TOTAL OBLIGACIONES

$ 17.614.668

$ 16.916.668

$ 698.000

% 3% 4% 4%

En el año 2014 el FEPEP en el mes de septiembre recibió un nuevo crédito de $3.000 millones para la línea de crédito Gas Vehicular con un periodo de gracia al capital de dos años, dicho crédito fue firmado a ocho años, quedando con un saldo al cierre de 2014 de $17.615 millones. Sobre estos préstamos el FEPEP terminó el año con un valor por pagar de los respectivos intereses de $44 millones; la garantía otorgada por dicho crédito fue pignoración de ingresos de las deducciones practicadas de forma semanal a los funcionarios asociados al FEPEP.

124

Notas a los estados financieros Nota 12: cuentas por pagar Corresponde a los saldos por pagar a asociados y a terceros al 31 de diciembre de 2014, estas comprenden el siguiente detalle: CUENTAS POR PAGAR Intereses por pagar sobre CDAT´s Intereses por pagar EPM Proveedores Fondo Servimos Cuentas por pagar ex-asociados Seguro ACE Retención en la fuente IVA por pagar EMI Coomeva Impuesto por pagar Otras cuentas por pagar ** TOTAL

2014

2013

VARIACIÓN

%

$ 882.728 $ 44.682 $ 270.824 $ 106.125 $ 75.666 $ 40.574 $ 68.772 $ 13.194 $ 20.420 $ 15.505 $ 25.780 $ 310.911

$ 699.656 $ 17.101 $ 143.978 $ 64.993 $ 70.555 $ 36.738 $ 41.210 -$ 2.997 $ 23.730 $ 17.271 $ 37.757 $ 284.189

$ 183.072 $ 27.581 $ 126.846 $ 41.132 $ 5.111 $ 3.836 $ 27.562 $ 16.191 -$ 3.310 -$ 1.766 -$ 11.977 $ 26.722

26% 161% 88% 63% 7% 10% 67% -540% -14% -10% -32% 9%

$ 1.875.181

$ 1.434.181

$ 441.000

31%

* Los principales proveedores por pagar son: Linio Colombia S.A.S, EPM, Suramericana, UNE, Ahora SAS, entre otros. ** Otras cuentas por pagar, corresponden: al recaudo por los servicios complementarios como: Susalud, Sugente, Suramericana, Ace seguros, Colsanitas y Vivir, entre otras, las cuales son canceladas en el mes siguiente.

Nota 13: fondos sociales Registra el valor de los recursos apropiados por el FEPEP, para el desarrollo de los programas y actividades de educación, solidaridad, previsión y seguridad social, en concordancia con la Circular Básica Contable y Financiera y los Estatutos. De acuerdo con lo establecido en la ley 1391 de julio de 2010 y lo aprobado en la Asamblea General de Delegados del 2011, se creó el Fondo de Desarrollo Empresarial Solidario cuyo objetivo es apoyar las iniciativas empresariales de los asociados y sus familias, fondo que terminó el 2014 con un saldo de $81.1 millones. En el mes de marzo y por decisión de la Asamblea General de Delegados, se apropiaron de los excedentes del ejercicio del año 2013, un total de $1.195 millones, compuesto por: Fondo de Educación $680.4 millones, Fondo Solidaridad $85.8 millones, y Fondo de Previsión y Seguridad Social $257.3 millones. Igualmente, se apropiaron $171.5 millones al Fondo de Desarrollo Empresarial.

125

Notas a los estados financieros Además, los Fondos Sociales cumplieron totalmente su objetivo, en la medida que fueron solicitados por los asociados los auxilios y servicios. Los valores que no disponían los Fondos, se llevaron con cargo al estado de resultados, de tal manera que no se negaran auxilios. En el año 2014 se otorgaron auxilios y se prestaron servicios por un valor total de $2.618 millones aproximadamente, distribuidos así: Fondo de Educación $1.516 millones, Fondo de Solidaridad $265 millones, Fondo de Previsión y Seguridad Social $837 millones.

