Ministerio de Economía y Finanzas Dirección General de Política de Ingresos Públicos

Tributación en Industrias Extractivas

Marzo 2014 Marzo,

CONTENIDO 1. Aspectos sectoriales 2. Aspectos Tributarios 3. Nuevo Esquema Fiscal Minero

Aspectos sectoriales

Minería e Hidrocarburos PBI 12%

10%

17500

8% 5%

8%

10%

4,1%

5%

2%

15500

Inversión (%PBI)

1%

3%

3%

2%

1%

2,6%

0% 13500

-0,1% -0,2% 10 974 11 036 11 024 10 997 11 236

11500

11 561

9500

8 133

8 579

2,2% -5%

1,4%

10 195 9 790 9 925

1,7% 1,3%

1,2%

-10%

9 031 -15%

7 264

7500

6 609

-20%

5500

4,3%

5%

0 4% 0,4%

0,7%

1,2%

1,0%

0,9%

0,9%

0,8%

0,8%

09

10

11

12

-25%

00

01

02

03

04

05

06

07

08

09

Valor agregado (Mill S/. de 1994)

10

11

12

05

13

06

07

08

Var.% real

Minería

Producción (Millones de barriles)

Exportaciones de productos mineros (%PBI) 16,0% 16,3%

Hidrocarburos

41,4

15,5% 14,3%

34,9

34,0

33,9

13,2%

12,9%

12 3% 12,3%

37,4

14,1%

31,9 29,2

27,5

28,3

28,1

10,2% 13,1

13,9

13,4

05

06

07

28,0

31,6

30,8

30,4

25,9 26,5

25,4

24,4

09

11

12

27,1

15,9

7,6% 6,0% 5,9%

00

01

5,2

6,7%

02

03

04

Fuente: INEI, BCRP. Elaboración: DIEOT-DGPIP

05

06

07

08

09

10

11

12

0,8

1,2

1,4

1,4

1,5

1,5

98

99

00

01

02

03

04

Petróleo crudo

08

Líquidos de GN

10

Aspectos tributarios

Recaudación 2013: Estructura de Tributos Internos

Construcción 7 3% 7,3%

Otros Servicios 42,8%

Comercio 15,8% Agropecuario 1,0%

Manufactura 17 6% 17,6%

Pesca 0,4% Minería 9 4% 9,4% Hidrocarburos 5,7%

US$ 28 372 millones Fuente: SUNAT. Elaboración: DIEOT-DGPIP

Recaudación 2013: Estructura del IR de 3ª Categoría* Construcción 6,7%

Otros Servicios 37,6%

Comercio 17,1%

Agropecuario 0,4% Pesca 0 4% 0,4%

Manufactura 14,0%

Minería , % 14,7% Hidrocarburos 9,1%

(*) Incluye regularización. Fuente: SUNAT. Elaboración: DIEOT-DGPIP

US$ 8 385 millones

Recaudación 2013: Tributos Internos según actividad Recaudación Interna de los Principales Impuestos - 2013 (Millones de US$) Actividad Económica

Total

IGV

Otros Impuestos

IRPJ*

28 372

10 050

8 385

9 937

281 123 4 273

125 47 997

36 35 1 990

121 40 1 286

Minería

2 657

435

1 229

993

Hidrocarburos

1 616

562

761

293

5 005 12 146 2 073 4 470

1 467 4 579 844 1 992

1 172 3 155 563 1 435

2 366 4 412 667 1 044

Total Agropecuario Pesca Minería e Hidrocarburos

Manufactura Otros Servicios Construcción Comercio (*) Incluye regularización. Fuente: SUNAT Elaboración: DIEOT-DGPIP

Recaudación del sector Minería: Tributos Internos (Mill de S/. y Var.%) 11 258 10 633

12 000

10 761

200%

142%

10 000

150%

8 985 76%

8 000

55%

54%

8 132

7 731

7 181 37%

6 000

4 859 34% 4 000

-14%

2 000

699

612

3 123

12%

689

1 092

% -21%

1 741 -48%

65%

34%

100%

50%

-9% 0%

-34%

0

-50%

-100%

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 Fuente: SUNAT Elaboración: DIEOT-DGPIP

Beneficios tributarios 2014

MINERIA

Sector

Tipo de gasto

Tributo

Descripción

Costo (%PBI)

Diferimiento

IRPJ

Depreciación D i ió de d hasta h t 20% de d activos ti fij y de fijos d hasta h t 10% en inmuebles

22 525

0,00

Devolución

IGV

Devolución – fase exploración.

65 199

0,01

87 724

0,01

Subtotal

H HIDROCARBUR ROS

Costo (Miles S/.)