Nota 14: fondos mutuales Su principal característica es que se crean y aumentan con la contribución directa de los asociados para un fin específico; por tal motivo se consideran mutuales, ambos cuentan con su respectivo reglamento. Su composición es la siguiente: CONCEPTO

2014

2013

VARIACIÓN

%

Fondo Felipe

$ 3.040.905

$ 2.701.958

$ 338.947

13%

Fondo de Solidario de Garantías *

$ 3.562.735

$ 3.009.258

$ 553.477

18%

TOTAL

$ 6.603.640

$ 5.711.216

$ 892.424

16%

El Fondo Felipe es creado con el fin de garantizar la educación de los hijos de asociados fallecidos hasta terminar los estudios superiores; el “Fondo solidario de garantías” es creado como respaldo de los créditos otorgados a los asociados al fondo que no cuentan con otras garantías admisibles.

Nota 15: ingresos recibidos por anticipado Corresponden a valores pagados de forma anticipada por los usuarios del Trapiche, que hacen las reservaciones para los meses posteriores a diciembre de 2014. CONCEPTO Ingresos Trapiche Intereses Recibido por Anticipado TOTAL

2014

2013

VARIACIÓN

%

$ 13.851

$ 24.421

-$ 10.570

-43%

$ 1.630

$ 1.739

-$ 109

-6%

$ 15.481

$ 26.160

-$ 10.679

-41%

Los intereses recibidos por anticipado corresponden al saldo de estos por amortizar, originados en las reestructuraciones concedidas sobre la cartera morosa y éste se abona al estado de resultados en forma proporcional a los valores efectivamente recaudados.

Nota 16: reserva protección aportes Corresponden al 20% de los excedentes de periodos de vigencias anteriores, aprobada para la protección de aportes sociales por la Asamblea General, en cumplimiento del Decreto Ley 1481/89.

126

Notas a los estados financieros Nota 17: fondos de destinación específica Representan los recursos provenientes de la distribución de excedentes, aprobados por la Asamblea para fines específicos de inversión o capitalización. CONCEPTO Fondo para la amortización de aportes (1) Fondo de inversión (2) Fondo para la revalorización de aportes Fondo no susceptible de repartición Fondo sociales capitalizados TOTAL

2014

2013

VARIACIÓN

%

$ 3.883.388 $ 8.674.915 $ 84.505 $ 8.497 $ 754

$ 4.418.941 $ 8.674.915 $ 110.671 $ 2.749 $ 754

-$ 535.553 $0 -$ 26.166 $ 5.748 $0

-12% 0% -24% 209% 0%

$ 12.652.059

$ 13.208.030

-$ 555.971

-4%

(1) Fondo de carácter patrimonial, reglamentado por el numeral 4 del artículo 54 de la ley 79 de 1988, apropiado por disposición de la Asamblea General con los excedentes del ejercicio para su capitalización. (2) Creado por la Asamblea General con el fin de futuras inversiones.

Nota 18: cuentas de orden Representa las garantías reales que tiene el FEPEP y que ha recibido como respaldo de créditos otorgados a los asociados, los procesos jurídicos sobre las deudas que presentan mora, los activos dados de baja por donaciones a entidades de escasos recursos o por estar totalmente depreciados, los contratos de arrendamiento de la oficina y el parqueadero, los intereses por cobrar sobre la cartera vencida, el monto de la cartera castigada y los cupos de crédito otorgados por las entidades financieras al FEPEP, los cuales no han sido utilizados a la fecha.

127

CONCEPTO

2014

2013

VARIACIÓN

%

Litigios y Demandas (cobro júridico) (1) Bienes y Valores Tomados en Arrendamiento (2) Intereses sobre Cartera Vencida Cartera Castigada Capital reconocido por el FSG (3) Intereses reconocido por el FSG (3) Interes dejado de reconocer por el FSG (3) Interes sobre capital reconocido por el FSG (3) Créditos aprobados no desembolsados (4) Garantias Admisibles (5) Inmuebles hipotecados (5) Bienes pignorados (5) CDAT´s pignorados (5) Inventario regalos de navidad no entregados Capital Minimo irreducible Activos Castigados Activos Totalmente Depreciados

$ 224.412 $ 718.578 $ 68.922 $ 23.202 $ 481.579 $ 15.613 $ 21.900 $ 150.104 $ 33.500.000 $ 141.838.989 $ 34.675.497 $ 11.048.555 $ 10.465 $ 31.643 $ 444.601 $ 306.013 $ 335.293

$ 284.710 $ 582.043 $ 49.718 $ 23.202 $ 386.418 $ 12.493 $ 20.017 $ 93.273 $ 16.000.000 $ 121.674.355 $ 23.966.035 $ 10.115.876 $ 35.422 $0 $ 425.040 $ 285.947 $ 335.293

-$ 60.298 $ 136.535 $ 19.204 $0 $ 95.161 $ 3.120 $ 1.883 $ 56.831 $ 17.500.000 $ 20.164.634 $ 10.709.462 $ 932.679 -$ 24.957 $ 31.643 $ 19.561 $ 20.066 $0

-21% 23% 39% 0% 25% 25% 9% 61% 109% 17% 45% 9% -70% N.A. 5% 7% 0%

TOTAL

$ 223.895.366

$ 174.289.842

$ 49.605.524

28%

Notas a los estados financieros (1) Corresponde a los casos de asociados que se encuentran en mora de más de 90 días en sus créditos y cuya cartera está en manos de abogados. (2) Es el valor total del contrato de arrendamiento que paga el FEPEP a Empresas Públicas de Medellín por las celdas del parqueadero y la oficina. (3) Corresponde a los valores asumidos por el Fondo Solidario de Garantías por los créditos que en su momento se consideraron de dudoso recaudo, aun el FEPEP continúa con la gestión de cobro sobre esta cartera. (4) Cupos de créditos aprobados y no utilizados a la fecha con los bancos Bogotá, Popular, Sudameris, Colpatria y Coopcentral. (5) Corresponde al valor de las garantías entregadas por los asociados al FEPEP, para respaldar los respectivos créditos. (6) Atendiendo a los requerimientos del proyecto sobre normas internacionales de información financiera (NIIF), se procedió a dar de baja en el módulo de activos fijos los activos totalmente depreciados

Nota 19: ingresos operacionales y no operacionales Comprende los valores recibidos y causados a favor del FEPEP, resultado de las actividades desarrolladas en la vigencia. Su detalle por línea de crédito es: INGRESOS LINEA DE CREDITO Multipropósito Vivienda Vehículo Compra de cartera Educativo Vivienda Largo plazo Turismo Credifácil Consumo Inmobiliario Otros Social Medico Odontologico Pago de Impuestos Interes por mora Subtotal Ingresos Operacionales OTROS INGRESOS OPERACIONALES Ingresos financieros Servicio de Parqueadero Otros ingresos operacionales (1) Servicio de hotelería y turismo (Trapiche) Subtotal Otros Ingresos Operacionales TOTAL

2014

2013

VARIACIÓN

%

$ 6.037.002 $ 3.030.386 $ 1.541.541 $ 1.869.179 $ 174.356 $ 902.227 $ 156.044 $ 90.362 $ 196.949 $ 4.425 $ 32.067 $ 15.102 $ 6.816

$ 5.649.165 $ 2.974.364 $ 1.497.022 $ 1.340.385 $ 153.912 $ 456.233 $ 161.206 $ 86.990 $ 155.076 $ 5.618 $ 23.558 $ 12.035 $ 5.241

$ 387.837 $ 56.022 $ 44.519 $ 528.794 $ 20.444 $ 445.994 -$ 5.162 $ 3.372 $ 41.873 -$ 1.193 $ 8.509 $ 3.067 $ 1.575

7% 2% 3% 39% 13% 98% -3% 4% 27% -21% 36% 25% 30%

$ 14.056.456

$ 12.520.805

$ 1.535.651

12%

$ 595.982 $ 719.395 $ 76.978 $ 269.568 $ 1.661.923

$ 659.746 $ 708.990 $ 145.697 $ 298.755 $ 1.813.188

-$ 63.764 $ 10.405 -$ 68.719 -$ 29.187 -$ 151.265

-10% 1% -47% -10% -8%

$ 15.718.379

$ 14.333.993

$ 1.384.386

10%

(1) Este rubro está compuesto por: utilidad en venta de inversiones $26.1 millones, ingresos por dividendos $14.0 millones, recuperación de provisiones y otros gastos $36.3 millones, aprovechamientos $0.5 millones.