Exoneración

IGV

Venta de combustible por las empresas petroleras a las comercializadoras o consumidores finales. – Amazonía

215 658

0,03

Exoneración

ISC

Venta de combustible por las empresas petroleras a las comercializadoras o consumidores finales. – Amazonía

231 800

0,04

Exoneración

AD VALOREM Actividades vinculadas a exploración - importaciones

1 092

0,00

Exoneración

IGV

Actividades vinculadas a la exploración - importaciones

5 403

0,00

Devolución

ISC

Actividades vinculadas a exploración p - compras p internas

544

0,00

Devolución

IGV

Actividades vinculadas a exploración - compras internas

84 856

0,01

539 353

0,08

627 077

0,09

Subtotal Total

Fuente: MMM 2014-2016 Elaboración: DIEOT-DGPIP

N Nuevo E Esquema Fi Fiscall Minero

Nuevo Esquema Fiscal Minero •

Se creó en septiembre de 2011 dentro de un contexto de cotizaciones internacionales crecientes.

•

Las empresas con Convenios de Estabilidad Jurídica (que representaban alrededor del 50% de las ventas del sector minero) no pagaban la regalía minera creada en 2005. 2005

•

Propuesta recogía aportes del MEF y del MINEM.

•

Principales criterios: – Alcanzar el equilibrio q entre: • Maximizar ingresos fiscales para el gobierno nacional, y • Preservar competitividad del sector minero (cartera de proyectos de inversión de más de US$ 30mm) – Esquema pensando en el largo plazo – Respetar la seguridad jurídica y el ordenamiento legal existente

Principales minerales de exportación: Cotizaciones internacionales 800

1 800 1 412

700

1 400

600

1 010

500 400

318

300

1 000 600 200

200 94 59 23

100 0 00

01

02 Cobre

03

04 Plata

05

06

07

Plomo

08 Zinc

09

10

11

Estaño

12

13

Oro

Nota: Precios del cobre, estaño, plomo y zinc en centavos de US$ por libra. Precios del oro y la plata en US$ por Oz. Troy. Fuente: BCRP Elaboración: DIEOT-DGPIP

-200 -600

Aspectos Tributarios del Sector Minero – 2010

IVA

Recuperación R ió A Anticipada i i d en etapa pre-operativa

Aranceles a Bienes de Capital

0%

Impuesto a la Renta (utilidades)

30%

Participación de Trabajadores (utilidades)

8%

Dividendos Regalías (ventas)

4,1% 1% / 2% / 3%

GRAVAMEN

Esta abilizadas

SECTOR MINERO: NUEVO ESQUEMA FISCAL

Gobierno Nacional

No Estabilizadas Gobiernos Regionales y Locales

REGALIA

ESQUEMA ACTUAL BI

VENTAS

No Estabilizadas N

IEM

NUEVA REGALIA

Gobiernos Regionales y Locales

ESQUEMA PROPUESTO UTILIDAD OPERATIVA

REGALIA ANTERIOR

En Millones de US$

A

B

Ventas

1000

1200

CV+GO

-800

-800

200

400

(20%)

(33%)

28.2

34.2

14.1%

2.85%

Tasas marginales

3% vts.

Utilidad Operativa

2% vts

Regalía

1% vts

En % de la UO US$60M

US$120M

Ventas

REGALIA ACTUAL Tasa efectiva

1% vts

Margen operativo

50.0%

48 0% 48.0%

Carrga fiscal

PERU: CARGA FISCAL DEL SECTOR MINERO 1/

REGALÍA ACTUAL ANTERIOR REGALIA

CON CONVENIO SIN CONVENIO

46.0%

44.0%

42.0%

40.0%

Margen Operativo 38.0% 0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

80%

90%

100%

1/ Ejercicio basado en un modelo teórico. Carga fiscal: IR, participación de trabajadores, dividendos (supone que se reparte el 100% de las utilidades), regalía, IEM y GEM, según corresponda.

NUEVO ESQUEMA FISCAL - SECTOR MINERO CARACTERISTICAS PRINCIPALES

SIN CONVENIO REGALIA ESQUEMA

Sustituye

MINIMO

1% ventas

IEM

CON CONVENIO GRAVAMEN

Nuevo

Nuevo

NA N.A.

NA N.A.

BASE DE CALCULO

Utilidad Operativa

TASAS En función a UO

[1, 12]%

[2, 8.40]%

Utilidad Operativa [4, 13.12]%

Recaudación: Nuevo Esquema Minero (Millones de US$)

2011 Concepto

2012

2013

Rendimiento Acumulado

IV Trimestre Regalía Minera (RM)

80

204

141

378

Impuesto Especial a la Minería (IEM)

66

151

92

279

Gravamen Especial a la Minería (GEM)

122

387

189

628

268

743

422

1285

Total Fuente: SUNAT Elaboración: DIEOT-DGPIP DIEOT DGPIP

Conclusiones •

•

• •

El nuevo esquema fiscal minero permitió incrementar la recaudación fiscal del sector minero. La recaudación adicional es ingreso del gobierno central. Se paso de un esquema de regalías (regresivo) sobre ventas a uno sobre utilidad operativa (progresivo) más atractivo para los i inversionistas i i y que permite i all Estado E d captar más á recursos en escenarios de precios internacionales altos. Se aumento la carga tributaria de las empresas con Convenio de E t bilid d Jurídica. Estabilidad J ídi Se preservo la competitividad del sector minero pues la carga fiscal se mantuvo por debajo del 50%.

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Tributación en Industrias Extractivas

Marzo 2014 Marzo,