128

Notas a los estados financieros Nota 20: costos por servicios Representa los valores pagados y causados por el FEPEP, reconocidos a los asociados sobre los depósitos y a los terceros en la prestación de servicios, al 31 de diciembre de 2014: INTERESES POR AHORROS

2014

2013

VARIACIÓN

%

CDAT Permanente Voluntario Navideño Educativo Otros costos por servicios FEPEP (1) Vacacional A la vista Programado Fepepito

$ 2.268.565 $ 1.723.830 $ 223.188 $ 212.356 $ 190.035 $ 55.126 $ 58.559 $ 4.796 $ 5.154 $ 2.622

$ 1.974.180 $ 1.297.724 $ 223.197 $ 190.033 $ 158.049 $ 62.691 $ 49.715 $ 2.355 $ 2.614 $ 1.372

$ 294.385 $ 426.106 -$ 9 $ 22.323 $ 31.986 -$ 7.565 $ 8.844 $ 2.441 $ 2.540 $ 1.250

15% 33% 0% 12% 20% -12% 18% 104% 97% 91%

Subtotal Costos Operacionales COSTOS NO OPERACIONALES Costo de servicios trapiche Costos servicio parqueadero Subtotal Costos no Operacionales

$ 4.744.231

$ 3.961.930

$ 782.301

20%

$ 20.331 $ 342.308 $ 362.639

$ 8.275 $ 334.153 $ 342.428

$ 12.056 $ 8.155 $ 20.211

146% 2% 6%

TOTAL

$ 5.106.870

$ 4.304.358

$ 802.512

19%

La diferencia aunque no es significativa en este rubro, se da principalmente por el aumento presentado en el saldo de los ahorros, los cuales son la base para el cálculo de estos intereses, sin embargo, también se impactaron por una menor DTF (la cual en promedio en el 2013 fue 4.24 y en el 2014 fue de 4.05%), pero una mayor IPC promedio 12 meses (el cual en promedio en el 2013 fue 2.02% y en el 2014 fue de 2.90%). (1) Este rubro corresponde al costo por las consultas en las centrales de riesgo y las visitas para reforma o compra de vivienda.

129

Notas a los estados financieros Nota 21: gastos de personal Representa los valores pagados y causados derivados de la relación laboral con el personal al servicio del Fondo: COSTOS PERSONAL

2014

2013

VARIACIÓN

%

FEPEP Medellín Parqueadero Trapiche FEPEP Bogotá FEPEP Santanderes NIIF

$ 1.996.061 $ 163.039 $ 122.120 $ 87.527 $ 85.823 $ 202.205

$ 1.877.133 $ 140.992 $ 149.061 $ 83.443 $ 40.156 $ 98.379

$ 118.928 $ 22.047 -$ 26.941 $ 4.084 $ 45.667 $ 103.826

6% 16% -18% 5% 114% 106%

TOTAL

$ 2.656.775

$ 2.389.164

$ 267.611

11%

El aumento en este rubro se debe al cubrimiento a finales de 2013 de los nuevos cargos para ampliación de los servicios, ajuste de la estructura organizacional y al incremento en los salarios en el año 2014.

Nota 22: gastos generales Representa los valores pagados y causados por el FEPEP por concepto de la realización de funciones administrativas y otras complementarias en el desarrollo de su objeto social, como honorarios, servicios públicos, servicios temporales, arrendamientos y depreciaciones, para cada uno de los centros de costos. GASTOS GENERALES

2014

2013

VARIACIÓN

%

FEPEP Medellín Parqueadero Trapiche FEPEP Bogotá FEPEP Santanderes NIIF

$ 1.901.167 $ 57.301 $ 181.169 $ 46.674 $ 40.477 $ 104.281

$ 1.747.109 $ 23.791 $ 162.689 $ 36.789 $ 17.380 $ 43.266

$ 154.058 $ 33.510 $ 18.480 $ 9.885 $ 23.097 $ 61.015

9% 141% 11% 27% 133% 141%

TOTAL

$ 2.331.069

$ 2.031.024

$ 300.045

15%

Nota 23: gastos financieros Corresponde al valor de los intereses sobre las obligaciones financieras con EPM y gastos causados durante el período económico, para el cumplimiento de las actividades del FEPEP.

130

Notas a los estados financieros Nota 24: apropiación fondos existentes Son las apropiaciones realizadas con el objeto de cumplir con las actividades programadas (auxilios de educación, salud, solidaridad, entre otros), de acuerdo con el artículo 20 del decreto 1481/89 y del artículo 45 de los estatutos del FEPEP.

APROPIACIONES Fondo de educación cultura y recreación (2) Fondo de previsión y seguridad social (2) Fondo de solidaridad (2) Total apropiaciones fondos sociales Fondos de inversión (1) TOTAL

2014

2013

VARIACIÓN -$ 622.057 -$ 70.116 $ 26.573

%

$ 836.329 $ 579.778 $ 179.238

$ 1.458.386 $ 649.894 $ 152.665

-43% -11% 17%

$ 1.595.345

$ 2.260.945

-$ 665.600

-29%

$0

$ 1.350.271

-$ 1.350.271

-100%

$ 1.595.345

$ 3.611.216

-$ 2.015.871

-56%

(1) Son fondos sociales agotables con cargo al ejercicio anual. Se otorgan con base en la demanda de los auxilios y programación de actividades educativas para los asociados y sus beneficiarios. (2) Fondos patrimoniales con cargo al excedente del ejercicio. Creado por la Asamblea General con el fin de futuras inversiones.

Nota 25: impuestos estimados El FEPEP está exento de pagar impuesto de renta y complementarios por el sistema de renta presuntiva, por ser una entidad sin ánimo de lucro. Sin embargo, dando cumplimiento a la Ley 488 de diciembre de 1998, para las actividades comerciales que realice el FEPEP estas sí se encuentran gravadas, por lo que al consolidar los resultados del Parqueadero y el Trapiche del año 2014 se obtiene un excedente, a este resultado se le calcula un impuesto de renta equivalente al 20%. IMPUESTOS ESTIMADOS

2013

VARIACIÓN

Ingresos Parqueadero Ingresos Trapiche

$ 719.395 $ 269.568

$ 708.990 $ 298.755

$ 10.405 -$ 29.187

1% -10%

Total ingresos

$ 988.963

$ 1.007.745

-$ 18.782

-2%

Costos y gastos Parqueadero Costos y gastos Trapiche Total costos y gastos

$ 536.443 $ 323.620 $ 860.063

$ 498.936 $ 320.025 $ 818.961

$ 37.507 $ 3.595 $ 41.102

8% 1% 5%

Total Excedentes Trapiche y Parqueadero Compensación por pérdidas acumuladas Renta Liquida

$ 128.900 $0 $ 128.900

$ 188.784 $0 $ 188.784

-$ 59.884 $0 -$ 59.884

-32% N.A. -32%

$ 25.780

$ 37.757

-$ 11.977

-32%

Impuesto estimado

131

2014

Notas a los estados financieros Nota 26: excedentes del ejercicio Representa el resultado de las operaciones correspondiente a los ingresos, menos los costos y gastos cancelados durante el ejercicio económico.

Nota 27: revelaciones de riesgos En materia de revelación de riesgos y específicamente en cuanto a las políticas, directrices, reglamentos y procedimientos utilizados para la evaluación, administración, medición y control de cada uno de los conceptos del riesgo asociados al objeto social del FEPEP, se resaltan los siguientes aspectos: 1) El otorgamiento de los créditos se ciñó rigurosamente a lo establecido en el Reglamento General de Ahorro y Crédito, específicamente en lo relacionado con la evaluación general del endeudamiento de cada asociado y el estudio de las garantías a solicitarle según su nivel de riesgo, asociado a la probabilidad de mora y de default y al valor de los créditos no respaldados con sus ahorros. 2) Dado que el otorgamiento de préstamos es la principal actividad desarrollada por el FEPEP, el manejo del riesgo de crédito constituye un aspecto fundamental y clave en el fondo; es así como producto de la gestión en la recuperación de la cartera, la aplicación del Fondo Solidario de Garantías (FSG) y el proceso de exclusión a asociados con moras mayores de 180 días, la cartera morosa pasó de $451 millones incluidos capital e intereses en el 2013 (índice de morosidad 0.37%) a $549 millones en 2014 (índice de morosidad 0.39%), a pesar del crecimiento de la cartera en un 17%, pasando de un capital por $121.674 en 2013 a $141.839 en 2014, dando una clara idea del cuidado con el cual se trabajó este tema en el FEPEP. Igualmente, producto de la gestión cartera de los valores cobrados al FSG por $1.004 millones, ya se recuperaron $357 millones (36%). 3) En cuanto al riesgo de mercado, éste fue palpable en la evolución decreciente de la DTF de 4.24% EA promedio en 2012 vs. 4.05% EA promedio en 2014, lo cual impactó negativamente los ingresos y los costos del Fondo, aunque con mayor impacto en los ingresos, sin embargo la mayor colocación de créditos disminuyó dicho impacto. Gracias a lo anterior, el Fondo logró sostener su compromiso social con los asociados y mantener unos buenos niveles de fortalecimiento financiero y de excedentes consolidados al final del año 2013. 4) El informe de riesgo de liquidez (o GAP de liquidez) presentado a la SES (Superintendencia de la Economía Solidaria), da fe de la buena liquidez de la que gozó el FEPEP durante el año 2014, este indicador no arrojó alarmas, y mucho menos detectó una exposición significativa en este aspecto. 5) El FEPEP cuenta con un Comité Financiero y de Administración del Riesgo de Liquidez, el cual junto con la Administración se encarga de evaluar las diferentes amenazas que podrían afectar al FEPEP. En el 2014, dicho comité también se encargó de evaluar el riesgo operacional, apoyando a la alta dirección y a la Junta Directiva en la toma de decisiones, conjugado esto con la dinámica de la Administración, la cual estructuró lo controles necesarios para detectar riesgos. 6) Para el análisis del riesgo de liquidez también se cuenta con el presupuesto de efectivo a 12 meses y las proyecciones del flujo de efectivo.

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Notas a los estados financieros 7) Para el cubrimiento del riesgo, se tramitó y consiguió la asignación cupos de crédito en entidades financieras por $33.500 millones. 8) El FEPEP implementó la matriz de riesgos, la cual permite identificar en forma proactiva los potenciales riesgos y estructurar el plan para su mitigación. 9) El FEPEP cuenta con un Comité de Evaluación y Control de Cartera, el cual funciona bajo la reglamentación aprobada por la Junta Directiva. Dicho comité realiza un seguimiento a la cartera en forma mensual, según las directrices de la Superintendencia de Economía Solidaria, dejando constancia de las decisiones en las respectivas actas. 10) Adicionalmente, el FEPEP cuenta con un modelo de simulación financiera, el cual se constituye en una herramienta cuantitativa para evaluar rumbos de acción y dar sustento a las decisiones; es así como a través de este instrumento el Fondo buscó describir y analizar el comportamiento de las variables macroeconómicas y su impacto en el FEPEP, las tasas de interés, los multiplicadores, los topes de las líneas de crédito, las provisiones, apropiaciones, los auxilios, entre otros aspectos. En síntesis, con esta herramienta el FEPEP estableció relaciones causa-efecto y de retroalimentación, siempre buscando la reducción de la incertidumbre y procurando la creación y maximización del valor del fondo y del bienestar de sus asociados. En general, la aplicación de las políticas de administración de riesgos, conllevaron a que el FEPEP, tuviera como efecto un buen desempeño económico, manifiesto en los $3.585 millones de excedentes netos, arrojados al final del 2014, para ser distribuidos por la Asamblea General de Delegados según los diferentes fondos establecidos por la ley y los estatutos.

GOBIERNO CORPORATIVO a) Estructura de Dirección: Acorde con su naturaleza y las disposiciones legales, la dirección del Fondo está a cargo de la Asamblea General de Delegados, la Junta Directiva y el Representante Legal. De manera permanente estas instancias de dirección y administración, desarrollan su proceso de gestión con la responsabilidad que implica el manejo y definición de políticas para la administración y control de riesgo relativo a la prestación de servicios financieros. b) Estructura Organizacional: En cumplimiento de las atribuciones que los Estatutos y las instancias de Dirección le asignan a la administración; para posibilitar el logro de la visión, misión, objetivos, estrategias y políticas institucionales, el FEPEP ha desarrollado una estructura de soporte administrativo y de operación, conformada por la planta de personal y dirigida por el Representante Legal como máximo nivel de responsabilidad ejecutivo en la orientación y dirección administrativa, financiera y de servicios del FEPEP.

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Notas a los estados financieros CONTROLES DE LEY El FEPEP dando cumplimiento al capítulo XIV de la circular básica contable y financiera viene reportando oportunamente los siguiente informes ante la superintendencia de economía solidaria: a) Fondo de Liquidez: Este informe se elabora de forma mensual en el formulario oficial diseñado para tal fin por la Superintendencia de Economía Solidaria, el cual reposa en las oficinas FEPEP para su inspección ante cualquier requerimiento por parte de las entidades competentes; en éste se muestra la participación que tienen las inversiones de dicho fondo sobre el total de las captaciones, superando siempre el porcentaje mínimo requerido por la ley, el cual es del 10% para todos los las líneas de ahorros excepto el ahorro permanente, el cual cuenta con un fondo de liquidez del 2%. b) Gestión y Administración del Riesgo de Liquidez: Para el evaluación y medición de los mecanismos de control, se elabora y proyecta el riesgo de liquidez de forma mensual, con el fin de conocer la maduración de la estructura de sus activos, pasivos y patrimonio, observando cómo se comporta la liquidez del FEPEP al corto plazo para poder cumplir con sus obligaciones contractuales. c) Formulario de rendición de cuentas: El FEPEP por pertenecer al nivel 1 de supervisión, tiene la obligación de reportar de forma mensual ante la Superintendencia de Economía Solidaria toda la información financiera, de forma detallada como es la cartera, los aportes, los ahorros, los estados financieros y una serie de información que le es útil a esta entidad para calcular algunas cifras estadísticas.

OTROS ASPECTOS DE INTERÉS El Fondo de Empleados de EPM para calcular las tasas, tanto de colocación como de captación, siempre ha utilizado como referente la DTF, tasa que es emitida por el Banco de la República. Dicha tasa durante el año 2014 se mantuvo entre el 3.69% al 4.42% E.A, situación que afectó tanto los ingresos como los costos. La tasa que el FEPEP reconoce al ahorro permanente es el IPC 12 meses + 100 pbs; dado que el IPC fluctuó en el 2014 entre 2.13% y 3.66%, lo que representó un aumento en los costos. En el mes de septiembre de 2014, EPM le otorgó al FEPEP un nuevo crédito por valor de $3.000 millones para continuar con el incentivo al uso del gas natural vehicular.

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Notas a los estados financieros CERTIFICACIÓN DE LOS ESTADOS FINANCIEROS POR EL REPRESENTANTE LEGAL Y EL CONTADOR DEL FONDO DEL FONDO DE EMPLEADOS DE EPM – FEPEP- CON NIT. 800.025.304-4: A los señores delegados del FEPEP Para dar cumplimiento a los artículos 34 y 37 de la Ley 222 de 1995, los suscritos, Representante Legal y Contador Público del FEPEP certificamos que los estados financieros de del fondo al 31 de diciembre de 2013 y 2012, han sido tomados de los libros y que antes de ser puestos a disposición de terceros hemos verificado las siguientes afirmaciones contenidas en ellos: 1. Los activos y pasivos del Fondo de Empleados de EPM existen y las transacciones registradas se han efectuado en el año correspondiente. 2. Todos los hechos económicos han sido reconocidos. 3. Los activos representan probables beneficios económicos futuros (derechos) y los pasivos probables sacrificios económicos futuros (obligaciones) a cargo del Fondo. 4. Todos los elementos han sido reconocidos por los importes apropiados. 5. Los hechos económicos han sido correctamente clasificados, descritos y revelados. 6. Las cifras de los estados financieros han sido fielmente tomadas de los libros oficiales de contabilidad. Se expide la presente certificación a los 10 días del mes de febrero de 2013.

Cordialmente,

JAVIER ERNESTO CEBALLOS OCHOA ALEJANDRO SIERRA RENGIFO Representante Legal Contador TP 43747-T

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PROPUESTA PARA FONDOS DE DESTINACIÓN ESPECÍFICA

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Propuesta para fondos de destinación específica FONDO PARA REVALORIZACIÓN DE APORTES Según el Decreto 3081 de 1990 en su Artículo 4° y la Resolución 1454 de diciembre 6 de 2000 Artículo 4° y de conformidad con la Circular Básica Contable y Financiera 004 de agosto de 2008, Capítulo VIII, Artículo 5°, se autoriza reconocer la pérdida del poder adquisitivo de la moneda con los excedentes del período, incrementando éstos hasta un límite no superior al Índice Nacional de Precios al Consumidor, certificado por el DANE, el cual para el año 2014 fue 3.66%. Dado que en el Fondo de Revalorización de Aportes se dispone de $84.504.631, se propone adicionalmente que para dicho fondo se asigne el 15% de los excedentes a distribuir por la Asamblea General, es decir, asignarle de los excedentes $537.789.570. Además, se propone cubrir la revalorización de aportes en $406.303.990, la cual se obtiene de aplicar al saldo promedio día/año aportado por el asociado, el IPC del año 2014. Por lo anterior, el movimiento del Fondo de Revalorización de Aportes sería:

CONCEPTO

VALOR

Saldo a diciembre 31 de 2014 + Distribución de los excedentes 2014

$ 84.504.631 $ 537.789.570

SUBTOTAL Aplicación de revalorización de aportes

$ 622.294.201 $ 406.303.990

SALDO FINAL FONDO DE REVALORIZACION DE APORTES

$ 215.990.211

FONDO PARA AMORTIZACIÓN DE APORTES Este fondo tiene el límite de compra del 49% de los aportes de los asociados, los cuales ascienden a $10.610.990.609; a diciembre 31 de 2014 dicho fondo asciende a $3.883.388.006 (36.60%). Con motivo de la reglamentación del Fondo para Amortización de Aportes, el FEPEP ha adquirido aportes a asociados que se han retirado, por valor de $881.202.984. Por lo anterior, de momento no se requiere asignar recursos para este fondo.

FONDO SOCIAL NO SUSCEPTIBLE DE REPARTICIÓN El Artículo 10 de la ley 79 de 1988 establece que las utilidades de las actividades comerciales prestadas a no asociados, se deben llevar a un Fondo Social No Susceptible de Repartición. El FEPEP obtuvo una utilidad sobre la actividad comercial por $102.694.476. El centro de costos que generó utilidad fue el Parqueadero, en el cual se prestaron servicios a 35 usuarios no asociados de un total de 766 celdas (4.57%). De los excedentes comerciales el 4.57% representa $4.692.306. Para poder apropiar los $4.692.306 de los excedentes totales del FEPEP, se debe asignar el 0.13% de éstos.

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Propuesta para fondos de destinación específica OTROS FONDOS Los mínimos legales para otros fondos son: Reserva para Protección de Aportes 20%, Fondo de Desarrollo Empresarial Solidario 10%, Fondo de Educación, Cultura y recreación 5%, Fondo de Previsión y Seguridad Social 5% y Fondo de Solidaridad 5%.

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PROYECTO DE DISTRIBUCIÓN DE EXCEDENTES

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Proyecto de distribución de excedentes La Junta Directiva, de conformidad con lo establecido en el Artículo 75 literal F de los Estatutos, presenta a consideración de la Asamblea General de Delegados el proyecto de distribución de excedentes de 2014, correspondiente a ($3.585.263.801).

FONDOS DE DESTINACION ESPECIFICA Reserva Protección aportes (reserva legal) Fondo de desarrollo empresarial solidario Fondo de educación cultura y recreación Fonde de previsión y seguridad social Fondo de solidaridad Fondo para revalorización de aportes Fondo de inversión Fondo no susceptible de repartición TOTAL

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% 20,00% 10,00% 28,00% 5,00% 5,00% 15,00% 16,87% 0,13%

VALOR $ 717.052.760 $ 358.526.380 $ 1.003.873.864 $ 179.263.190 $ 179.263.190 $ 537.789.570 $ 604.802.540 $ 4.692.306 $ 3.585.263.800